HashKey momento de negociação: Bitcoin atinge 110 mil, Ethereum mira resistência chave, como se posicionar sob a nuvem de tarifas?

1. Observação do mercado

Apesar de os EUA terem prorrogado o período de tarifas até 1 de agosto, nesta semana ameaçaram novamente aumentar a tributação sobre produtos importados de seus principais parceiros comerciais, resultando em uma incerteza contínua sobre o nível final das tarifas. Um relatório do UBS mostra que as tarifas atualmente em vigor equivalem a uma tributação de 1,5% do PIB sobre os importadores americanos, com a receita tarifária anual ultrapassando 300 bilhões de dólares. O efeito retardado dessas tarifas sobre a inflação deve se manifestar nos dados do IPC de julho, que serão divulgados em agosto. Esse atraso é causado pelo amortecimento do estoque das empresas, pela lenta transmissão dos preços dos bens intermediários e pelo mecanismo de amostragem bimestral do IPC; experiências históricas indicam que tarifas gerais de 10% levam de 2 a 3 meses para serem totalmente refletidas no índice de preços. No que diz respeito à política de taxas de juros, o Federal Reserve enfrenta uma escolha difícil: a pesquisa do Federal Reserve de Nova York mostra que a expectativa de inflação para um ano caiu para 3%, mas a pressão de itens como custos médicos (9,3%) e mensalidades universitárias (9,1%) é significativa, enquanto o mercado de trabalho apresenta sinais contraditórios - as preocupações com o desemprego diminuíram, mas a dificuldade de reintegração ao trabalho aumentou.

Com a entrada em vigor da "Regulamentação das Moedas Estáveis" de Hong Kong em agosto, o mercado está cheio de expectativas em relação aos benefícios de conformidade claramente trazidos pelo quadro regulatório associado. Jeffrey Ding, analista-chefe da HashKey, aponta que as ações relacionadas a moedas estáveis, como as da Jin Yong Investment, dobraram recentemente, refletindo a forte expectativa do mercado em relação aos benefícios de conformidade após a entrada em vigor da regulamentação em agosto. O vice-secretário das Finanças, Xu Zhengyu, revelou que o quadro regulatório abrangerá requisitos essenciais como prevenção à lavagem de dinheiro e auditoria de reservas, com a primeira emissão de licenças planejada para este ano, o que pode reconfigurar o cenário competitivo do setor. No entanto, Jeffrey Ding também alerta que, para que as moedas estáveis possam revolucionar o sistema de pagamentos tradicional, ainda é necessário superar três obstáculos: o mecanismo de distribuição de interesses entre instituições financeiras e empresas de tecnologia, os desafios da coordenação regulatória transfronteiriça e os testes de estresse sob condições de mercado extremas.

O mercado de criptomoedas está passando por um importante avanço técnico e fase de validação de ciclos, com ambos os lados, comprados e vendidos, lutando intensamente perto de 110 mil dólares. O analista 0xENAS apontou que, se o preço não conseguir romper este nível de resistência, pode rapidamente recuar para 100 mil dólares; por outro lado, há a possibilidade de atingir 120 mil dólares. Previsões mais otimistas vêm do analista TedPillows, que, ao combinar a tendência da oferta de moeda M2, acredita que o Bitcoin na próxima fase pode subir para o intervalo de 120 mil a 125 mil dólares. Em uma perspectiva de longo prazo, o analista Rekt Capital, com base nos ciclos históricos de halving, estima que o pico deste ciclo de alta pode ocorrer entre meados de setembro e meados de outubro de 2025, o que coincide com o plano de negociação do analista Jelle, que já começou a reduzir gradualmente suas posições e planeja sair completamente do mercado antes de outubro de 2025. Ali afirmou que o Bitcoin possui um suporte sólido perto de 106.360 dólares.

No que diz respeito ao Ethereum, o analista Open4profit afirmou que o ETH, após ultrapassar os 2600 dólares, está se aproximando da resistência triangular de 2630 dólares, e Open4profit sugere monitorar as mudanças no volume de negócios para confirmar a tendência. Ao mesmo tempo, o otimismo do mercado em relação ao Ethereum também se refletiu nas ações que detêm tokens relacionados, com a GameSquare a disparar 58,76% num único dia, e a Sharplink (+28,57%) e a Bit Digital (+7,47%), entre outras empresas listadas relacionadas, a também apresentarem um desempenho forte.

No mercado de criptomoedas, a Vertex anunciou a migração de seu DEX na Arbitrum para a rede Ink, levando à eliminação gradual do token nativo VRTX, resultando em uma queda de 60% no VRTX em 24 horas. A disputa entre os tokens MEME Letsbonk e Pump.fun no ecossistema Solana continua intensa, mas o token relacionado LetsBONK passou por uma correção de mais de 30%, e o mercado carece temporariamente de uma nova narrativa sustentável. Vale ressaltar que o token $Lore, sob retweets e comentários na plataforma X, ultrapassou uma capitalização de mercado de 2 milhões de dólares.

2. Dados-chave (até 9 de julho, 12:00 HKT)

(Fonte de dados: Coinglass, Upbit, Coingecko, SoSoValue, Tomars, GMGN)

• Bitcoin: 108,513 dólares (desde o início do ano +15,99%), volume de negociação à vista diário 21,324 milhões de dólares
• Ethereum: 2,600.10 dólares (ano até agora -22.06%), volume de negociação à vista diário é de 15.521 milhões de dólares.
• Índice de medo e ganância: 67 (ganância)
• Média de GAS: BTC: 0.52 sat/vB, ETH: 0.3 Gwei
• Quota de mercado: BTC 64.2%, ETH 9.3%
• Classificação de volume de negociação de 24 horas da Upbit: XRP, Éter, Bitcoin, CRO, BONK
• Proporção de longos e curtos BTC em 24 horas: 0.9728
• Variação dos setores: o setor DeFi subiu 2,89%; o setor L2 subiu 2,78%
• Dados de liquidações em 24 horas: um total de 59563 pessoas foram liquidadas globalmente, com um montante total de liquidações de 121 milhões de dólares, sendo 22,3 milhões de dólares em BTC, 34,98 milhões de dólares em ETH e 5,35 milhões de dólares em MAGIC.
• Canal de tendência de médio a longo prazo do BTC: linha superior do canal (108964,14 dólares), linha inferior do canal (106806,44 dólares)
• Canal de tendência de médio a longo prazo do ETH: linha superior do canal (2545.01 dólares), linha inferior do canal (2494.61 dólares)

*Nota: Quando o preço está acima da linha superior e da linha inferior, é uma tendência bullish de médio a longo prazo; caso contrário, é uma tendência bearish. Quando o preço está dentro da faixa ou passa repetidamente pela faixa de custo a curto prazo, é um estado de formação de fundo ou topo.

3. Fluxo de ETF (até 8 de julho)

• Bitcoin ETF: +8008 milhões de dólares, fluxo líquido contínuo por 4 dias
• ETF de Éter: +4663.08 mil dólares, fluxo líquido contínuo de 3 dias

4. Perspectiva de Hoje

• Binance Alpha será lançado no dia 9 de julho com o projeto RCADE
• Gate Alpha e Gate Contrato irão lançar a Tanssi Network(TANSSI)
• O Federal Reserve divulgou a ata da reunião de política monetária. (10 de julho, 02:00)
• O membro do FOMC de 2025, o presidente do Fed de St. Louis, Moustafa, fará uma declaração sobre a economia e a política monetária dos Estados Unidos. (10 de julho às 21:00)
• Número de pedidos iniciais de subsídio de desemprego nos EUA para a semana que termina a 5 de julho ( milhões ): valor anterior 23.3, valor previsto 23.5 (10 de julho 20:30)

Maior aumento de valor de mercado entre os 500 principais hoje: Treasure (MAGIC) aumentou 46,05%, Banana For Scale (BANANAS31) aumentou 31,92%, Zebec Network (ZBCN) aumentou 16,77%, Cronos (CRO) aumentou 16,70%, VVS Finance (VVS) aumentou 15,75%.

5. Notícias em destaque

• a16z Crypto já liquidou a sua posição em COMP e hoje transferiu mais 400.000 COMP para a Coinbase Prime.
• A Tether possui 8 mil milhões de dólares em ouro em um cofre secreto na Suíça.
• Vertex irá fechar o DEX original e migrar para a rede Layer 2 Ink suportada pela Kraken
• Associação Mundial do Ouro: os ETFs de ouro globais aumentaram 38 mil milhões de dólares no primeiro semestre, com um volume médio diário de negociações a atingir um recorde semestral.
• A SharpLink adquiriu 7689 ETH na semana passada, com a posição total a ultrapassar 200 mil moedas e recebeu 322 recompensas de staking de Ethereum.
• A empresa listada na bolsa de Hong Kong, Jin Yong Investment, subiu mais de 600%, tendo anunciado uma colaboração com a AnchorX para uma moeda estável.
• "Os comerciantes de Yiwu começaram a aceitar stablecoins" subiu para a 4ª posição na lista de tendências do Baidu
• O número de endereços que detêm BONK está prestes a ultrapassar 1 milhão, e nesse momento serão destruídos 1 trilhão de tokens.
• A empresa imobiliária listada Murano pretende estabelecer uma reserva de Bitcoin através de uma transação de ações de 500 milhões de dólares.
• Bit Digital vendeu 280 Bitcoins, e os fundos obtidos foram usados para comprar Éter.
• A empresa listada GameSquare arrecadou 8 milhões de dólares para iniciar uma estratégia de gestão de fundos em Éter.

Este artigo é apoiado pela HashKey. A HashKey Exchange é a maior bolsa de ativos virtuais licenciada de Hong Kong e também o portal de moeda fiduciária de ativos criptográficos mais confiável da Ásia. Comprometida em definir um novo padrão para as bolsas de ativos virtuais em conformidade, segurança de fundos e proteção da plataforma.