東南アジア地域の暗号資産使用状況とリスク分析

近年、東南アジア地域の暗号資産の受容度と普及度が著しく向上しています。新興市場として、この地域は経済構造、政策環境、ユーザー行動などにおいて独特の特徴を示しています。この地域のチェーン上の資金の流れの特徴、潜在的な金融リスク、及び違法産業との関係を深く理解するために、2020年から現在までの1万のブロックチェーンアドレスサンプルに基づく分析研究が最近完了しました。

! 【東南アジアオンチェーンファンドフロー・リスク分析レポート】(https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-86fdb4848b36368d1044f092d4bc47fc.webp)

東南アジアの暗号通貨市場の概要

東南アジアの暗号資産市場は以下の顕著な特徴を示しています：

1. ユーザーの急増：この地域は若い人口の割合が高く、モバイルインターネットの普及により、暗号ユーザーの数が急速に増加しており、数千万に達していると推定されている。

2. 国境を越えた支払いの需要が強い：大量の国境を越えた労働者が暗号通貨を便利な国境を越えた支払い手段として利用しています。

3. 規制環境が異なる：各国の仮想通貨に対する規制政策はまちまちで、多くの地域では明確な規制フレームワークがまだ形成されておらず、資金の流動性にコンプライアンスリスクが存在する。

サンプル分析と主要な発見

1. 資金の自由な流れ

分析によると、約45.23%の資金が分散型ウォレットを通じてパブリックチェーン上で自由に流通しており、総額は14.84億ドルに達しています。これは、分散型取引方式が東南アジアのユーザーの主流選択肢となっていることを示しています。

2. ブラック&グレー業界との関連性

研究によると、1.1億ドル以上の資金が直接黒灰産業関連のアドレスに流入し、その割合は12％を超えました。さらに追跡した結果、複数回の取引を通じて、一部のアドレスが黒灰産業と間接的な関係を持つことが判明し、黒灰産業に関連するリスクアドレスの割合は16.82％に上昇しました。これは、数百万の東南アジアの暗号資産ユーザーが、直接または間接的に黒灰産業との資金取引リスクを抱えている可能性があることを意味します。

! 東南アジアオンチェーンファンドフローとリスク分析レポート

ブラック・グレー産業の資金の流れとリスク分析

1. ブラックグレー産業アドレスタイプ

研究は、黒灰産業に密接に関連するアドレスを3つの大カテゴリ、44の小カテゴリに分類し、主な高リスクカテゴリには以下が含まれます：

• 混合通貨サービス：資金の流れを匿名化するためのもの
• 地下銀行：クロスボーダーの違法資金の調達とマネーロンダリングに使用される
• 詐欺プラットフォーム：虚偽の投資、ポンジスキームなどに関与

これらの高リスクアドレスタイプは、240を超える具体的な黒灰産業の実体に関連しています。

2. 高リスク資金の流動現象

分析結果は次のように示されています：

• 1000万ドルを超える資金が地下両替所関連のアドレスに直接流入し、取引頻度は数千回に達しました。
• 約1100万ドルの資金がネットギャンブルプラットフォームに流入。
• 2200万ドル以上の資金が詐欺プラットフォームに導入されました。

これらのデータは、黒灰産業活動の複雑さと隠蔽性を明らかにし、暗号資産の匿名性と跨境特性が違法な資金移動やマネーロンダリング活動を容易にしていることを示しています。

! 東南アジアオンチェーンファンドフローとリスク分析レポート

制裁を受けているプラットフォームの資金流入状況

1. 制裁を受けているプラットフォームの資金流入比率

ブラック・グレー産業に直接関連する資金のうち、約53.49%が制裁対象プラットフォームに流入し、関連する取引回数は地下銀行に流れる2倍で、総価値は5500万ドルを超え、制裁対象プラットフォームが依然として高リスク資金の主要な流入先であることを示しています。

2. ケーススタディ：ある混合通貨ツール

一般的な混合通貨ツールとして、あるプラットフォームは本研究で受け取った資金が5400万ドルを超え、制裁対象プラットフォーム全体の資金流入の97.84%を占めています。しかし、2022年8月に制裁対象団体リストに載せられて以来、その取引量は明らかに減少しており、制裁が資金流入に対して有効に抑制する効果を示しています。

! 【東南アジア・オンチェーン・ファンド・フロー・リスク分析レポート】(https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-4ff11c04c4ca6dd47ac8fcc404d6816f.webp)

マクロリスク分析とその原因の探討

1. 暗号資産の匿名性と高い流動性：暗号資産の匿名特性により、違法資金がチェーン上で流動する際に追跡が難しく、リスクアドレスをマークする技術手段があっても、資金はミキシングなどの技術を通じて流れを隠すことができる。

2. 規制体系の欠如：東南アジア各国の暗号資産規制措置はまだ不十分で、資金の国境を越えた流動リスクが増加しています。一部の地域では暗号資産に対して慎重な態度を持ち、積極的な規制手段を講じていません。

3. 社会経済環境：一部の国では経済発展のレベルが低く、貧富の差が大きいため、違法者の標的地域となっています。

4. 技術監視の難易度：暗号資産取引所、ウォレットサービスプロバイダー、および分散型プラットフォームは、技術とアーキテクチャの面で取引リスクを効果的に監視することが困難です。特に分散型プラットフォームは取引データに対する直接的なコントロールが欠如しており、悪意のある行動を迅速に特定することが難しいです。

結論と推奨事項

東南アジア地域のチェーン上の資金流動分析は、この地域の暗号資産の使用には高いセキュリティリスクが存在することを示しています。チェーン上の違法資金流動リスクを低減するために、以下の対策を講じることをお勧めします：

1. 規制メカニズムの強化：完全な暗号資産規制政策を策定・実施し、国際的な協力を通じてブロックチェーン上の違法資金活動を取り締まる。

2. ユーザーのリスク識別能力を向上させる：詐欺防止教育を強化し、ユーザーが黒灰産業の資金を識別し、予防する意識を高める。

3. 技術革新の推進：オンチェーン追跡およびマネーロンダリング対策技術の研究開発と応用を行い、ビッグデータ分析や人工知能などの手段を利用して高リスク資金の流れを正確に識別する。

4. 多者協力メカニズムの構築：関連機関の共同作業を奨励し、情報共有とリスク連携を強化し、チェーン上の安全係数を向上させる。

東南アジアは暗号資産の発展に最も潜在能力のある地域の一つであり、今後も資金の流動リスクの課題に直面しています。規制を強化し、ユーザーの安全意識を高め、技術革新を促進することによって、オンチェーンでの不正資金の流動を徐々に減らし、東南アジアのデジタル経済の健全な発展を促進できることを期待しています。

! 東南アジアのオンチェーン資金の流れとリスク分析レポート