市場概覽

市場主要趨勢

• 市場情緒指數升至91%，處於極度貪婪狀態

• BTC短暫突破10萬美元後回調,整體市場韌性仍強

• ETH強勢表現帶動整體市場漲,顯示對主流幣種信心持續

• 穩定幣市值穩步增長,USDT增1.74%至1410億美元,USDC增2.03%至402億美元

• 鏈上大額轉帳頻繁,機構資金入場跡象明顯

• 場外溢價維持合理區間,資金供需狀況健康

• DeFi總鎖倉量從468億美元增至532億美元,增13.67%

• 流動性質押項目表現突出,受益於底層資產價格漲和收益率提升

• 借貸協議活躍度顯著提升,槓杆需求增加

• DEX交易量持續走高,市場活躍度提升

• Meme幣板塊表現相對低迷,周回報率11.94%

• 新項目發行減少,投資者興趣降低

• 資金向具實際應用和基本面的項目轉移

• 社交媒體討論熱度下降,投資者風險偏好降低

• Layer 1項目獲最高社交媒體關注度,PayFi周回報率40.04%

• AI Agent項目獲新一輪關注,尤其是Solana、TON和Base鏈上項目

• DeFi高收益質押產品持續受關注

• NFT市場交易活躍度回升,但整體估值仍在尋底

投資建議

• 保持謹慎樂觀態度
• 設置合理止損,避免過度槓杆
• 重點布局流動性質押和AI Agent賽道
• 關注重要事件影響:微軟比特幣投資提案、美國CPI數據和歐洲央行利率決議
• 保持充足流動性應對波動,分批建倉避免追高

市場情緒指數分析

• 市場情緒指數漲到91%,較上周83%明顯增長,處於極度貪婪階段
• Altcoin本週基本與大盤類似,震蕩向上
• ETH表現強勁帶動Altcoin普漲
• 各公鏈項目帶動生態項目漲,預計後續資金輪動
• BTC短暫突破10萬美元後回調,後續仍有回調可能,需提高風險防範

總體市場走勢概述

• 加密貨幣市場本週震蕩漲,情緒指數處於貪婪階段
• DeFi相關項目表現突出,市場持續關注基礎收益提升
• AI Agent項目逐步受關注,或有短期投資機會
• Meme賽道表現持續低迷,未獲更多關注
• 各公鏈項目隨ETH漲普遍漲

熱點賽道

Tron生態

本週TRX價格大幅漲,Tron生態獲高度關注。作爲USDT主要交易鏈,Tron鏈上活動大幅增長。

Tron鏈上數據:

• TVL從7.97B增至9.32B,增16.93%,在大型公鏈中增速第一
• 活躍帳戶數367.25萬,周增18.06%,保持高速增長
• USDT周交易量1314億美元,周增16.23%,鏈上交易量持續擴大
• 主要DeFi項目Justlend和SUN的TVL分別增55.34%和39.49%

Tron鏈保持高速發展,TRX價格漲和USDT交易鏈地位吸引大量用戶參與,推動整個生態發展。

AI Agent

AI Agent賽道在10月GOAT推出後迅速成爲市場焦點,形成AI Agent Meme幣、發行平台和底層基礎設施三個細分賽道。

主要在Solana、Ton和Base鏈上發展。投資者關注從單個項目轉向發射平台。主要平台:

• Solana: vvaifu.fun
• Base: Virtuals Protocol、AI Agent Layer
• Ton: Clanker

VVAIFU、VIRTUAL和CLANKER近期幣價快速漲,形成一定市值。主要在二三線交易所上線交易。

OpenAI宣布連續12天直播新產品,引發市場對AI賽道炒作。預計未來10天AI賽道將迎來不錯漲幅,投資者應關注相關項目。

Crypto市場傳統AI項目表現:

| 代幣 | 項目名稱 | 近七日漲幅 | 流通市值 | |------|---------|-----------|----------| | TAO | Bittensor | 22.46% | $5,319,989,872 | | FET | Fetch.ai | 25.89% | $5,288,426,405 | | RENDER | Render | 19.65% | $5,227,613,836 | | WLD | Worldcoin | 43.41% | $2,986,557,188 | | AKT | Akash Network | 6.87% | $1,121,411,518 | | ARKM | Arkham | 15.36% | $830,921,472 | | GLM | Golem | 12.47% | $523,951,936 | | AGIX | SingularityNET | 20.58% | $296,226,702 | | TRAC | OriginTrail | 8.01% | $453,330,796 |

DeFi賽道

TVL增長排名

過去一周市場項目TVL漲幅前5名(TVL>3000萬美元):

| 項目名稱 | 近七日漲幅 | TVL(million) | |---------|-----------|--------------| | BounceBit | 134.26% | 450.13 | | Astherus | 102.65% | 132.13 | | StakeDAO | 77.17% | 176.42 | | Flexa | 74.51% | 338.32 | | SaucerSwap | 68.16% | 136.37 |

BounceBit(BB):(推薦指數:⭐️⭐️⭐️⭐️)

• 項目簡介:比特幣生態再質押基礎層,與幣安深度合作
• 最新發展:提高各代幣質押利率,USDT 30天年化達35.45%,吸引大量用戶參與質押

Astherus(未發幣):(推薦指數:⭐️⭐️⭐️)

• 項目簡介:質押資產流動性中心,支持LST和LRT
• 最新發展:與Movement Labs合作,獲Binance Labs投資,舉辦質押活動

Stake DAO(SDT):(推薦指數:⭐️⭐️⭐️)

• 項目簡介:去中心化資產管理平台
• 最新發展:產品收益率明顯提高,多個代幣APY達20%-152%,吸引大量用戶參與

Flexa(未發幣):(推薦指數:⭐️⭐️)

• 項目簡介:推動加密貨幣在商家結算系統中應用
• 最新發展:線下支付取得進展,支持在美國數千商店使用APP付款

SaucerSwap(SAUCE):(推薦指數:⭐️⭐️⭐️)

• 項目簡介:基於Hedera鏈的DEX
• 最新發展:HBAR漲帶動鏈上活躍度,回購SAUCE代幣,推出流動性挖礦活動

本週TVL增長較快項目主要集中在流動性質押賽道(LRT)。

賽道整體表現

• 穩定幣市值穩步增長,USDT增1.74%,USDC增2.03%,顯示資金持續入場
• 傳統無風險套利利率下降,鏈上DeFi套利利率因資產價值提升而增加

DeFi各賽道TVL:

• 總TVL從468億美元增至532億美元,增13.67%
• 增速高於前幾周,保持近兩月持續漲態勢
• 證明資金不斷流入DeFi項目

深度剖析

漲驅動力:

• BTC和ETH價格強勢漲,投資者更加堅定持有
• ETH強勢帶動DeFi項目APY增加,投資者積極參與以增加收益

增長領跑者:

• 流動性質押賽道項目表現突出
• 公鏈基礎資產價格漲增強持幣信心,同時激勵參與投資活動
• 流動性質押項目在不改變持有資產數量前提下提升收益率
• 預計各公鏈價格隨ETH漲而漲,帶動流動性質押項目增長

建議投資者近期關注各公鏈流動性質押賽道項目。

其他賽道表現

公鏈

過去一周市場公鏈TVL漲幅前5名:

| 項目名稱 | 近七日漲幅 | TVL(million) | |---------|-----------|--------------| | Hedera | 74.42% | 176.93 | | Zircuit | 70.79% | 329.84 | | FIL | 54.12% | 120.54 | | EOS | 47.66% | 259.38 | | Kaia | 41.28% | 117.16 |

Hedera:HBAR大漲帶動生態TVL漲,SaucerSwap表現突出

Zircuit:ZRC上新交易所,與Elara合作擴大用途,獲Kelp DAO支持

FIL:FIL大漲44.36%,帶動鏈上質押活動

EOS:參與BTC-L2,重視鏈上生態建設,EOS漲68.7%帶動鏈上活動

Kaia:推出新版本支持借貸,開啓鏈上激勵活動

漲幅榜概況

過去一周市場代幣漲幅前5名:

| 代幣 | 項目名稱 | 近七日漲幅 | 流通市值 | 流通率 | |------|---------|-----------|----------|--------| | HYPE | Hyperliquid | 324.49% | $4,524,840,415 | 33.39% | | OL | Open loot | 304.84% | $122,785,197 | 4.73% | | CVX | Convex Finance | 127.01% | $548,205,234 | 82.15% | | IOTA | IOTA | 125.08% | $1,705,326,899 | 76.86% | | CRV | Curve | 124.95% | $1,321,165,128 | 56.63% |

本週漲幅榜呈現公鏈板塊集中特徵,普遍漲幅好於BTC和ETH。各公鏈生態DeFi項目持續火熱,TVL和交易量均有上升。反映投資者對後市保持樂觀情緒。

社交媒體熱點

根據LunarCrush和Scopechat數據,本週(11.30-12.6)出現次數最多的題材是L1s,上榜代幣情況如下:

| 代幣 | 市值(億) | FDV(億) | 流通率 | 周漲跌幅 | |------|---------|---------|--------|----------| | TRX | 294.2059 | 294.2079 | 99.99% | 68.73% | | ALGO | 39.3137 | 39.3137 | 100.00% | 59.76% | | BNB | 1058.4132 | 1058.4132 | 100.00% | 10.95% | | CRO | 57.2832 | 63.3731 | 90.39% | 18.31% | | SUI | 122.5145 | 418.4726 | 29.27% | 18.37% | | FTM | 35.2433 | 39.9116 | 88.31% | 24.35% | | CHZ | 12.5752 | 12.5752 | 100.00% | 48.92% | | XRP | 1342.4676 | 2352.7736 | 57.05% | 58.83% | | XLM | 146.9372 | 243.9409 | 60.23% | 4.29% | | HBAR | 113.4343 | 148.4787 | 76.39% | 113.56% | | VANRY | 2.4824 | 2.4824 | 100.00% | 33.87% | | AVAX | 219.6975 | 235.8978 | 93.13% | 23.51% | | XTZ | 17.0523 | 17.3955 | 98.02% | 33.56% | | ATOM | 38.7822 | 38.8032 | 99.99% | 22.79% | | THETA | 30.0306 | 30.0306 | 100.00% | 51.21% | | ONDO | 25.1023 | 174.6471 | 14.37% | 61.93% |

本週社交媒體關注度最高的是Layer 1項目,普遍漲且表現好於BTC和