18 апреля 2025 года эксклюзивное событие TGE протокола Лоренцо, запущенное в кошельке Binance, вызвало обсуждение в сообществе.

Центр темы фокусируется на сильной производительности этого TGE: при более строгом пороге участия в 'покупке токенов Alpha на Binance за последние 30 дней' Лоренцо всё равно достиг впечатляющего коэффициента переподписки в 183,29 раза;

С другой стороны, многие люди, вероятно, впервые оценивают Лоренцо исходя из его выдающихся достижений в области BTCFi: как финансовый уровень ликвидности биткойна, Лоренцо в настоящее время интегрирует более 20 блокчейнов и более 30 протоколов DeFi, предоставляя услуги по процентам на сумму более $600 миллионов в биткойнах. Многие также замечают, что Лоренцо выбрал 'BANK' в качестве имени токена.

БАНК - банк, в котором таится бесконечное воображение:

С явным трендом регулирования криптовалют, институты постепенно становятся увереннее в криптовалютных активах. 2025 год считается ключевым годом для взрывного роста онлайн-финансов, и с увеличением числа фондов, размещаемых онлайн, возникает огромный спрос на "доходность активов". Среди возможностей:

Как упростить входные барьеры для лучшего размещения пользователей и средств?

От спекуляций к возвращению к долгосрочной ценности, как построить по-настоящему доходный путь с реальными доходами в его основе?

Скрывает ли BANK Лоренцо макет следующего этапа проекта?

Участвующие стороны также не скрывают этого. С анонсированием Лоренцо обновления бренда, разворачивается новая глава, сфокусированная на 'институциональной платформе управления активами на цепи'.

Построив основную интеграцию управления активами и услуг инвестиционного банкинга, сосредотачиваясь на токенизации финансовых продуктов CeFi и их интеграции в сцену DeFi, предоставляя модульные доходные продукты, которые можно комбинировать, верифицировать и интегрировать в один клик для тех, кто хочет выпустить финансовые проекты, и через доходные продукты предоставляя пользователям безопасные, низкопороговые и диверсифицированные варианты получения дохода от активов, дополнительно создавая новую сеть финансовых операций на цепи с реальным доходом в центре.

От BTCFi к 'BlackRock + Goldman Sachs' Версии Web3, как именно это достигается? Давайте исследуем это.

Средства на цепи, но инфраструктура доходов отстает.

Мы можем почувствовать тренд капитала on-chain с разных сторон:

Согласно данным CoinGecko, на 25 апреля 2025 года общая рыночная стоимость рынка RWA достигла 383 миллиарда долларов США по сравнению с 190 миллиардами долларов США в конце 2024 года, увеличившись более чем на 100%.

По данным Artemis, на апрель 2025 года общая рыночная стоимость стейблкоинов достигла 231.6 миллиарда долларов, что является значительным увеличением на 51% по сравнению с 152.6 миллиарда долларов в том же периоде 2024 года.

Последнее исследование Coinbase также хорошо иллюстрирует этот момент: по результатам опроса 352 принимающих решения в институте, 83% респондентов планируют расширить свои криптовалютные ассигнования в этом году, а 59% планируют выделить более 5% от размера управления своими активами на криптовалютные активы к 2025 году.

За этим трендом, с одной стороны, стоит децентрализация, прозрачность и эффективное обращение капитала, обеспечиваемые технологией блокчейн в онлайн-финансах, а с другой стороны, это также неразрывно связано с ясной, открытой и инклюзивной глобальной криптовалютной регуляторной политикой, проводимой администрацией Трампа в Соединенных Штатах, что помогло учреждениям преодолеть барьеры соблюдения для участия.

Более активное институциональное участие привлекло более широкий круг пользователей, стимулируя быстрое развитие финансовых продуктов доступа, таких как кошельки, необанки и эмитенты.

Но, как только средства находятся на цепи, что дальше?

Привлечение пользователей, скорее всего, будет обусловлено доходностью, что неизбежно принесет огромные возможности для роста Лоренцо в качестве платформы управления блокчейн-активами.

Просто лежащий в кошельке как чистый актив не приносит дохода сам по себе. Столкнувшись с более широким кругом пользователей и большим масштабом средств, построение более полной инфраструктуры доходов стало новым вызовом в новой ситуации:

Как ключевой столп криптовалютной индустрии, DeFi имеет преимущества, такие как открытость, прозрачность, безразрешительность и справедливое участие. Однако сложность блокчейна создает более высокий барьер для входа в DeFi, и масштаб средств, ликвидности и зрелости рынка DeFi не могут сравниваться с CeFi. Более того, в спекулятивном рынке, как DeFi, большинство его доходов в настоящее время зависит от краткосрочных стимулов, которые не могут лучше удовлетворить реальные потребности в доходах большинства пользователей.

Хотя традиционная финансовая система долгое время критиковалась из-за проблем доверия, вызванных непрозрачным управлением фондами и 'черными ящиками' операций с активами, у нее есть ключевые преимущества, такие как высокая ликвидность, более зрелые торговые инструменты и более насыщенные стратегии получения прибыли. Перенос этих преимуществ на цепочку сталкивается с множеством технических препятствий.

Как объединить преимущества обоих, обеспечивая опыт интереса к активам на основе цепочки, который прозрачен, справедлив, имеет низкий порог входа и прибылен?

Построив универсальный финансовый уровень абстракции, Лоренцо строит мост, соединяющий традиционные финансовые продукты с DeFi, способствуя внедрению более сложных стратегий доходности и финансовых сценариев.

Левый капитал, правая стратегия: как Лоренцо строит 'инвестиционный банк' на цепи?

Как быстро понять, как Лоренцо строит «институционально-качественную платформу управления активами на цепи на основе реального дохода» в одном предложении?

Кратко говоря, мы можем рассматривать Лоренцо как модульное финансовое посредничество по выпуску, следуя принципу работы «сбор средств на цепи, исполнение вне цепи, расчет на цепи».

Если вы хотите упаковать свою стратегию доходности как продукт доходности и выпустить его, чтобы привлечь больше средств для расширения масштаба управления активами, Лоренцо предлагает однокликовое решение:

Лоренцо поддерживает безупречный доступ к любой стратегии дохода, включая традиционные финансовые стратегии дохода, такие как CeFi и TradFi, будь то стейкинг BTC, арбитраж стейблкоинов, управление доверительным капиталом RWA, фиксированный доход, защита основного капитала, продукты с динамическим плечом и т. д. Это полное охват различных стратегий дохода гарантирует, что пользователи имеют обильный выбор в зависимости от своих предпочтений по риску и ожиданиям дохода.

Важно отметить, что в качестве одного из наиболее представительных проектов токенизации финансовых активов в DeFi Ethena в настоящее время сосредотачивается только на инкапсуляции USDe, с рыночной стоимостью 485 миллионов долларов США. С другой стороны, Лоренцо поддерживает выход токенизации и сценариев комбинации для различных финансовых продуктов, принося по-настоящему модульную и диверсифицированную доходную инфраструктуру в цепочечные финансы и создавая потенциал для экспоненциального роста в будущем.

Особенно многих смущает высокий порог операции по выпуску, но универсальный финансовый абстрактный слой Лоренцо делает все просто: когда вы хотите запустить продукт доходов, вам не нужно слишком беспокоиться о вызове API хранилища Лоренцо, Лоренцо инкапсулирует стратегию доходов в стандартизированные компоненты доходов.

Модульность и композиционность являются еще одним основным преимуществом Lorenzo: как составляющие дохода, каждый Хранилище представляет собой токенизацию стратегии дохода, формируя единичный стратегический пул, и различные Хранилища могут быть свободно объединены. Путем агрегирования нескольких Хранилищ может быть сконструирован композитный стратегический пул, и физические лица, институты или искусственный интеллект могут динамически корректировать позиции в качестве Управляющих портфелем для реализации более продвинутых стратегий дохода в ответ на рыночные условия.

Исходя из преимуществ композиционности, Лоренцо также предоставит индивидуальный дизайн доходности, защищенные механизмы хранения и комбинации функций продукта для выпуска стратегии прибыли пользователям, особенно институциональным пользователям, адаптируясь к потребностям управления доходами различных институциональных сценариев.

Если вы хотите интегрировать доходные продукты для вашего проекта и предоставить пользователям лучшие процентные услуги, Лоренцо также может быть легко обработан одним нажатием:

После того как стратегия доходности инкапсулируется в хранилище, будет выпущен фонд, торгуемый на цепи (OTF). Мы можем понимать это как стратегический фонд, аналогичный ETF, тем самым достигая токенизации финансовых стратегий доходности. В качестве модульного стандарта OTF можно легко интегрировать в приложения верхнего уровня, такие как кошельки, PayFi и RWA, вызывая API Хранилища Лоренцо.

Если вы хотите получать доход от ваших активов, Лоренцо предлагает вам выбор из различных продуктов для получения дохода.

Когда продукт доходности запущен, на основе стратегии доходности устанавливается рынок: пользователи могут выбрать Хранилище, которое соответствует их потребностям, и предоставить для него средства, чтобы получать долю дохода от Хранилища.

Как только Vault привлекает средства, он будет выполнять стратегии по генерации дохода, и распределение доходов будет осуществляться через смарт-контракты on-chain, что не только упрощает распределение доходов, но и обеспечивает публичную прозрачность и проверяемость Vault, дополнительно укрепляя доверие.

В то же время Лоренцо также будет использовать $BANK в качестве основного стимула для дальнейшей активизации энтузиазма всей экосистемы, тем самым создавая устойчивый механизм долгосрочной ценности:

Как местный токен, $BANK имеет общее количество в 21 миллиард монет и обладает такими функциями, как принятие управленческих решений, заработок в интеллектуальном сейфе для сбережений, дивиденды и т. д.

Основным источником дохода для протокола Lorenzo являются агрегация стратегий, услуги моста межцепочности и дивиденды экологического сотрудничества, которые постоянно используются для выкупа $BANK, тем самым устанавливая логику поддержки стоимости, прямо связанную с ростом протокола. План выкупа токенов - это не только способ платформы отблагодарить пользователей, но и сильное подтверждение экологической ценности Lorenzo. Эта мера эффективно повысит рыночную ликвидность и стоимость токена BANK, а также внесет больше уверенности и мотивации в экосистему Lorenzo.

Кроме того, Лоренцо представит модель veBANK, которая глубоко интегрирует токены с управлением протоколом, экологическими стимулами, системами ранжирования и задачами, дополнительно усиливая удержание пользователей и мотивацию к долгосрочному участию. Серия мер направлена на привлечение и поддержку пользователей, которые надеются увеличить стоимость своих активов, постоянно стимулируя устойчивое расширение экосистемы.

Издатель стратегии и поставщик фонда будут удовлетворять свои соответствующие потребности в прибыли через Лоренцо:

Для учреждений/проектов:

Вы можете выбрать выпуск доходных продуктов для привлечения большего количества средств и пользователей; вы также можете выбрать прямую интеграцию доходных продуктов для усиления пользователей; или вы можете инвестировать собственные крупномасштабные средства в доходные продукты для достижения лучшего управления рисками и доходностью.

Для обычных пользователей:

Никаких сложных операций не требуется. Пользователям нужно только купить OTF, чтобы косвенно участвовать в соответствующем пуле стратегии кастодии и получать стабильный доход на основе реального дохода, который устойчив и подтверждаем на цепи.

Кроме того, на основе токена $BANK будет создан эффективный экологический стимул. Лоренцо также будет стоять на стороне всех участников экосистемы. Для пользователей сообщества, активно участвующих в задачах, акциях, стейкинге и других мероприятиях, также будут предоставлены стимулы для воздушных капель и долгосрочные выгоды для разделения экологических дивидендов развития и совместного продвижения роста проекта.

Таким образом, Лоренцо играет важную роль в 'инвестиционном банке на цепи': предоставляя услуги токенизации финансовых активов, модульную инфраструктуру доходов и полный набор инструментов для разработки, упаковки и развертывания доходных продуктов, преобразуя логику внебиржевых финансовых операций в компонуемые, верифицируемые и устойчивые возможности на цепи, достигая эффективного сопоставления стратегий доходов и фондов. Через непрерывное экологическое развитие Лоренцо дополнительно наделяется неограниченным потенциалом для экспоненциального роста в будущем.

От Payment, PayFi, RWAFi до DeFAI: Ускорение интеграции DeFi, CeFi и TradFi

Перед обсуждением экологического строительства сначала нужно прояснить основных участников в экосистеме.

Конечно, пользователи являются главным приоритетом, и акцент на доходе от активов, который делает Лоренцо, можно назвать основным привлекательным моментом для большинства пользователей сети. Что более важно, в отличие от других DeFi, Лоренцо агрегирует стратегии доходности сети и вне сети, токенизирует их, что делает участие не только простым, но и действительно обеспечивает долгосрочный устойчивый реальный доход, что более предпочтительно для пользователей.

И сосредотачиваясь на субъектах, участвующих в экосистеме Лоренцо вокруг 'как обеспечить лучшие услуги пользователям', от DeFi и CeFi до TradFi, мы обнаружим более высокий потолок развития в рамках повествования о 'онлайн-инвестиционном банкинге' Лоренцо.

Кто будет эмитентом стратегии доходов для экосистемы Lorenzo?

С целью продуктивизации стратегических возможностей и дальнейшего расширения масштабов управления активами продукты доходности Лоренцо привлекут внимание ключевых квантовых фондов, платформы RWAFi, Централизованных бирж (CEX), протоколов DeFi и поставщиков стратегий LP.

Кто бы заинтересовался продуктами, интегрирующими доход Лоренцо?

Будь то кошелек, платежная платформа, вечеринка проекта RWAFi или организация карт, если функция их продукта связана с активами, у их пользователей будут потребности в активах. Низкорискованное, эффективное и безопасное решение «встроенного продукта дохода» Лоренцо привлекательно.

Кто будет поставщиком средств для продуктов дохода Лоренцо?

Несомненно, институты, удерживающие большое количество пользовательских средств и ищущие более эффективные и безопасные методы кураторства, роста и распределения доходов, помимо розничных инвесторов с требованиями к прибыли, станут основной силой, включая цифровые банки Neobank, кошельки, выпускающие карты, продукты PayFi, прибыльные счета CEX и торговые платформы, а также Децентрализованные финансы (DeFi).

Можно сказать, что это всеобъемлющая экосистема, которая может поддерживать здоровое и устойчивое развитие DeFi, CeFi и TradFi, а также заложить прочный фундамент для быстрого расширения экосистемы Lorenzo.

Взяв проект RWAFi в качестве примера, хотя RWA стал одним из самых быстрорастущих треков к 2025 году, он также сталкивается с проблемой недостаточной привлекательности из-за низкой годовой ставки доходности в размере 3-5%. Сотрудничая с Лоренцо, токен RWA может быть заложен через Vault, предоставленный Лоренцо, стейблкоины могут быть выведены через CDP, CEX или Prime Brokerage, а затем развернуты в доходные стратегии для легкого удвоения общей доходности.

9 мая 2025 года Лоренцо объявил о стратегическом партнерстве с ведущим проектом RWA Plume. Обе стороны будут сотрудничать по ключевым активам, таким как BTC, стейблкоины и т. д., чтобы продвигать их применение в сценарии RWA и исследовать более устойчивые пути для получения дохода на цепи. Plume привлек более 180 проектов к участию, что заложило прочный фундамент для интеграции продуктов Лоренцо и сотрудничества в экосистеме.

Проект PayFi не является исключением. В настоящее время большинство проектов PayFi, таких как платформы кредитных карт, кошельки или приложения для платежей, обычно требуют от пользователей стейкинга BTC или стейблкоинов в качестве резервов. Лоренцо может депонировать эти недоиспользуемые 'пассивные активы' в Vault, развернуть их в стратегии доходности, помочь платформе увеличить использование активов, снизить операционные расходы и даже вернуть часть прибыли пользователям.

Ранее Лоренцо также сотрудничал со стейблкоин-цифровым банком Infini для совместного запуска совместной платежной карты, поддерживающей пользователей в использовании стейблкоинов для ежедневного потребления, способствуя реальным прикладным применениям криптовалют на уровне потребителя. В то же время они также будут одновременно получать выгоду на цепочке. В будущем на основе Финансового Абстрактного Слоя (FAL) Лоренцо обе стороны разработают более прибыльные продукты для розничных пользователей, способствуя посадке и расширению возможностей абстрактного слоя в потребительской финансовой и сценариях Web3.

Кроме того, отсутствие надежных источников стратегии доходов стало одной из причин неудачи DeFAI, несмотря на прежний интерес к концепции. Лоренцо предоставляет Vault'ы с несколькими комбинациями стратегий, а DeFAI Agent может выступать в роли «портфельного менеджера», свободно распределяя комбинации стратегий, действуя как хедж-фонд без необходимости разрабатывать стратегии или выполнять инфраструктуру.

Фактически, помимо упомянутых выше Plume и Infini, после объявления об обновлении брендовой истории существует несколько проектов, глубоко сотрудничающих и ведущих переговоры с Лоренцо вокруг основной истории 'финансового абстрактного слоя'. В будущем, по мере развития экосистемы Лоренцо, больше партнеров объявят о присоединении к Лоренцо, совместно строя новую онлайн-финансовую инфраструктуру с реальным доходом в качестве основы.

Web3 ‘BlackRock + Goldman Sachs’: Направляясь к трллионному масштабу активов

Брендовое обновление - первый звонок, прозвучавший от Лоренцо, чтобы построить 'цепочечную платформу управления активами, интегрирующую CeFi и DeFi.' Через официальную дорожную карту мы также можем увидеть ясное планирование Лоренцо и крепкое выполнение для достижения трансформации, дальнейшего создания доходной экосистемы, действительно управляемой токенизированными финансовыми продуктами.

Во втором квартале 2025 года главной целью Лоренцо является запуск финансового абстрактного слоя для создания инфраструктуры, предоставляя пользователям более интуитивный и удобный опыт финансового обслуживания, разрушая сложные он-чейн барьеры. В то же время Лоренцо представит свой флагманский финансовый стратегический продукт и вступит в глубокую интеграцию с ранними экосистемными партнерами для совместного создания более синергетической финансовой сети.

К третьему кварталу фокус Лоренцо сместится на расширение экосистемы и диверсификацию бизнеса, предоставляя пользователям больше выбора. Кроме того, Лоренцо установит общественную финансовую отчетность для прозрачного демонстрирования операционного статуса платформы пользователям, дополнительно укрепляя доверие пользователей.

И в последнем квартале 2025 года основное внимание Лоренцо будет уделено дальнейшему расширению масштабов бизнеса и запуску первой программы выкупа токенов BANK.

С реализацией нескольких дорожных карт Лоренцо постепенно превратится в комплексную финансовую платформу, интегрирующую управление активами и инвестиционно-банковские услуги. Многие члены сообщества также сравнивают этот раз Lоrensо с моментом, когда в Web3 появился 'BlackRock + Goldman Sachs'.

Эта аналогия частично происходит из фонда элитной команды, впечатляющей финансовой производительности Лоренцо и накопленной репутации благодаря долгосрочному фокусу на DeFi.

Согласно официальному веб-сайту, основные члены Lorenzo не только являются выпускниками крупных школ, но также работали в известных учреждениях, таких как инвестиционные банки Уолл-стрит, ZetaChain, Magic Eden и Xterio, обладая богатым опытом в сферах передовых технологий, таких как финансы, криптовалюты и применение искусственного интеллекта.

Кроме того, Лоренцо также пользуется популярностью у капитала: в мае 2024 года Лоренцо объявил о завершении финансирования первого раунда, привлекший интерес крупных институтов, включая Yzi Labs, Gumi Cryptos, Portal Ventures, Animoca Brands и др.

Как отправная точка бизнеса управления активами на цепочке, Лоренцо, благодаря выдающимся результатам на треке BTCFi, в настоящее время предоставляет услуги по процентам на сумму более 600 миллионов долларов США в Bitcoin, накапливая различные аспекты, такие как сообщество, экосистема и пользователи, и становясь необходимым резервом для его развития в версию Web3 ‘BlackRock + Goldman Sachs’.

С другой стороны, по сравнению с $11,48 триллиона BlackRock и $3,2 триллиона управления активами Goldman Sachs, многие члены сообщества также имеют более высокие ожидания от будущего роста Лоренцо: создание новой онлайн-финансовой экосистемы с реальным доходом в ее основе через универсальный уровень абстракции, Лоренцо достигает доходных услуг, которые более открыто прозрачны, менее разрешены, более интеллектуальны и более компонуемы, чем у BlackRock и Goldman Sachs. В то же время он добавляет огромные преимущества Web3 в захвате стоимости и распределении доходов, и формирует экологический ростовой вентилятор, поощряя участников экосистемы токеном $BANK.

Находясь в Соединенных Штатах, возглавляя первый выстрел в отношении криптовалют, направление мирового регулирования криптовалют становится ясным, все больше и больше институтов, пользователей и фондов активно изучают криптовалютную финансовую сферу в 2025 году. Сталкиваясь с быстро расширяющимися потребностями в управлении активами и процентными ставками, может ли Лоренцо использовать продукты доходности как отправную точку для построения моста, соединяющего CeFi и DeFi, действительно устанавливая стандарт "BlackRock + Goldman Sachs" в версии Web3, становясь "центром доходов" для трехтриллионных цифровых активов на цепи?

С обновлением бренда Gate.io, TGE, экологическим строительством и достижением многих других вех, возможно, мы стоим на ключевом окне трансформации парадигмы управления цепными активами.

Утверждение:

1. Эта статья воспроизведена из [TechFlow]，авторские права принадлежат оригинальному автору [TechFlow]，если у вас есть возражения к перепечатке, пожалуйста, свяжитесь сКоманда Gate Learn, команда обработает это как можно скорее в соответствии с соответствующим процессом.
2. Отказ от ответственности: Взгляды и мнения, выраженные в этой статье, являются исключительно точкой зрения автора и не представляют собой инвестиционных советов.
3. Статья переведена на другие языки командой Gate Learn, без упоминанияGate.ioНи при каких обстоятельствах переведенная статья не может быть скопирована, распространена или украдена.