# 投資の課題: 安定した収益の新しい選択肢を探す近年、適切な資産運用商品を見つけることがますます難しくなっています。銀行の金利は持続的に低下し、国債やマネーファンドの収益はインフレに勝てず、保険商品も静かに収益を減少させています。資産の増加を希望する投資家は、さまざまな資産運用アプリで繰り返し検索しても、1%前後の低い利回りしか見られず、気落ちするのは避けられません。私たちは金融商品がかつてないほど豊富な時代にいるようですが、安定した利益を得ることができる資産管理の方法はますます希少になっています。このような背景の中で、もともとは暗号通貨の圈に限られていた資産管理の方法、特にステーブルコインを基盤としたオンチェーン資産管理が徐々に多くの人々の関心を集め始めています。! [OKGリサーチ:銀行金利はインフレをアウトパフォームできない?] オンチェーンのウェルスマネジメント収入は優に5%を超えています](https://img-cdn.gateio.im/social/moments-9542ab4238c81c948d955d74ed012a06)## なぜステーブルコインの投資が注目に値するのか?ステーブルコインは、法定通貨に連動したデジタル資産であり、ビットコインのような価格の変動性を持たず、より「デジタル現金」としての機能を担います。ステーブルコインの投資とは、ユーザーが余剰のステーブルコインをブロックチェーン上または中央集権型プラットフォームで貸し出し、ステーキング、またはプロトコル投資を行い、相応の年利を得ることを指します。この投資方法の論理は複雑ではなく、銀行が預金を貸し出して利ざやを稼ぐことに似ています。違いは、ブロックチェーンの世界では、この「利ざや」がより透明で、収益分配がより合理的であることです。現在一般的なステーブルコインの投資商品は、主に以下の4つのカテゴリーに分かれています：貸出、ステーキング、流動性マイニング、固定収益。今年上半期のデータによると、主流の分散型金融(DeFi)貸出プロトコルにおけるUSDT/USDCの年利は大多数が2.5%から4%の間で変動しています。一部のDeFiプラットフォームは流動性マイニングや報酬メカニズムを通じて、提供される総年利が8%を超えることもありますが、これは通常、より高いボラティリティとロックアップ要件を伴います。それに対して、固定収益商品は利回りが最高ではありませんが、全体的には安定して上昇し、最高で約5%に達します。収益が安定していて、敷居が低いため、この種の商品は多くのユーザーのオンチェーン資産運用の選択肢となっています。さらに重要なことは、これらの製品の柔軟性と使用体験が急速に最適化されていることです。ユーザーは安定したコインを保持し、プラットフォームと製品タイプを選択するだけでワンクリックで申請できます。一部のプラットフォームでは、いつでも預け入れや引き出しができ、日ごとに利息が計算されることもサポートしています。この操作方法は、バランス宝のように便利でありながら、アメリカ国債に近い利息を得ることができます。また、定期預金のように安定している一方で、前倒しの償還に対する罰金がありません。このような「安定の中に柔軟性がある」体験は、多くのユーザーの理想的な資産管理の状態です。## ステーブルコイン投資の利点従来の金融市場の固定収益型商品と比較して、ステーブルコインの資産運用には以下の利点があります:1. より高い利回り: 通常、銀行預金やマネー・マーケット・ファンドよりも高い。2. 柔軟な償還メカニズム: 大多数は随時預け入れと引き出しをサポートし、日割り計算で利息が付与され、ロックアップや収益期間の設定は不要です。3. 高い透明性: 多くのプラットフォームは、収益の出所、リスクの説明、資金の流れを開示し、一部はオンチェーンデータを通じて資金の安全性をリアルタイムで検証しています。4. 妥当な利益分配: プラットフォームはもはや「利ざや」を取らず、実際の貸出またはマッチングによる利益を出資者に比例して分配します。## ステーブルコインのファイナンスによる収益源ステーブルコインの資産運用の収益は主に3つの側面から来ています:1. チェーン上の貸付利息: プラットフォームはユーザーがロックしたステーブルコインを他のユーザーに貸し出して利益を得ます。2. ステーキング報酬またはノード収入: 特にステーキングタイプの製品において。3. オプションまたは利益階層戦略への参加による利益配分。ユーザーにとって、プラットフォームの製品構造が公開され透明であり、資産が安全に管理されていれば、これらはブロックチェーン上の「類似固定収益商品」と見なすことができます。## ステーブルコインの投資商品の発展トレンド現在、ステーブルコインのオンチェーンアクティブアドレスは継続的に増加しています。ステーブルコインの投資に参加しているユーザー数の明確な統計はありませんが、オンチェーンの活動量と資金の流入量を見ると、その規模は急速に拡大しています。特に、東南アジア、ラテンアメリカ、中東などの現地通貨が不安定で金融システムが不足している地域では、ステーブルコインは住民が現地通貨の価値下落を回避し、ドル資産の利益を得るための重要な手段となっています。注目すべきは、機関資金がこの分野に継続的に流入していることです。保険会社、ファミリーオフィス、ファンドなどが、安定したコインの資産運用を流動性管理ツールに組み込み、米ドル資産プールの一部として利用しています。このトレンドは、プラットフォームがリスク管理、透明性、コンプライアンスの面で継続的にアップグレードを進め、個人ユーザーにより成熟した製品環境とサービス体験を提供しています。## リスク警告ステーブルコインの運用には多くの利点がありますが、新興分野としてリスクの認識は依然として重要です。1. 一部のステーブルコインは、清算メカニズムや担保資産管理などの問題により、ペッグリスクが発生する可能性があります。2. スマートコントラクトの監査、安全対策などの要因が資金の安全性に影響を与える。3. 規制政策の不確実性は、製品のコンプライアンスと持続可能性に影響を及ぼす可能性があります。したがって、一般ユーザーには、主要なプラットフォームや規制を受けている機関の製品を選択することをお勧めします。収益構造が明確で、柔軟な償還をサポートするステーブルコインの投資方法を優先してください。年率10％を超える製品には慎重な姿勢を保ち、高収益の盲目的な追求を避けるべきです。安定性、透明性、コンプライアンスが長期的な参加の前提条件であるべきです。## まとめ現在の低金利環境において、ステーブルコイン財務は投資家に新しい堅実な投資選択肢を提供します。富を得ることはないかもしれませんが、資産配分の中で最も安定した収益源の一つになる可能性があります。それは、財務パズルの一部である「デジタル現金類資産」のようなもので、普通預金の利息よりも高く、株式の変動よりも低く、不確実な環境の中で確実なリターンを求めるのに適しています。世界各地でのステーブルコインの規制枠組みが徐々に整備される中、ユーザーはより安全で、コンプライアンスが整った、収益が透明な製品を選択できるようになります。この不確実性に満ちた時代において、ステーブルコインの資産運用は投資家に透明で安全な、年利5%に近い「暗号貯蓄口座」を提供し、人々が動乱の中で相対的に安定したリターンを見つける手助けをします。! [OKGリサーチ:銀行金利はインフレをアウトパフォームできない?] オンチェーンのウェルスマネジメント収入は簡単に5%を超える可能性があります](https://img-cdn.gateio.im/social/moments-30a1cb06120401126da96e34c0224476)
ステーブルコイン理財:5%年化收益の新しい選択肢
投資の課題: 安定した収益の新しい選択肢を探す
近年、適切な資産運用商品を見つけることがますます難しくなっています。銀行の金利は持続的に低下し、国債やマネーファンドの収益はインフレに勝てず、保険商品も静かに収益を減少させています。資産の増加を希望する投資家は、さまざまな資産運用アプリで繰り返し検索しても、1%前後の低い利回りしか見られず、気落ちするのは避けられません。
私たちは金融商品がかつてないほど豊富な時代にいるようですが、安定した利益を得ることができる資産管理の方法はますます希少になっています。このような背景の中で、もともとは暗号通貨の圈に限られていた資産管理の方法、特にステーブルコインを基盤としたオンチェーン資産管理が徐々に多くの人々の関心を集め始めています。
! [OKGリサーチ:銀行金利はインフレをアウトパフォームできない?] オンチェーンのウェルスマネジメント収入は優に5%を超えています](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9542ab4238c81c948d955d74ed012a06.webp)
なぜステーブルコインの投資が注目に値するのか?
ステーブルコインは、法定通貨に連動したデジタル資産であり、ビットコインのような価格の変動性を持たず、より「デジタル現金」としての機能を担います。ステーブルコインの投資とは、ユーザーが余剰のステーブルコインをブロックチェーン上または中央集権型プラットフォームで貸し出し、ステーキング、またはプロトコル投資を行い、相応の年利を得ることを指します。
この投資方法の論理は複雑ではなく、銀行が預金を貸し出して利ざやを稼ぐことに似ています。違いは、ブロックチェーンの世界では、この「利ざや」がより透明で、収益分配がより合理的であることです。現在一般的なステーブルコインの投資商品は、主に以下の4つのカテゴリーに分かれています：貸出、ステーキング、流動性マイニング、固定収益。
今年上半期のデータによると、主流の分散型金融(DeFi)貸出プロトコルにおけるUSDT/USDCの年利は大多数が2.5%から4%の間で変動しています。一部のDeFiプラットフォームは流動性マイニングや報酬メカニズムを通じて、提供される総年利が8%を超えることもありますが、これは通常、より高いボラティリティとロックアップ要件を伴います。それに対して、固定収益商品は利回りが最高ではありませんが、全体的には安定して上昇し、最高で約5%に達します。収益が安定していて、敷居が低いため、この種の商品は多くのユーザーのオンチェーン資産運用の選択肢となっています。
さらに重要なことは、これらの製品の柔軟性と使用体験が急速に最適化されていることです。ユーザーは安定したコインを保持し、プラットフォームと製品タイプを選択するだけでワンクリックで申請できます。一部のプラットフォームでは、いつでも預け入れや引き出しができ、日ごとに利息が計算されることもサポートしています。この操作方法は、バランス宝のように便利でありながら、アメリカ国債に近い利息を得ることができます。また、定期預金のように安定している一方で、前倒しの償還に対する罰金がありません。このような「安定の中に柔軟性がある」体験は、多くのユーザーの理想的な資産管理の状態です。
ステーブルコイン投資の利点
従来の金融市場の固定収益型商品と比較して、ステーブルコインの資産運用には以下の利点があります:
ステーブルコインのファイナンスによる収益源
ステーブルコインの資産運用の収益は主に3つの側面から来ています:
ユーザーにとって、プラットフォームの製品構造が公開され透明であり、資産が安全に管理されていれば、これらはブロックチェーン上の「類似固定収益商品」と見なすことができます。
ステーブルコインの投資商品の発展トレンド
現在、ステーブルコインのオンチェーンアクティブアドレスは継続的に増加しています。ステーブルコインの投資に参加しているユーザー数の明確な統計はありませんが、オンチェーンの活動量と資金の流入量を見ると、その規模は急速に拡大しています。特に、東南アジア、ラテンアメリカ、中東などの現地通貨が不安定で金融システムが不足している地域では、ステーブルコインは住民が現地通貨の価値下落を回避し、ドル資産の利益を得るための重要な手段となっています。
注目すべきは、機関資金がこの分野に継続的に流入していることです。保険会社、ファミリーオフィス、ファンドなどが、安定したコインの資産運用を流動性管理ツールに組み込み、米ドル資産プールの一部として利用しています。このトレンドは、プラットフォームがリスク管理、透明性、コンプライアンスの面で継続的にアップグレードを進め、個人ユーザーにより成熟した製品環境とサービス体験を提供しています。
リスク警告
ステーブルコインの運用には多くの利点がありますが、新興分野としてリスクの認識は依然として重要です。
したがって、一般ユーザーには、主要なプラットフォームや規制を受けている機関の製品を選択することをお勧めします。収益構造が明確で、柔軟な償還をサポートするステーブルコインの投資方法を優先してください。年率10％を超える製品には慎重な姿勢を保ち、高収益の盲目的な追求を避けるべきです。安定性、透明性、コンプライアンスが長期的な参加の前提条件であるべきです。
まとめ
現在の低金利環境において、ステーブルコイン財務は投資家に新しい堅実な投資選択肢を提供します。富を得ることはないかもしれませんが、資産配分の中で最も安定した収益源の一つになる可能性があります。それは、財務パズルの一部である「デジタル現金類資産」のようなもので、普通預金の利息よりも高く、株式の変動よりも低く、不確実な環境の中で確実なリターンを求めるのに適しています。
世界各地でのステーブルコインの規制枠組みが徐々に整備される中、ユーザーはより安全で、コンプライアンスが整った、収益が透明な製品を選択できるようになります。この不確実性に満ちた時代において、ステーブルコインの資産運用は投資家に透明で安全な、年利5%に近い「暗号貯蓄口座」を提供し、人々が動乱の中で相対的に安定したリターンを見つける手助けをします。
! [OKGリサーチ:銀行金利はインフレをアウトパフォームできない?] オンチェーンのウェルスマネジメント収入は簡単に5%を超える可能性があります](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-30a1cb06120401126da96e34c0224476.webp)