Анализ торговли ETF Биткоина и наблюдение за его влиянием на рынок

В последнее время несколько известных учреждений подали заявки на ETF Биткоина в SEC, что вызвало широкий интерес на рынке. Чтобы оценить потенциальное влияние входа учреждений на крипторынок, мы провели анализ торговых показателей уже上市的比特币相关ETF и трастов.

Основные выводы следующие:

1. Три крупных фонда Биткойна (, один спотовый ETF, один ETC и один трастовый фонд ) имеют общую сумму в около 675600 токенов, стоимостью 202.7 миллиарда долларов. С июня в общей сложности было добавлено 9292 токена, общий тренд на увеличение.

2. Общая сумма активов, управляемых пятью крупнейшими ETF на фьючерсы Биткойна, составляет 12,95 миллиарда долларов. Из них крупнейший ETF полностью инвестирует в контракты фьючерсов CME, в то время как другие ETF также инвестируют в некоторые другие активы, такие как государственные облигации и т.д.

3. За последний месяц наивысшая доходность составила 33,20% у одного из ETF, остальные около 12%. С начала года этот ETF показал наивысшую доходность, достигнув 137,65%, остальные около 74%. В целом, ETF по фьючерсам показали лучшие результаты по сравнению со спотовыми ETF и трастовыми фондами.

4. В течение недели после объявления о подаче заявки крупной инвестиционной компании на ETF Биткоина, средний дневной рост Биткойна составил 2.78%, что является максимальным средним дневным ростом, вызванным новостями в пределах статистического диапазона. Ранее средний дневной рост, вызванный заявкой на фьючерсный ETF от одной компании в том же месяце, составил 1.56%.

5. Влияние заявок и листинга институциональных ETF на цену Биткойна в основном исходит из трех аспектов: репутация институций, типы ETF (, где влияние спотовых ETF больше ), а также ценовая тенденция Биткойна в момент появления новости.

Кроме того, помимо влияния новостей об ETF, недавний рост объема онлайновых транзакций Биткойна до исторического максимума также является важным фактором, способствующим росту цен. 18 июля объем онлайновых транзакций достиг 582,5 тысячи, что на 210,83% больше по сравнению с началом года, что отражает улучшение основных показателей торговли.

В целом, подача и одобрение ETF тесно связаны с развитием всего рынка, оба аспекта дополняют друг друга. Мы будем продолжать следить за торговлей ETF Биткоина и его влиянием на рынок.