16 bức ảnh hiểu rõ Bitcoin trong năm qua: Số địa chỉ mới tăng thêm hơn 140 triệu, tỷ lệ chip lợi nhuận trung bình là 60.50%

Năm 2022, chịu ảnh hưởng của sự thắt chặt tính thanh khoản toàn cầu, Bitcoin đã kết thúc thị trường tăng giá trong hai năm trước, chuyển sang thị trường gấu dao động giảm. Giá coin đã giảm xuống dưới ngưỡng 20,000 USD, các tổ chức hàng đầu lần lượt gặp rắc rối nghiêm trọng, làm tổn hại đến niềm tin của thị trường. Ngoài ra, Bitcoin còn xảy ra một số biến đổi sâu sắc.

Bài viết này tổng quan lại sự thay đổi dữ liệu của Bitcoin trong năm nay trên 5 khía cạnh: thị trường giao dịch, cơ bản trên chuỗi, cấu trúc đồng và địa chỉ, khai thác, và tính ứng dụng, nhằm cung cấp cơ sở phân tích cho triển vọng năm tới.

Nội dung tóm tắt

1. Thị trường giao dịch

1. Giá BTC giảm hơn 65% trong suốt năm, thể hiện hình thái giảm "bậc thang".

2. Một số nền tảng giao dịch lượng BTC giảm 53.37 nghìn đồng, giảm khoảng 20.20%.

3. Dự kiến tỷ lệ đòn bẩy trên thị trường sẽ giảm từ mức cao nhất 40,47% xuống khoảng 28,05% sau giữa tháng 10.

4. Số lượng BTC mà các tổ chức nắm giữ giảm nhẹ 4.54%, tỷ lệ chênh lệch giá ngoài thị trường giảm xuống -44%, nhu cầu đầu tư gián tiếp tiếp tục giảm.

2. Các yếu tố cơ bản trên chuỗi

1. Số lượng người dùng trên chuỗi Bitcoin giảm rõ rệt so với năm ngoái, nhưng trong năm vẫn giữ ổn định tương đối.

2. Tổng giao dịch tích lũy trong năm đạt 88,99 triệu lần, giảm 4,13% so với cùng kỳ năm trước. Tuy nhiên, tổng giá trị giao dịch tích lũy đạt 1,256 tỷ BTC, tăng 36,37% so với cùng kỳ năm trước.

3. Tổng phí giao dịch trên chuỗi ước tính khoảng 137 triệu đô la Mỹ, phí giao dịch trung bình hàng ngày là 1,53 đô la, và có xu hướng giảm trong năm.

3. Chip và cấu trúc địa chỉ

1. Tỷ lệ lợi nhuận chiếm 60,50%, trung bình 40% số chip đang ở trạng thái thua lỗ.

2. Địa chỉ nắm giữ coin lớn có độ tập trung tăng trước rồi giảm. Số lượng coin ở các địa chỉ nhỏ và tỷ lệ nắm giữ trong vòng 1-2 năm tăng rõ rệt.

4. Khai thác

1. Công suất trung bình hàng ngày khoảng 218,5 EH/s, tăng trưởng cả năm 11,21%, tăng nhẹ.

2. Lợi nhuận khai thác bị siết lại, thu nhập từ khai thác mỗi T sức mạnh tính toán hàng ngày giảm xuống còn 0,06 đô la, giảm 76% trong cả năm.

5. Ứng dụng

1. Số lượng kênh mạng Lightning giảm 18,53%, lưu thông WBTC giảm 24,48%, cho thấy khả năng kết nối với các hệ sinh thái khác giảm.

01、giá coin giảm mạnh, lượng coin trên sàn giao dịch giảm

Năm 2022, giá BTC đã giảm từ khoảng 47.700 USD vào đầu năm xuống còn khoảng 16.600 USD vào cuối năm, giảm 65,09%. Trong suốt cả năm, đã có 6 lần giảm giá trong ngày vượt quá 10% được gọi là "sụt giảm mạnh", thể hiện hình thái giảm giá "bậc thang".

Một số nền tảng giao dịch đã giảm lượng BTC từ 2.6423 triệu đồng xuống còn 2.1086 triệu đồng, giảm 20,20%. Trong đó, khoảng 240.000 BTC đã giảm trong vòng 11 ngày sau sự kiện FTX.

Thị trường dự đoán tỷ lệ đòn bẩy trước tiên tăng sau đó giảm, đạt đỉnh 40,47% vào giữa tháng 10, sau một tháng giảm xuống 28,05%. Sau đó cơ bản thấp hơn 30%.

Số lượng nắm giữ của các tổ chức giảm 32.900 BTC trong cả năm, giảm 4,54%. Tỷ lệ chênh lệch giá ngoài thị trường từ tháng 1-20,74% giảm xuống tháng 12-44,12%, giảm 112,73%.

02、Sự hoạt động trên chuỗi giảm, quy mô giao dịch tăng trưởng

Trong 11 tháng đầu năm 2022, số địa chỉ hoạt động trung bình hàng tháng của Bitcoin đạt 27.82 triệu, giảm 7.67% so với cùng kỳ năm trước. Số địa chỉ hoạt động trung bình hàng ngày là 916.5 nghìn, giảm 7.70% so với cùng kỳ năm trước.

Đến ngày 15 tháng 12, số địa chỉ mới trong cả năm là 141 triệu, giảm 9,50% so với năm trước. Trung bình trong 11 tháng đầu năm, số địa chỉ mới được thêm vào hàng tháng là 12,274 triệu, giảm 9,83% so với năm trước.

Tổng giao dịch trong cả năm đạt 88,99 triệu lần, giảm 4,13% so với cùng kỳ. Tuy nhiên, tổng giá trị giao dịch tích lũy đạt 12,56 tỷ BTC, tăng 36,37% so với năm trước. Trong nửa đầu năm, giá trị giao dịch trung bình hàng tháng đạt 1,35 tỷ BTC, rõ ràng cao hơn so với nửa cuối năm là 86,96 triệu BTC.

Phí giao dịch trung bình hàng ngày là 1,53 đô la Mỹ, có xu hướng giảm. Tổng phí khoảng 137 triệu đô la Mỹ, trung bình 12,04 triệu đô la Mỹ trong 11 tháng đầu năm. Tháng 5 cao nhất là 16,17 triệu đô la Mỹ, tháng 10 thấp nhất là 7,48 triệu đô la Mỹ.

03、Lợi nhuận giảm, cấu trúc nắm giữ coin phân hóa

Tỷ lệ lợi nhuận của Bitcoin trong năm 2022 trung bình là 60,50%, với xu hướng giảm rõ rệt trong suốt cả năm, từ 74,54% đầu năm giảm xuống còn 55,77% cuối năm. Từ ngày 8 đến 29 tháng 11, tỷ lệ lợi nhuận gần như luôn thấp hơn 50%.

Tổng số dư của 100 địa chỉ hàng đầu chiếm 15.03% tổng lưu thông từ đầu năm, tăng lên mức cao 15.81% vào giữa tháng 6, sau đó giảm xuống còn 14.82% vào cuối năm.

Số lượng địa chỉ nhỏ đã tăng đáng kể. Địa chỉ có số dư lớn hơn 0.01 BTC tăng 20.55%, lớn hơn 0.1 BTC tăng 26.08%, lớn hơn 1 BTC tăng 19.04%, lớn hơn 10 BTC tăng 4.64%.

Tỷ lệ nắm giữ coin từ 1-2 năm chiếm 20.37%, tăng hơn 8 điểm phần trăm. Địa chỉ nắm giữ coin ngắn hạn và siêu dài hạn cũng có sự gia tăng. Tình hình tổng thể cho thấy xu hướng phân hóa giữa việc nắm giữ với số lượng nhỏ và chu kỳ nắm giữ.

04、Sự tăng trưởng sức mạnh tính toán nhưng lợi nhuận giảm

Trong suốt năm, độ khó khai thác đã được điều chỉnh tăng 15 lần và giảm 10 lần, tổng thể mức tăng lớn hơn. Vào ngày 10 tháng 10, mức tăng 13.55% là lớn nhất.

Công suất trung bình hàng ngày khoảng 218,5 EH/s, tăng trưởng trong năm là 11,21%. Cao nhất là 316,2 EH/s, thấp nhất là 160,3 EH/s. Ước tính tổng lượng điện tiêu thụ trong năm khoảng 113,83 TW/h.

Lợi nhuận khai thác mỏ tính theo sức mạnh tính toán hàng ngày mỗi T đã giảm từ 0,25 đô la Mỹ đầu năm xuống còn 0,06 đô la Mỹ vào cuối năm, giảm 76%. Sau tháng 9, luôn dưới 0,1 đô la Mỹ.

Chỉ số vị thế thợ mỏ (MPI) trung bình -0.52, áp lực bán tổng thể khá nhỏ. Nhưng vào cuối tháng 3, đầu tháng 4, giữa tháng 6 và giữa tháng 11 đã xuất hiện 4 lần áp lực bán lớn.

05、Phát triển hệ sinh thái ứng dụng bị hạn chế

Số lượng kênh mạng Lightning giảm từ 83.000 xuống 67.700, giảm 18,53%. Sau giữa tháng 10, đã giảm nhanh và mạnh.

Khả năng tài chính của mạng lưới Lightning ban đầu tăng rồi sau đó giảm. Trước ngày 25 tháng 10, nó đã tăng từ 3305 BTC lên 5097 BTC, sau đó trong 3 ngày tiếp theo giảm xuống còn 4845 BTC, và sau đó ổn định quanh mức 4760 BTC. Tăng trưởng tổng thể trong cả năm là 46.19%.

Tổng lượng WBTC trước tăng sau giảm. Trước giữa tháng 5, từ 258.100 coin tăng lên 285.000 coin, sau đó giảm xuống còn 194.900 coin vào cuối năm, giảm 24,48% trong cả năm. Cuối tháng 11, WBTC/BTC từng tạm thời mất liên kết.

WBTC và dữ liệu mạng Lightning cho thấy Bitcoin và khả năng kết nối với các hệ sinh thái khác đã giảm. Tuy nhiên, nhìn chung, sự phát triển của mạng Lightning vẫn tương đối ổn định, quy mô vốn vẫn có sự tăng trưởng đáng kể.