Рыночный обзор: Под влиянием рождественских каникул крипторынок в целом слаб.
Обзор рынка
На этой неделе крипторынок демонстрирует общее снижение под воздействием рождественских праздников. Индекс рыночного настроения хоть и поднялся с 7% до 10%, но все равно находится в зоне крайнего страха. Стоит отметить, что несмотря на общую слабость рынка, USDC, ориентированный на американский рынок, все же показал рост на 1,91%, что свидетельствует о продолжении поступления институциональных капиталов и вносит определенную уверенность в рынок.
Сектор DeFi на этой неделе немного снизился на 0,37% до 52,7 миллиарда долларов, но проекты доходности на основе стейблкоинов, такие как пул с пулеметом, показали отличные результаты. Общий объем предложения стейблкоинов продолжает расти, что указывает на то, что, несмотря на коррекцию на рынке, базовая ликвидность продолжает поступать, и проекты с фиксированной доходностью, такие как пул с пулеметом, пользуются спросом.
Сектор AI-агентов продолжает привлекать высокое внимание на рынке, общий объем достиг 10,9 миллиарда долларов. Особенно модель aipool, сочетающая технологию TEE, становится новым фокусом рынка и имеет потенциал стать новым способом выпуска активов после "выбивания надписей", что демонстрирует тенденцию глубокого слияния AI и технологий блокчейн.
Влияние праздников и общее падение рынка негативно сказались на производительности Meme-валют на этой неделе, уровень участия инвесторов и приток средств значительно снизились, а интерес рынка временно переместился в другие сегменты.
Сектор публичных блокчейнов демонстрирует сильную устойчивость к падению. В частности, Stacks достиг важной вехи sBTC, BOB продвигает разработку BitVM Bridge, а Taiko запускает новый раунд экосистемных инициатив, что указывает на то, что крупные публичные блокчейны продолжают фокусироваться на технических инновациях и строительстве экосистем.
Смотря в будущее, рынок ожидает, что в период новогодних праздников может продолжиться низкая динамика. Инвесторам рекомендуется поддерживать защитную конфигурацию, увеличивать долю основных активов, а также умеренно участвовать в проектах с высокодоходными пулом шифрования. В долгосрочной перспективе рынок в целом ожидает, что в первом квартале 2025 года может начаться рост, проекты AI Agent и пул шифрования DeFi заслуживают особого внимания.
Анализ индекса рыночных настроений
Индекс рыночного настроения вырос с 7% на прошлой неделе до 10%, оставаясь в зоне крайне низкого доверия. Altcoin на этой неделе показал худшие результаты по сравнению с базовым индексом, продемонстрировав значительное снижение. Из-за рождественских праздников ликвидность резко упала, что увеличило волатильность цен на рынке, что делает возможными резкие скачки и падения. Учитывая текущую рыночную структуру, ожидается, что Altcoin в краткосрочной перспективе будет следовать за базовым индексом, вероятность независимого движения низка. Когда Altcoin находится в зоне крайнего недовольства, рынок часто находится на стадии формирования дна, и в любой момент может произойти разворот вверх.
Обзор общего движения рынка
Крипторынок на этой неделе находится в состоянии снижения, индекс настроений по-прежнему в состоянии крайнего страха.
Проекты шифрования в категории DeFi показывают выдающиеся результаты, что свидетельствует о постоянном интересе рынка к повышению базовых доходов.
Проект в области AI Agent на этой неделе вызывает высокий интерес, что демонстрирует, что инвесторы начинают активно искать следующую точку взрыва на рынке.
Горячие направления
AI Агент
На этой неделе рынок находится в состоянии падения, все сегменты также находятся в состоянии снижения. Хотя большинство токенов в сегменте AI Agent также демонстрируют снижение цен на этой неделе, обсуждаемость на рынке высокая. На этой неделе много обсуждают развитие модели aipool, которая сочетает AI Agent и TEE, и ее влияние на крипторынок и DeFi в будущем.
Одним из катализаторов периодических резких ростов на крипторынке является появление новых способов выпуска активов. Например, ранее существовавшие ICO, IEO, INO, IDO и другие способы выпуска активов быстро способствовали развитию рынка и повышению цен на крипторынке. На фоне быстрого слияния ИИ и шифрования, на данный момент aipool стал одним из наиболее популярных способов выпуска активов, а также продолжением "打钱FI" в начале 2024 года. Если способ выпуска активов aipool будет широко принят рынком, то в недалеком будущем мы увидим небольшую волну ажиотажа вокруг выпуска активов на основе aipool, поэтому нам следует сосредоточить внимание на проектах типа aipool.
DeFi трасса
Рейтинг роста TVL
За прошедшую неделю проекты рынка с наибольшим увеличением TVL (не учитывая проекты с небольшим TVL, стандарт — свыше 30 миллионов долларов):
Решение:82.04%
USDX Деньги:74.25%
Обычный: 55.56%
Хэшнот: 52,54%
Спектра: 51.81%
Таким образом, мы можем увидеть, что проекты с быстрым ростом TVL на этой неделе в основном сосредоточены в сегменте доходности стейблов (пул с пулеметом).
Общая производительность трека
Рыночная капитализация стабильных монет стабильно растёт: USDT слегка упала на 0.27%, а USDC вырос на 1.91%. Увеличение USDC, ориентированного на американский рынок, говорит о том, что покупательская сила на рынке по-прежнему поддерживает постоянный приток средств.
Ликвидность постепенно увеличивается: безрисковые арбитражные ставки на традиционном рынке продолжают падать с понижением процентных ставок, тогда как арбитражные ставки в проектах DeFi на блокчейне постоянно растут из-за увеличения стоимости криптовалютных активов. Возврат к DeFi будет очень хорошим выбором.
Финансовое положение: TVL DeFi проектов снизился с 52,9 миллиарда долларов на прошлой неделе до 52,7 миллиарда долларов сейчас, что составляет незначительное отрицательное изменение на уровне 0,37%. Основная причина заключается в том, что на этой неделе западные рынки, во главе с рынком США, находятся на рождественских каникулах, в результате чего объем торгов и активность в сети для различных токенов снизились. Ожидается, что на следующей неделе в связи с новогодними праздниками ситуация не изменится. Рекомендуется обратить особое внимание на изменения общего TVL на рынке в январе и следить за тем, сохраняется ли тенденция к снижению.
Глубокий анализ
Драйвер роста:
В связи с недавним падением на крипторынке, APY различных DeFi-протоколов также снизился. Проекты с доходом в стабильных монетах увеличивают доходность за счет токенов/баллов, что дает явное преимущество проектам пулов с автоматической ликвидностью. Конкретно:
Рыночная среда: хотя мы находимся в бычьем цикле, недавнее падение рынка привело к значительному снижению базовой ставки.
Сторона процентной ставки: базовая ставка займа повышается, отражая ожидания рынка по ценообразованию на средства
Доходность: доходность от проектов со стабильными монетами увеличилась по сравнению с другими проектами, привлекая больше пользователей для участия.
Этот механизм передачи усиливает ценностную поддержку проектов доходности стейблов, создавая позитивную динамику роста.
Потенциальные риски:
Из-за того, что рынок в последнее время находится в восходящей тенденции, инвесторы больше сосредоточены на доходности и кредитном плече, игнорируя риск падения. На этой неделе из-за рождественских праздников ликвидность на рынке резко сократилась, и после появления давления на продажу не оказалось достаточной ликвидности для поддержки, что привело к постоянному падению цен и взрывной ликвидации длинных позиций на рынке. Этот риск цепной ликвидации, вызванный ликвидацией, значительно увеличился, что привело к дальнейшему снижению цен и ликвидации большего количества активов.
Другие показатели
публичная цепочка
За последнюю неделю 5 блокчейнов с наибольшим увеличением TVL на рынке (не включая блокчейны с небольшим TVL):
Стеки:16.95%
ЛПП: 12,81%
Тайко: 4,22%
Cardano: 2,94%
Сэй: 1,23%
Обзор списка роста
Топ-5 токенов по приросту за последнюю неделю (не включая токены с слишком низким объемом торговли и мем-токены):
ДЗЕН (Horizen):124.91%
MOCA (Moca Network):108,87%
PHA (Phala Network):105.84%
AGLD (Приключенческое золото)：73.77%
ПЕРЕЕМ (Движение)：66.81%
Рейтинг роста мем-тикетов
LUNA (Luna на Virtuals):60,21%
КОМА (Koma Inu):37.49%
AIXBT (aixbt на Virtuals):30.37%
SPX (SPX6900):21,45%
ТУРБО (Turbo):20.47%
На этой неделе проекты Meme сильно пострадали от общего падения на крипторынке. Из-за рождественских праздников количество активных участников торговли снизилось, что привело к оттоку средств с рынка. В этом месяце количество инвесторов, участвующих в проектах Meme, значительно сократилось, что привело к снижению интереса и средств в сегменте Meme.
###热点 социальных медиа
Согласно данным о пятерке лидеров по росту на LunarCrush и пятерке лидеров по оценкам AI на Scopechat, в этом месяце (21.12-27.12) наибольшее количество появлений наблюдается у L1s.
Из-за того, что на этой неделе Рождественские праздники, рынок, в основном ориентированный на США, вошел в стадию отдыха, и все маркет-мейкеры и учреждения находятся в отпуске, что привело к значительному снижению ликвидности на рынке. Большинство обычных инвесторов сократили свои инвестиционные активности в блокчейне и начали распродажу, что привело к значительному падению на рынке, при этом падение различных публичных блокчейнов было не таким большим. Когда весь рынок падает, публичные блокчейны, как правило, показывают лучшие результаты по сравнению с другими направлениями. Инвесторы на рынке, кроме того, что вкладывают средства в BTC и ETH для хеджирования, в основном инвестируют в различные публичные блокчейны. Когда падение заканчивается и начинается рост, публичные блокчейны, как правило, растут первыми, в отличие от других проектов.
Общий обзор рыночной тематики
По статистике еженедельной доходности, сектор SocialFi показал лучшие результаты, в то время как сектор RWA продемонстрировал худшие результаты.
SocialFi сектор: Абсолютным лидером в секторе SocialFi по-прежнему остается TON, занимающий 91.07% рыночной капитализации этого сектора. На этой неделе TON не последовал за общим падением рынка, а наоборот, вырос на 6.3%, что сделало сектор SocialFi самым успешным. На этой неделе Toncoin сотрудничал с GMX для продвижения высокочастотной торговли DeFi.
Дорожка RWA: на дорожке RWA OM, ONDO и MKR занимают значительные доли, составляющие 44,28%, 23,85% и 18,36% соответственно, в общей сложности 86,49%. На этой неделе OM, ONDO и MKR упали на 10,76%, 19,86% и 8,28% соответственно, что является более значительным падением по сравнению с другими проектами дорожки, что привело к тому, что дорожка RWA показала наихудшие результаты на этой неделе.
Анонс крупных событий на Crypto на следующей неделе
30 декабря (понедельник): Европейское агентство по ценным бумагам и рынкам опубликовало реализацию регулирования MiCA по шифрованию.
2 января (четверг): количество первичных заявок на пособие по безработице в США за текущую неделю
3 января (пятница): Суд утвердил вступление в силу плана реорганизации FTX по главе 11
Прогноз на следующую неделю
Оценка макроэкономических факторов
На следующей неделе начинается новогодний праздник, мало макроэкономических данных будет опубликовано
В предыдущие годы, когда наступали новогодние праздники, рынок, в основном ориентированный на США, как правило, продолжал испытывать низкую покупательскую способность, наблюдаемую в период рождественских праздников, что приводило к увеличению волатильности на рынке.
тенденция ротации секторов
DeFi-сектор:
Хотя текущая рыночная ситуация ухудшилась, инвесторы в целом ожидают, что в первом квартале следующего года рынок будет расти. Большинство инвесторов все еще не хотят продавать свои токены, и, чтобы увеличить доход от владения, они активно участвуют в проектах пулов ликвидности, чтобы повысить доходность.
AI-сектор:
Сектор AI Agent продолжает привлекать внимание рынка, а его объем достиг 10,9 миллиарда долларов.
Модель эмиссии активов aipool на основе AI Agent+TEE привлекла широкое внимание рынка.
Рекомендации по инвестиционным стратегиям
Поддерживайте оборонительную конфигурацию, увеличьте долю основных активов BTC, ETH, чтобы повысить защитные свойства активов.
Участвуя в проектах DeFi с пулом "пулеметов" с высокой доходностью, можно хеджировать риски.
Рекомендуется инвесторам быть осторожными, строго контролировать позиции и эффективно управлять рисками.
Посмотреть Оригинал
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
13 Лайков
Награда
13
4
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
MetaMuskRat
· 11ч назад
Бычий рынок就在眼前！抄个锤子底
Посмотреть ОригиналОтветить0
RugpullTherapist
· 11ч назад
Праздничные дни для крановщиков никогда не заканчиваются
Посмотреть ОригиналОтветить0
BankruptcyArtist
· 11ч назад
На Рождество снова падение, каждый год одни и те же дела.
Упадок крипторынка под влиянием рождественских каникул, институциональные средства продолжают подниматься на борт.
Рыночный обзор: Под влиянием рождественских каникул крипторынок в целом слаб.
Обзор рынка
На этой неделе крипторынок демонстрирует общее снижение под воздействием рождественских праздников. Индекс рыночного настроения хоть и поднялся с 7% до 10%, но все равно находится в зоне крайнего страха. Стоит отметить, что несмотря на общую слабость рынка, USDC, ориентированный на американский рынок, все же показал рост на 1,91%, что свидетельствует о продолжении поступления институциональных капиталов и вносит определенную уверенность в рынок.
Сектор DeFi на этой неделе немного снизился на 0,37% до 52,7 миллиарда долларов, но проекты доходности на основе стейблкоинов, такие как пул с пулеметом, показали отличные результаты. Общий объем предложения стейблкоинов продолжает расти, что указывает на то, что, несмотря на коррекцию на рынке, базовая ликвидность продолжает поступать, и проекты с фиксированной доходностью, такие как пул с пулеметом, пользуются спросом.
Сектор AI-агентов продолжает привлекать высокое внимание на рынке, общий объем достиг 10,9 миллиарда долларов. Особенно модель aipool, сочетающая технологию TEE, становится новым фокусом рынка и имеет потенциал стать новым способом выпуска активов после "выбивания надписей", что демонстрирует тенденцию глубокого слияния AI и технологий блокчейн.
Влияние праздников и общее падение рынка негативно сказались на производительности Meme-валют на этой неделе, уровень участия инвесторов и приток средств значительно снизились, а интерес рынка временно переместился в другие сегменты.
Сектор публичных блокчейнов демонстрирует сильную устойчивость к падению. В частности, Stacks достиг важной вехи sBTC, BOB продвигает разработку BitVM Bridge, а Taiko запускает новый раунд экосистемных инициатив, что указывает на то, что крупные публичные блокчейны продолжают фокусироваться на технических инновациях и строительстве экосистем.
Смотря в будущее, рынок ожидает, что в период новогодних праздников может продолжиться низкая динамика. Инвесторам рекомендуется поддерживать защитную конфигурацию, увеличивать долю основных активов, а также умеренно участвовать в проектах с высокодоходными пулом шифрования. В долгосрочной перспективе рынок в целом ожидает, что в первом квартале 2025 года может начаться рост, проекты AI Agent и пул шифрования DeFi заслуживают особого внимания.
Анализ индекса рыночных настроений
Индекс рыночного настроения вырос с 7% на прошлой неделе до 10%, оставаясь в зоне крайне низкого доверия. Altcoin на этой неделе показал худшие результаты по сравнению с базовым индексом, продемонстрировав значительное снижение. Из-за рождественских праздников ликвидность резко упала, что увеличило волатильность цен на рынке, что делает возможными резкие скачки и падения. Учитывая текущую рыночную структуру, ожидается, что Altcoin в краткосрочной перспективе будет следовать за базовым индексом, вероятность независимого движения низка. Когда Altcoin находится в зоне крайнего недовольства, рынок часто находится на стадии формирования дна, и в любой момент может произойти разворот вверх.
Обзор общего движения рынка
Крипторынок на этой неделе находится в состоянии снижения, индекс настроений по-прежнему в состоянии крайнего страха.
Проекты шифрования в категории DeFi показывают выдающиеся результаты, что свидетельствует о постоянном интересе рынка к повышению базовых доходов.
Проект в области AI Agent на этой неделе вызывает высокий интерес, что демонстрирует, что инвесторы начинают активно искать следующую точку взрыва на рынке.
Горячие направления
AI Агент
На этой неделе рынок находится в состоянии падения, все сегменты также находятся в состоянии снижения. Хотя большинство токенов в сегменте AI Agent также демонстрируют снижение цен на этой неделе, обсуждаемость на рынке высокая. На этой неделе много обсуждают развитие модели aipool, которая сочетает AI Agent и TEE, и ее влияние на крипторынок и DeFi в будущем.
Одним из катализаторов периодических резких ростов на крипторынке является появление новых способов выпуска активов. Например, ранее существовавшие ICO, IEO, INO, IDO и другие способы выпуска активов быстро способствовали развитию рынка и повышению цен на крипторынке. На фоне быстрого слияния ИИ и шифрования, на данный момент aipool стал одним из наиболее популярных способов выпуска активов, а также продолжением "打钱FI" в начале 2024 года. Если способ выпуска активов aipool будет широко принят рынком, то в недалеком будущем мы увидим небольшую волну ажиотажа вокруг выпуска активов на основе aipool, поэтому нам следует сосредоточить внимание на проектах типа aipool.
DeFi трасса
Рейтинг роста TVL
За прошедшую неделю проекты рынка с наибольшим увеличением TVL (не учитывая проекты с небольшим TVL, стандарт — свыше 30 миллионов долларов):
Таким образом, мы можем увидеть, что проекты с быстрым ростом TVL на этой неделе в основном сосредоточены в сегменте доходности стейблов (пул с пулеметом).
Общая производительность трека
Рыночная капитализация стабильных монет стабильно растёт: USDT слегка упала на 0.27%, а USDC вырос на 1.91%. Увеличение USDC, ориентированного на американский рынок, говорит о том, что покупательская сила на рынке по-прежнему поддерживает постоянный приток средств.
Ликвидность постепенно увеличивается: безрисковые арбитражные ставки на традиционном рынке продолжают падать с понижением процентных ставок, тогда как арбитражные ставки в проектах DeFi на блокчейне постоянно растут из-за увеличения стоимости криптовалютных активов. Возврат к DeFi будет очень хорошим выбором.
Финансовое положение: TVL DeFi проектов снизился с 52,9 миллиарда долларов на прошлой неделе до 52,7 миллиарда долларов сейчас, что составляет незначительное отрицательное изменение на уровне 0,37%. Основная причина заключается в том, что на этой неделе западные рынки, во главе с рынком США, находятся на рождественских каникулах, в результате чего объем торгов и активность в сети для различных токенов снизились. Ожидается, что на следующей неделе в связи с новогодними праздниками ситуация не изменится. Рекомендуется обратить особое внимание на изменения общего TVL на рынке в январе и следить за тем, сохраняется ли тенденция к снижению.
Глубокий анализ
Драйвер роста: В связи с недавним падением на крипторынке, APY различных DeFi-протоколов также снизился. Проекты с доходом в стабильных монетах увеличивают доходность за счет токенов/баллов, что дает явное преимущество проектам пулов с автоматической ликвидностью. Конкретно:
Этот механизм передачи усиливает ценностную поддержку проектов доходности стейблов, создавая позитивную динамику роста.
Потенциальные риски: Из-за того, что рынок в последнее время находится в восходящей тенденции, инвесторы больше сосредоточены на доходности и кредитном плече, игнорируя риск падения. На этой неделе из-за рождественских праздников ликвидность на рынке резко сократилась, и после появления давления на продажу не оказалось достаточной ликвидности для поддержки, что привело к постоянному падению цен и взрывной ликвидации длинных позиций на рынке. Этот риск цепной ликвидации, вызванный ликвидацией, значительно увеличился, что привело к дальнейшему снижению цен и ликвидации большего количества активов.
Другие показатели
публичная цепочка
За последнюю неделю 5 блокчейнов с наибольшим увеличением TVL на рынке (не включая блокчейны с небольшим TVL):
Обзор списка роста
Топ-5 токенов по приросту за последнюю неделю (не включая токены с слишком низким объемом торговли и мем-токены):
Рейтинг роста мем-тикетов
На этой неделе проекты Meme сильно пострадали от общего падения на крипторынке. Из-за рождественских праздников количество активных участников торговли снизилось, что привело к оттоку средств с рынка. В этом месяце количество инвесторов, участвующих в проектах Meme, значительно сократилось, что привело к снижению интереса и средств в сегменте Meme.
###热点 социальных медиа
Согласно данным о пятерке лидеров по росту на LunarCrush и пятерке лидеров по оценкам AI на Scopechat, в этом месяце (21.12-27.12) наибольшее количество появлений наблюдается у L1s.
Из-за того, что на этой неделе Рождественские праздники, рынок, в основном ориентированный на США, вошел в стадию отдыха, и все маркет-мейкеры и учреждения находятся в отпуске, что привело к значительному снижению ликвидности на рынке. Большинство обычных инвесторов сократили свои инвестиционные активности в блокчейне и начали распродажу, что привело к значительному падению на рынке, при этом падение различных публичных блокчейнов было не таким большим. Когда весь рынок падает, публичные блокчейны, как правило, показывают лучшие результаты по сравнению с другими направлениями. Инвесторы на рынке, кроме того, что вкладывают средства в BTC и ETH для хеджирования, в основном инвестируют в различные публичные блокчейны. Когда падение заканчивается и начинается рост, публичные блокчейны, как правило, растут первыми, в отличие от других проектов.
Общий обзор рыночной тематики
По статистике еженедельной доходности, сектор SocialFi показал лучшие результаты, в то время как сектор RWA продемонстрировал худшие результаты.
SocialFi сектор: Абсолютным лидером в секторе SocialFi по-прежнему остается TON, занимающий 91.07% рыночной капитализации этого сектора. На этой неделе TON не последовал за общим падением рынка, а наоборот, вырос на 6.3%, что сделало сектор SocialFi самым успешным. На этой неделе Toncoin сотрудничал с GMX для продвижения высокочастотной торговли DeFi.
Дорожка RWA: на дорожке RWA OM, ONDO и MKR занимают значительные доли, составляющие 44,28%, 23,85% и 18,36% соответственно, в общей сложности 86,49%. На этой неделе OM, ONDO и MKR упали на 10,76%, 19,86% и 8,28% соответственно, что является более значительным падением по сравнению с другими проектами дорожки, что привело к тому, что дорожка RWA показала наихудшие результаты на этой неделе.
Анонс крупных событий на Crypto на следующей неделе
Прогноз на следующую неделю
Оценка макроэкономических факторов
тенденция ротации секторов
DeFi-сектор: Хотя текущая рыночная ситуация ухудшилась, инвесторы в целом ожидают, что в первом квартале следующего года рынок будет расти. Большинство инвесторов все еще не хотят продавать свои токены, и, чтобы увеличить доход от владения, они активно участвуют в проектах пулов ликвидности, чтобы повысить доходность.
AI-сектор: Сектор AI Agent продолжает привлекать внимание рынка, а его объем достиг 10,9 миллиарда долларов. Модель эмиссии активов aipool на основе AI Agent+TEE привлекла широкое внимание рынка.
Рекомендации по инвестиционным стратегиям