Thị trường stablecoin tiếp tục tăng trưởng, nhưng thanh toán mã hóa sẽ không hoàn toàn thay thế hệ thống tiền tệ pháp định truyền thống. Ý nghĩa thực sự của PayFi là thúc đẩy việc ứng dụng và đổi mới tài sản mã hóa trong các tình huống thực tế của thế giới. Solana không nhất thiết là lựa chọn duy nhất trong lĩnh vực PayFi hoặc thanh toán mã hóa, TON Network và Sui với những lợi thế riêng có khả năng vượt lên trên. Lĩnh vực PayFi có không gian tưởng tượng lớn trong tương lai, với tư cách là một ứng dụng đổi mới đa lĩnh vực, giá trị thị trường tiềm năng của nó có thể vượt qua 10 tỷ USD.
Trong những năm gần đây, lĩnh vực thanh toán mã hóa đã liên tục phát triển và đổi mới, từ việc ban đầu được coi là công cụ giao dịch trên thị trường xám, đến nay nền tảng công nghệ tài chính truyền thống Stripe đã mua lại nền tảng stablecoin Bridge, cũng như các ông lớn trong ngành như Paypal, Visa đã tham gia triển khai. Kết hợp với khái niệm PayFi mới nổi gần đây, điều này đã thu hút sự chú ý rộng rãi.
Mã hóa thanh toán
Kể từ khi Bitcoin ra đời vào năm 2008, nó đã trải qua quá trình từ giao dịch quy mô nhỏ của những người đam mê công nghệ, đến ứng dụng thương mại được chấp nhận rộng rãi bởi các doanh nghiệp toàn cầu, rồi đến sự can thiệp của cơ quan quản lý và phát triển tuân thủ, hiện tại đã hình thành một hệ sinh thái thanh toán đa dạng và nền tảng. Ngày nay, với sự trưởng thành của công nghệ và sự mở rộng của các tình huống ứng dụng, thanh toán mã hóa đang dần hòa nhập vào hệ thống tài chính truyền thống, cung cấp cho người dùng các giải pháp thanh toán hiệu quả hơn, chi phí thấp hơn, minh bạch hơn và phi tập trung, báo hiệu một đợt cách mạng mới trong lĩnh vực công nghệ tài chính.
Stablecoin là cầu nối giữa mã hóa và tiền tệ pháp định, cung cấp cơ sở cho việc áp dụng rộng rãi thanh toán mã hóa thông qua việc lưu trữ giá trị ổn định và lưu thông trên chuỗi hiệu quả. Bằng cách nghiên cứu tình hình thị trường stablecoin, có thể hiểu rõ tình hình toàn thị trường.
Tổng quan thị trường stablecoin
Không còn nghi ngờ gì nữa, mức độ phổ biến của thanh toán mã hóa liên quan trực tiếp đến thị trường stablecoin. Cung cấp stablecoin trên toàn cầu đã trải qua sự tăng trưởng lâu dài. USDT và USDC, hai ông lớn trong số các stablecoin, chiếm 90% tổng thị trường, trong đó USDT là nhà dẫn đầu không thể tranh cãi với 70% thị phần ( và có xu hướng tăng trưởng ổn định chậm.
Trong khi đó, chúng tôi tiến hành điều tra về tình hình phân phối của USDT và USDC trên chuỗi. USDT được phát hành tổng cộng trên 13 chuỗi. Trong đó, lượng phát hành trên Tron là lớn nhất, chiếm hơn 50%, tiếp theo là Ethereum và Solana, bốn chuỗi phát hành hàng đầu chiếm gần 99% tổng lượng phát hành. Ngược lại, phân phối của USDC tập trung hơn, trong đó lượng phát hành trên Ethereum chiếm gần 92% tổng lượng phát hành, tiếp theo lần lượt là Solana, Tron và Polygon.
Kết luận không khó để rút ra là, ETH, Solana vẫn là các ứng dụng stablecoin chính thống hiện nay, đường đua stablecoin tiếp tục phát triển kết hợp với sự thâm nhập của nhiều ông lớn trong ngành thanh toán truyền thống, đủ để chứng minh rằng lĩnh vực thanh toán mã hóa đã bước đầu hình thành hệ thống "quy mô thanh toán", và cũng trực tiếp chứng minh rằng thị trường công nhận sự tồn tại của các ứng dụng thanh toán bằng stablecoin.
Để hiểu rõ hơn về cơ chế hoạt động của mã hóa thanh toán, chúng ta sẽ phân tích bốn lớp kiến trúc của giải pháp mã hóa thanh toán, kiến trúc này đảm bảo tính an toàn, khả năng mở rộng và trải nghiệm người dùng của mã hóa thanh toán.
) mã hóa thanh toán giải pháp
Trong giải pháp thanh toán mã hóa, qua biểu đồ quy trình có thể thấy tổng cộng có bốn lớp kiến trúc được cấu thành:
Tầng thanh toán: Cơ sở hạ tầng của blockchain, nhiều Layer 1 và các Layer 2 chung như Optimism, Arbitrum, chúng khác nhau một chút về tốc độ, khả năng mở rộng, an ninh riêng tư, v.v., nhưng về bản chất, chúng đang bán không gian khối.
Tầng phát hành tài sản: chịu trách nhiệm tạo ra, duy trì và đổi lại stablecoin, nhằm giữ giá trị ổn định so với tiền tệ fiat hoặc rổ tài sản neo. Nhà phát hành kiếm lợi nhuận bằng cách đầu tư vào các tài sản có lợi suất ổn định như trái phiếu chính phủ, khác với các trung gian trong thanh toán truyền thống, nhà phát hành tài sản không thu phí từ mỗi giao dịch sử dụng stablecoin của họ. Khi stablecoin được phát hành trên chuỗi, nó có thể tự quản lý và chuyển nhượng mà không cần trả thêm phí nào cho nhà phát hành tài sản.
Lớp nạp rút: Nhà cung cấp nạp rút đóng vai trò là cầu nối giữa blockchain và tiền tệ pháp định, là cầu kỹ thuật giữa stablecoin trên blockchain và hệ thống tiền pháp định cũng như tài khoản ngân hàng, loại này chủ yếu được chia thành hai loại nền tảng B2C và C2C.
Giao diện/Ứng dụng: Nền tảng cung cấp giao diện phần mềm cho khách hàng, hỗ trợ thanh toán bằng mã hóa, và sử dụng lưu lượng phát sinh từ khối lượng giao dịch phía trước để thúc đẩy phí như một mô hình kinh doanh.
![Trăm tỷ đô la cần được mở khóa, PayFi sẽ bắt đầu một chương mới cho mã hóa thanh toán như thế nào?]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-dbd4a49b877b29b850a03d79501d6738.webp(
) mã hóa thanh toán hiện trạng
Các ông lớn thanh toán truyền thống tham gia vào mã hóa
Với sự mở rộng hàng năm của thị trường mã hóa và sự phê duyệt ETF, các ông lớn trong lĩnh vực thanh toán truyền thống và các dự án thanh toán gốc mã hóa đang tích cực phát triển và mở rộng các dịch vụ liên quan. Visa đã mở rộng chức năng thanh toán bằng USDC sang Solana từ năm 2023, cung cấp giải pháp hiệu quả hơn cho thanh toán xuyên biên giới và thanh toán thời gian thực.
Kết hợp với kiến trúc bốn lớp thanh toán mã hóa mà chúng tôi đã giới thiệu trước đây, Visa xây dựng hệ sinh thái thanh toán mã hóa của mình thông qua sự hợp tác nhiều tầng.
Tại tầng phát hành tài sản, Visa hợp tác với Circle sử dụng USDC làm stablecoin để thanh toán, đảm bảo sự ổn định và tuân thủ trong thanh toán.
Tầng nạp và rút tiền, Visa thông qua sự hợp tác với Crypto.com, hỗ trợ người dùng trong việc chuyển tiền giữa tiền pháp định và mã hóa.
Ở tầng ứng dụng, Visa cung cấp tùy chọn thanh toán USDC cho các tổ chức thu nhận như Worldpay và Nuvei, đảm bảo rằng các thương nhân có thể linh hoạt xử lý các thanh toán mã hóa.
Ở lớp thanh toán, Visa đã chọn Solana làm cơ sở hạ tầng blockchain, tận dụng khả năng xử lý song song cao, phí giao dịch ổn định và có thể dự đoán được cũng như thời gian xác nhận khối nhanh chóng, để đạt được sự thanh toán trên chuỗi hiệu quả hơn.
Thông qua việc tích hợp này, Visa không còn chỉ dựa vào hệ thống thanh toán ngân hàng truyền thống, việc tích hợp này có nghĩa là người dùng có thể trực tiếp sử dụng USDC để thanh toán qua mạng blockchain, loại bỏ các trung gian, rút ngắn thời gian thanh toán và giảm chi phí. Hành động này không chỉ cho thấy cách mà thanh toán mã hóa có thể mang lại sự đổi mới cho hệ thống thanh toán truyền thống, mà còn cung cấp những ý tưởng mới cho mạng lưới thanh toán toàn cầu trong tương lai.
Paypal cũng đã chọn Solana làm công nghệ chuỗi khối mới cho thanh toán PYUSD của mình trong năm nay, và tích cực thúc đẩy các phương thức thanh toán dựa trên chuỗi khối. Phó giám đốc của Paypal đã nhiều lần nhấn mạnh hiệu suất của Solana về thông lượng cao và độ trễ thấp, khiến nó trở thành cơ sở hạ tầng lý tưởng cho thanh toán mã hóa. Mặc dù những ông lớn thanh toán truyền thống này không hiểu biết về công nghệ chuỗi khối và ngành Crypto như những người chơi thanh toán bản địa Web3, nhưng với cơ sở người dùng khổng lồ và tài nguyên ngành truyền thống, họ đã nhanh chóng gia nhập thị trường thanh toán mã hóa để giành giật thị phần.
Dự án mã hóa gốc
So với những ông lớn truyền thống này, các dự án thanh toán mã hóa gốc thúc đẩy sự phát triển kinh doanh bằng những cách sáng tạo hơn. Ở đây, chúng tôi đã thống kê các dự án thuộc về thanh toán mã hóa trong một nền tảng giao dịch nhất định:
![Mười tỷ đô la đang chờ được mở khóa, PayFi sẽ mở ra chương mới cho thanh toán mã hóa như thế nào?]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-37fc4b0b41cb24ebb07bd083936cf34e.webp(
)## Ripple cho giao dịch B2B xuyên biên giới
Ripple đến nay đã huy động gần 300 triệu USD, các nhà đầu tư đứng sau bao gồm a16z, Pantera, Polychain, IDE và nhiều quỹ đầu tư mạo hiểm nổi tiếng khác. Hiện tại, số tài khoản hoạt động gần 6 triệu, các tổ chức hợp tác của họ hơn 300, phân bố ở 50 quốc gia khác nhau.
XRP là mã thông báo gốc của Ripple Network, Ripple như một chuỗi công cộng Layer 1, tập trung vào thị trường B2B, cam kết hợp tác với các ngân hàng trên toàn cầu để xây dựng hệ sinh thái CBDC thông qua nền tảng thanh toán và trao đổi tài sản phi tập trung.
Ripple áp dụng thuật toán đồng thuận RPCA, mạng RippleNet của nó được xây dựng trên XRP Ledger, cung cấp nhiều giải pháp bao gồm xCurrent, xVia và xRapid, nhằm nâng cao hiệu quả và tính thanh khoản của chuyển tiền xuyên biên giới. Thông qua các công nghệ này, Ripple hợp tác với các tổ chức tài chính truyền thống như Ngân hàng Mỹ, Credit Suisse. So với hệ thống SWIFT truyền thống, Ripple có những lợi thế đáng kể về tốc độ giao dịch và chi phí, hoàn thành giao dịch trong vài giây với chi phí dưới 1% chi phí thanh toán xuyên biên giới truyền thống.
Theo thống kê, số lượng giao dịch của người dùng XRP khoảng 150.000 giao dịch mỗi ngày, với trung bình 10.000 người hoạt động hàng ngày, sự phát triển của nó không phải lúc nào cũng suôn sẻ, đã trải qua nhiều năm kiện tụng với SEC, cáo buộc rằng họ đã phát hành chứng khoán theo cách chưa đăng ký. Đến gần đây, SEC mới rút lại vụ kiện đối với Ripple.
Đối với mã hóa thanh toán của Alchemy Pay
Alchemy Pay đã nhận được 10 triệu USD đầu tư từ các tổ chức như DWF, CGV, và gần đây đã thu hút sự chú ý của công chúng một lần nữa nhờ vào sự hợp tác với Samsung Pay trong việc cung cấp thẻ ảo.
Alchemy Pay thông qua việc tích hợp mạng lưới Lightning, kênh trạng thái, mạng lưới Raiden và các giao thức thanh toán cơ sở hạ tầng khác, đã xây dựng một kiến trúc thanh toán hỗn hợp kết hợp giữa on-chain và off-chain. On-chain chịu trách nhiệm quản lý sổ cái và lưu trữ dữ liệu, trong khi off-chain xử lý các tác vụ tính toán nặng như kiểm tra và đối chiếu. Kiến trúc này hỗ trợ Alchemy Pay cung cấp các giải pháp tùy chỉnh bao gồm dịch vụ thanh toán nạp/rút tiền, mua NFT nhanh chóng, thẻ tín dụng mã hóa, thanh toán mã hóa.
Theo sơ đồ sinh thái ACH được tổng hợp bởi bên thứ ba, hệ sinh thái của Alchemy Pay đã kết nối bốn lĩnh vực chính: thanh toán, mạng lưới thương nhân, DeFi và tài sản đáng tin cậy. Các đối tác của nó bao gồm một nền tảng giao dịch, Shopify, Visa, QFPay và các ông lớn trong ngành, nổi bật với sự bố trí rộng rãi của nó trong lĩnh vực chuỗi thanh toán.
Điều khác biệt lớn nhất với XRP là token ACH của Alchemy Pay không được sử dụng như một phương tiện giao dịch mã hóa, mà cung cấp phần thưởng hoàn tiền cho người dùng qua mỗi giao dịch, cung cấp cơ chế thưởng tiêu dùng tương tự như thẻ tín dụng truyền thống, tăng cường các tình huống thanh toán thực tế và nâng cao lòng trung thành của người dùng.
Dù là các gã khổng lồ trong ngành truyền thống dựa vào tài nguyên ngành sâu sắc và mạng lưới kinh doanh toàn cầu để vào thị trường mã hóa, hay các dự án thanh toán gốc mã hóa dựa vào cấu trúc phi tập trung và mô hình kinh tế token, cả hai loại người chơi đều đang thúc đẩy sự phát triển của ngành theo những cách khác nhau. Các gã khổng lồ truyền thống sở hữu sức ảnh hưởng mạnh mẽ trên thị trường và lợi thế tuân thủ quy định, trong khi các dự án gốc mã hóa lại có lợi thế đặc biệt trong đổi mới công nghệ và cải tiến nhanh chóng. Gần đây, chúng ta cũng đã chứng kiến Stripe hoàn tất thương vụ mua lại Bridge, đánh dấu vụ mua lại lớn nhất trong lịch sử mã hóa, chúng tôi kỳ vọng rằng hai bên có thể kết hợp sức mạnh, phát huy tối đa khả năng của ngành truyền thống trong việc tích hợp tài nguyên và vận hành quy mô, kết hợp với cơ chế đổi mới của mã hóa, thúc đẩy toàn bộ ngành thanh toán tiến về hướng số hóa, giảm chi phí và tăng hiệu quả.
mã hóa thanh toán đau điểm
Chi phí giao dịch không ổn định: Mục đích ban đầu của việc thanh toán mã hóa là giảm thiểu trung gian và chi phí giao dịch trong các bước thanh toán truyền thống, nhưng trong thực tế, chi phí này không rẻ hơn so với thanh toán truyền thống. Mạng thường xuyên xuất hiện tình trạng phí giao dịch tăng vọt vào thời điểm cao điểm, đặc biệt là vấn đề tắc nghẽn của các chuỗi công khai chính. So với đó, các công cụ thanh toán truyền thống như thẻ tín dụng hoặc nền tảng thanh toán của bên thứ ba có tỷ lệ ổn định hơn, và nhiều khoản phí giao dịch hàng ngày do người bán chịu, ### tương tự như lý thuyết miễn phí vận chuyển (, người dùng cảm nhận thấp hơn và dễ chấp nhận hơn.
Khả năng xử lý bị hạn chế: Mặc dù sự phi tập trung và cơ chế đồng thuận của blockchain đảm bảo tính minh bạch và an toàn của hệ thống, nhưng cũng đồng thời hạn chế lớn khả năng xử lý của mạng. Do blockchain cần sự đồng thuận từ các nút toàn cầu, tốc độ giao dịch bị hạn chế bởi dung lượng khối và thời gian tạo khối. Mặc dù các giải pháp mở rộng Layer 2 như mạng Lightning ) và các công nghệ giao tiếp chuỗi chéo và phân đoạn hiệu quả hơn có thể mang lại những đột phá mới, tuy nhiên ngay cả Solana - hiện tại đã được chứng minh là hiệu suất tối ưu nhất, thì TPS cao nhất của nó vẫn khó có thể so sánh với các gã khổng lồ thanh toán truyền thống như Visa. Đối với các tình huống thanh toán nhỏ lẻ tần suất cao, mạng thanh toán mã hóa hiện tại vẫn còn tồn tại những nút thắt rõ rệt.
Thiếu ứng dụng: Mặc dù mã hóa thanh toán đã có thể thực hiện trong những chi tiêu hàng ngày, chuyển khoản, thanh toán xuyên biên giới cơ bản nhất, nhưng trong các tình huống kinh doanh phổ biến trong môi trường thị trường tài chính trưởng thành như cho vay, bảo hiểm, cho thuê, crowdfunding, quản lý tài sản và một loạt các tình huống ứng dụng phát sinh khác vẫn phụ thuộc vào hệ thống tài chính truyền thống, tỷ lệ chiếm lĩnh của mã hóa thanh toán hoàn toàn trống rỗng.
Nguyên nhân cơ bản là do, việc lặp lại công nghệ mã hóa hiện có và ứng dụng sản phẩm thường ưu tiên lợi ích của người dùng hiện có trong lĩnh vực mã hóa, mà bỏ qua nhu cầu thị trường rộng lớn hơn. Dù là Alchemy hay Visa, sự chú ý trên blockchain vẫn chỉ dừng lại ở việc rút tiền, thẻ ghi nợ mã hóa, thanh toán ngang hàng mã hóa, v.v. Để tiến xa hơn trong việc thực hiện Mass Adoption, các bên dự án cần chú ý đến nhu cầu của người dùng ngoài hệ sinh thái mã hóa, đặc biệt là nhu cầu mở khóa nhiều tình huống ứng dụng hơn, xây dựng một hệ sinh thái thanh toán toàn diện thuộc về mã hóa. Lily Liu, Chủ tịch Quỹ Solana đã nhận ra điều này.
Xem bản gốc
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
18 thích
Phần thưởng
18
7
Chia sẻ
Bình luận
0/400
GasFeeLady
· 07-26 06:26
lmao tưởng tượng không chọn TON cho việc mở rộng thanh toán... gas không bao giờ nói dối
Xem bản gốcTrả lời0
GhostWalletSleuth
· 07-26 06:22
Stablecoin yyds~
Xem bản gốcTrả lời0
JustHereForAirdrops
· 07-26 06:18
Haha, sol còn muốn độc chiếm ngôi đầu?
Xem bản gốcTrả lời0
ThatsNotARugPull
· 07-26 06:18
ton cũng không hét như vậy đâu
Xem bản gốcTrả lời0
MEVictim
· 07-26 06:11
Đường đua rất nóng, đừng vội lao đi.
Xem bản gốcTrả lời0
MEVHunterX
· 07-26 05:59
Ai mà chơi đây nếu không có tiền?
Xem bản gốcTrả lời0
rekt_but_not_broke
· 07-26 05:58
Với tốc độ quái đản này, có thể theo kịp sol không?
PayFi dẫn đầu xu hướng thanh toán mã hóa mới, các ông lớn truyền thống và dự án gốc cùng thúc đẩy đổi mới trong ngành.
PayFi: Mở ra chương mới cho thanh toán mã hóa
Thị trường stablecoin tiếp tục tăng trưởng, nhưng thanh toán mã hóa sẽ không hoàn toàn thay thế hệ thống tiền tệ pháp định truyền thống. Ý nghĩa thực sự của PayFi là thúc đẩy việc ứng dụng và đổi mới tài sản mã hóa trong các tình huống thực tế của thế giới. Solana không nhất thiết là lựa chọn duy nhất trong lĩnh vực PayFi hoặc thanh toán mã hóa, TON Network và Sui với những lợi thế riêng có khả năng vượt lên trên. Lĩnh vực PayFi có không gian tưởng tượng lớn trong tương lai, với tư cách là một ứng dụng đổi mới đa lĩnh vực, giá trị thị trường tiềm năng của nó có thể vượt qua 10 tỷ USD.
Trong những năm gần đây, lĩnh vực thanh toán mã hóa đã liên tục phát triển và đổi mới, từ việc ban đầu được coi là công cụ giao dịch trên thị trường xám, đến nay nền tảng công nghệ tài chính truyền thống Stripe đã mua lại nền tảng stablecoin Bridge, cũng như các ông lớn trong ngành như Paypal, Visa đã tham gia triển khai. Kết hợp với khái niệm PayFi mới nổi gần đây, điều này đã thu hút sự chú ý rộng rãi.
Mã hóa thanh toán
Kể từ khi Bitcoin ra đời vào năm 2008, nó đã trải qua quá trình từ giao dịch quy mô nhỏ của những người đam mê công nghệ, đến ứng dụng thương mại được chấp nhận rộng rãi bởi các doanh nghiệp toàn cầu, rồi đến sự can thiệp của cơ quan quản lý và phát triển tuân thủ, hiện tại đã hình thành một hệ sinh thái thanh toán đa dạng và nền tảng. Ngày nay, với sự trưởng thành của công nghệ và sự mở rộng của các tình huống ứng dụng, thanh toán mã hóa đang dần hòa nhập vào hệ thống tài chính truyền thống, cung cấp cho người dùng các giải pháp thanh toán hiệu quả hơn, chi phí thấp hơn, minh bạch hơn và phi tập trung, báo hiệu một đợt cách mạng mới trong lĩnh vực công nghệ tài chính.
Stablecoin là cầu nối giữa mã hóa và tiền tệ pháp định, cung cấp cơ sở cho việc áp dụng rộng rãi thanh toán mã hóa thông qua việc lưu trữ giá trị ổn định và lưu thông trên chuỗi hiệu quả. Bằng cách nghiên cứu tình hình thị trường stablecoin, có thể hiểu rõ tình hình toàn thị trường.
Tổng quan thị trường stablecoin
Không còn nghi ngờ gì nữa, mức độ phổ biến của thanh toán mã hóa liên quan trực tiếp đến thị trường stablecoin. Cung cấp stablecoin trên toàn cầu đã trải qua sự tăng trưởng lâu dài. USDT và USDC, hai ông lớn trong số các stablecoin, chiếm 90% tổng thị trường, trong đó USDT là nhà dẫn đầu không thể tranh cãi với 70% thị phần ( và có xu hướng tăng trưởng ổn định chậm.
Trong khi đó, chúng tôi tiến hành điều tra về tình hình phân phối của USDT và USDC trên chuỗi. USDT được phát hành tổng cộng trên 13 chuỗi. Trong đó, lượng phát hành trên Tron là lớn nhất, chiếm hơn 50%, tiếp theo là Ethereum và Solana, bốn chuỗi phát hành hàng đầu chiếm gần 99% tổng lượng phát hành. Ngược lại, phân phối của USDC tập trung hơn, trong đó lượng phát hành trên Ethereum chiếm gần 92% tổng lượng phát hành, tiếp theo lần lượt là Solana, Tron và Polygon.
Kết luận không khó để rút ra là, ETH, Solana vẫn là các ứng dụng stablecoin chính thống hiện nay, đường đua stablecoin tiếp tục phát triển kết hợp với sự thâm nhập của nhiều ông lớn trong ngành thanh toán truyền thống, đủ để chứng minh rằng lĩnh vực thanh toán mã hóa đã bước đầu hình thành hệ thống "quy mô thanh toán", và cũng trực tiếp chứng minh rằng thị trường công nhận sự tồn tại của các ứng dụng thanh toán bằng stablecoin.
Để hiểu rõ hơn về cơ chế hoạt động của mã hóa thanh toán, chúng ta sẽ phân tích bốn lớp kiến trúc của giải pháp mã hóa thanh toán, kiến trúc này đảm bảo tính an toàn, khả năng mở rộng và trải nghiệm người dùng của mã hóa thanh toán.
) mã hóa thanh toán giải pháp
Trong giải pháp thanh toán mã hóa, qua biểu đồ quy trình có thể thấy tổng cộng có bốn lớp kiến trúc được cấu thành:
Tầng thanh toán: Cơ sở hạ tầng của blockchain, nhiều Layer 1 và các Layer 2 chung như Optimism, Arbitrum, chúng khác nhau một chút về tốc độ, khả năng mở rộng, an ninh riêng tư, v.v., nhưng về bản chất, chúng đang bán không gian khối.
Tầng phát hành tài sản: chịu trách nhiệm tạo ra, duy trì và đổi lại stablecoin, nhằm giữ giá trị ổn định so với tiền tệ fiat hoặc rổ tài sản neo. Nhà phát hành kiếm lợi nhuận bằng cách đầu tư vào các tài sản có lợi suất ổn định như trái phiếu chính phủ, khác với các trung gian trong thanh toán truyền thống, nhà phát hành tài sản không thu phí từ mỗi giao dịch sử dụng stablecoin của họ. Khi stablecoin được phát hành trên chuỗi, nó có thể tự quản lý và chuyển nhượng mà không cần trả thêm phí nào cho nhà phát hành tài sản.
Lớp nạp rút: Nhà cung cấp nạp rút đóng vai trò là cầu nối giữa blockchain và tiền tệ pháp định, là cầu kỹ thuật giữa stablecoin trên blockchain và hệ thống tiền pháp định cũng như tài khoản ngân hàng, loại này chủ yếu được chia thành hai loại nền tảng B2C và C2C.
Giao diện/Ứng dụng: Nền tảng cung cấp giao diện phần mềm cho khách hàng, hỗ trợ thanh toán bằng mã hóa, và sử dụng lưu lượng phát sinh từ khối lượng giao dịch phía trước để thúc đẩy phí như một mô hình kinh doanh.
![Trăm tỷ đô la cần được mở khóa, PayFi sẽ bắt đầu một chương mới cho mã hóa thanh toán như thế nào?]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-dbd4a49b877b29b850a03d79501d6738.webp(
) mã hóa thanh toán hiện trạng
Các ông lớn thanh toán truyền thống tham gia vào mã hóa
Với sự mở rộng hàng năm của thị trường mã hóa và sự phê duyệt ETF, các ông lớn trong lĩnh vực thanh toán truyền thống và các dự án thanh toán gốc mã hóa đang tích cực phát triển và mở rộng các dịch vụ liên quan. Visa đã mở rộng chức năng thanh toán bằng USDC sang Solana từ năm 2023, cung cấp giải pháp hiệu quả hơn cho thanh toán xuyên biên giới và thanh toán thời gian thực.
Kết hợp với kiến trúc bốn lớp thanh toán mã hóa mà chúng tôi đã giới thiệu trước đây, Visa xây dựng hệ sinh thái thanh toán mã hóa của mình thông qua sự hợp tác nhiều tầng.
Tại tầng phát hành tài sản, Visa hợp tác với Circle sử dụng USDC làm stablecoin để thanh toán, đảm bảo sự ổn định và tuân thủ trong thanh toán.
Tầng nạp và rút tiền, Visa thông qua sự hợp tác với Crypto.com, hỗ trợ người dùng trong việc chuyển tiền giữa tiền pháp định và mã hóa.
Ở tầng ứng dụng, Visa cung cấp tùy chọn thanh toán USDC cho các tổ chức thu nhận như Worldpay và Nuvei, đảm bảo rằng các thương nhân có thể linh hoạt xử lý các thanh toán mã hóa.
Ở lớp thanh toán, Visa đã chọn Solana làm cơ sở hạ tầng blockchain, tận dụng khả năng xử lý song song cao, phí giao dịch ổn định và có thể dự đoán được cũng như thời gian xác nhận khối nhanh chóng, để đạt được sự thanh toán trên chuỗi hiệu quả hơn.
Thông qua việc tích hợp này, Visa không còn chỉ dựa vào hệ thống thanh toán ngân hàng truyền thống, việc tích hợp này có nghĩa là người dùng có thể trực tiếp sử dụng USDC để thanh toán qua mạng blockchain, loại bỏ các trung gian, rút ngắn thời gian thanh toán và giảm chi phí. Hành động này không chỉ cho thấy cách mà thanh toán mã hóa có thể mang lại sự đổi mới cho hệ thống thanh toán truyền thống, mà còn cung cấp những ý tưởng mới cho mạng lưới thanh toán toàn cầu trong tương lai.
Paypal cũng đã chọn Solana làm công nghệ chuỗi khối mới cho thanh toán PYUSD của mình trong năm nay, và tích cực thúc đẩy các phương thức thanh toán dựa trên chuỗi khối. Phó giám đốc của Paypal đã nhiều lần nhấn mạnh hiệu suất của Solana về thông lượng cao và độ trễ thấp, khiến nó trở thành cơ sở hạ tầng lý tưởng cho thanh toán mã hóa. Mặc dù những ông lớn thanh toán truyền thống này không hiểu biết về công nghệ chuỗi khối và ngành Crypto như những người chơi thanh toán bản địa Web3, nhưng với cơ sở người dùng khổng lồ và tài nguyên ngành truyền thống, họ đã nhanh chóng gia nhập thị trường thanh toán mã hóa để giành giật thị phần.
Dự án mã hóa gốc
So với những ông lớn truyền thống này, các dự án thanh toán mã hóa gốc thúc đẩy sự phát triển kinh doanh bằng những cách sáng tạo hơn. Ở đây, chúng tôi đã thống kê các dự án thuộc về thanh toán mã hóa trong một nền tảng giao dịch nhất định:
![Mười tỷ đô la đang chờ được mở khóa, PayFi sẽ mở ra chương mới cho thanh toán mã hóa như thế nào?]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-37fc4b0b41cb24ebb07bd083936cf34e.webp(
)## Ripple cho giao dịch B2B xuyên biên giới
Ripple đến nay đã huy động gần 300 triệu USD, các nhà đầu tư đứng sau bao gồm a16z, Pantera, Polychain, IDE và nhiều quỹ đầu tư mạo hiểm nổi tiếng khác. Hiện tại, số tài khoản hoạt động gần 6 triệu, các tổ chức hợp tác của họ hơn 300, phân bố ở 50 quốc gia khác nhau.
XRP là mã thông báo gốc của Ripple Network, Ripple như một chuỗi công cộng Layer 1, tập trung vào thị trường B2B, cam kết hợp tác với các ngân hàng trên toàn cầu để xây dựng hệ sinh thái CBDC thông qua nền tảng thanh toán và trao đổi tài sản phi tập trung.
Ripple áp dụng thuật toán đồng thuận RPCA, mạng RippleNet của nó được xây dựng trên XRP Ledger, cung cấp nhiều giải pháp bao gồm xCurrent, xVia và xRapid, nhằm nâng cao hiệu quả và tính thanh khoản của chuyển tiền xuyên biên giới. Thông qua các công nghệ này, Ripple hợp tác với các tổ chức tài chính truyền thống như Ngân hàng Mỹ, Credit Suisse. So với hệ thống SWIFT truyền thống, Ripple có những lợi thế đáng kể về tốc độ giao dịch và chi phí, hoàn thành giao dịch trong vài giây với chi phí dưới 1% chi phí thanh toán xuyên biên giới truyền thống.
Theo thống kê, số lượng giao dịch của người dùng XRP khoảng 150.000 giao dịch mỗi ngày, với trung bình 10.000 người hoạt động hàng ngày, sự phát triển của nó không phải lúc nào cũng suôn sẻ, đã trải qua nhiều năm kiện tụng với SEC, cáo buộc rằng họ đã phát hành chứng khoán theo cách chưa đăng ký. Đến gần đây, SEC mới rút lại vụ kiện đối với Ripple.
Đối với mã hóa thanh toán của Alchemy Pay
Alchemy Pay đã nhận được 10 triệu USD đầu tư từ các tổ chức như DWF, CGV, và gần đây đã thu hút sự chú ý của công chúng một lần nữa nhờ vào sự hợp tác với Samsung Pay trong việc cung cấp thẻ ảo.
Alchemy Pay thông qua việc tích hợp mạng lưới Lightning, kênh trạng thái, mạng lưới Raiden và các giao thức thanh toán cơ sở hạ tầng khác, đã xây dựng một kiến trúc thanh toán hỗn hợp kết hợp giữa on-chain và off-chain. On-chain chịu trách nhiệm quản lý sổ cái và lưu trữ dữ liệu, trong khi off-chain xử lý các tác vụ tính toán nặng như kiểm tra và đối chiếu. Kiến trúc này hỗ trợ Alchemy Pay cung cấp các giải pháp tùy chỉnh bao gồm dịch vụ thanh toán nạp/rút tiền, mua NFT nhanh chóng, thẻ tín dụng mã hóa, thanh toán mã hóa.
Theo sơ đồ sinh thái ACH được tổng hợp bởi bên thứ ba, hệ sinh thái của Alchemy Pay đã kết nối bốn lĩnh vực chính: thanh toán, mạng lưới thương nhân, DeFi và tài sản đáng tin cậy. Các đối tác của nó bao gồm một nền tảng giao dịch, Shopify, Visa, QFPay và các ông lớn trong ngành, nổi bật với sự bố trí rộng rãi của nó trong lĩnh vực chuỗi thanh toán.
Điều khác biệt lớn nhất với XRP là token ACH của Alchemy Pay không được sử dụng như một phương tiện giao dịch mã hóa, mà cung cấp phần thưởng hoàn tiền cho người dùng qua mỗi giao dịch, cung cấp cơ chế thưởng tiêu dùng tương tự như thẻ tín dụng truyền thống, tăng cường các tình huống thanh toán thực tế và nâng cao lòng trung thành của người dùng.
Dù là các gã khổng lồ trong ngành truyền thống dựa vào tài nguyên ngành sâu sắc và mạng lưới kinh doanh toàn cầu để vào thị trường mã hóa, hay các dự án thanh toán gốc mã hóa dựa vào cấu trúc phi tập trung và mô hình kinh tế token, cả hai loại người chơi đều đang thúc đẩy sự phát triển của ngành theo những cách khác nhau. Các gã khổng lồ truyền thống sở hữu sức ảnh hưởng mạnh mẽ trên thị trường và lợi thế tuân thủ quy định, trong khi các dự án gốc mã hóa lại có lợi thế đặc biệt trong đổi mới công nghệ và cải tiến nhanh chóng. Gần đây, chúng ta cũng đã chứng kiến Stripe hoàn tất thương vụ mua lại Bridge, đánh dấu vụ mua lại lớn nhất trong lịch sử mã hóa, chúng tôi kỳ vọng rằng hai bên có thể kết hợp sức mạnh, phát huy tối đa khả năng của ngành truyền thống trong việc tích hợp tài nguyên và vận hành quy mô, kết hợp với cơ chế đổi mới của mã hóa, thúc đẩy toàn bộ ngành thanh toán tiến về hướng số hóa, giảm chi phí và tăng hiệu quả.
mã hóa thanh toán đau điểm
Chi phí giao dịch không ổn định: Mục đích ban đầu của việc thanh toán mã hóa là giảm thiểu trung gian và chi phí giao dịch trong các bước thanh toán truyền thống, nhưng trong thực tế, chi phí này không rẻ hơn so với thanh toán truyền thống. Mạng thường xuyên xuất hiện tình trạng phí giao dịch tăng vọt vào thời điểm cao điểm, đặc biệt là vấn đề tắc nghẽn của các chuỗi công khai chính. So với đó, các công cụ thanh toán truyền thống như thẻ tín dụng hoặc nền tảng thanh toán của bên thứ ba có tỷ lệ ổn định hơn, và nhiều khoản phí giao dịch hàng ngày do người bán chịu, ### tương tự như lý thuyết miễn phí vận chuyển (, người dùng cảm nhận thấp hơn và dễ chấp nhận hơn.
Khả năng xử lý bị hạn chế: Mặc dù sự phi tập trung và cơ chế đồng thuận của blockchain đảm bảo tính minh bạch và an toàn của hệ thống, nhưng cũng đồng thời hạn chế lớn khả năng xử lý của mạng. Do blockchain cần sự đồng thuận từ các nút toàn cầu, tốc độ giao dịch bị hạn chế bởi dung lượng khối và thời gian tạo khối. Mặc dù các giải pháp mở rộng Layer 2 như mạng Lightning ) và các công nghệ giao tiếp chuỗi chéo và phân đoạn hiệu quả hơn có thể mang lại những đột phá mới, tuy nhiên ngay cả Solana - hiện tại đã được chứng minh là hiệu suất tối ưu nhất, thì TPS cao nhất của nó vẫn khó có thể so sánh với các gã khổng lồ thanh toán truyền thống như Visa. Đối với các tình huống thanh toán nhỏ lẻ tần suất cao, mạng thanh toán mã hóa hiện tại vẫn còn tồn tại những nút thắt rõ rệt.
Thiếu ứng dụng: Mặc dù mã hóa thanh toán đã có thể thực hiện trong những chi tiêu hàng ngày, chuyển khoản, thanh toán xuyên biên giới cơ bản nhất, nhưng trong các tình huống kinh doanh phổ biến trong môi trường thị trường tài chính trưởng thành như cho vay, bảo hiểm, cho thuê, crowdfunding, quản lý tài sản và một loạt các tình huống ứng dụng phát sinh khác vẫn phụ thuộc vào hệ thống tài chính truyền thống, tỷ lệ chiếm lĩnh của mã hóa thanh toán hoàn toàn trống rỗng.
Nguyên nhân cơ bản là do, việc lặp lại công nghệ mã hóa hiện có và ứng dụng sản phẩm thường ưu tiên lợi ích của người dùng hiện có trong lĩnh vực mã hóa, mà bỏ qua nhu cầu thị trường rộng lớn hơn. Dù là Alchemy hay Visa, sự chú ý trên blockchain vẫn chỉ dừng lại ở việc rút tiền, thẻ ghi nợ mã hóa, thanh toán ngang hàng mã hóa, v.v. Để tiến xa hơn trong việc thực hiện Mass Adoption, các bên dự án cần chú ý đến nhu cầu của người dùng ngoài hệ sinh thái mã hóa, đặc biệt là nhu cầu mở khóa nhiều tình huống ứng dụng hơn, xây dựng một hệ sinh thái thanh toán toàn diện thuộc về mã hóa. Lily Liu, Chủ tịch Quỹ Solana đã nhận ra điều này.