Pasar Kripto Mingguan: Ketakutan Pasar Meningkat, Keuangan Desentralisasi dan Agen AI Menjadi Sorotan

Gambaran Umum Pasar

Tren utama pasar

Pasar saat ini berada dalam kondisi ketakutan yang ekstrem, indeks emosi turun drastis dari 53% menjadi 7%. Sikap hawkish Federal Reserve memicu pemaksaan likuidasi sekitar 1 miliar dolar AS, pasar sedang mengalami proses deleveraging yang jelas.

Sektor Keuangan Desentralisasi TVL pertama kali mengalami pertumbuhan negatif dalam dua bulan terakhir (-2.21%), tetapi nilai pasar stablecoin tetap mengalami pertumbuhan (USDT +0.55%, USDC +1.44%), menunjukkan bahwa meskipun pasar mengalami penyesuaian, likuiditas dasar terus mengalir masuk, proyek-proyek dengan pendapatan stabil seperti kolam mesin senjata semakin diminati.

Ukuran pasar AI Agent telah mencapai 99 miliar dolar, fokus investasi beralih dari spekulatif AI Meme Coin ke pembangunan infrastruktur, menunjukkan bahwa pasar semakin matang, arah proyek menjadi lebih rasional dan praktis.

Popularitas Meme coin jelas menurun, dana mulai ditarik secara besar-besaran, menunjukkan bahwa suasana spekulasi di pasar menurun, investor lebih cenderung mencari proyek dengan nilai substansial, yang mungkin menandakan berakhirnya fase euforia Meme coin.

Dalam fluktuasi pasar yang besar, sektor blockchain publik menunjukkan ketahanan yang kuat terhadap penurunan, menjadi pilihan utama bagi investor untuk menghindari risiko, mencerminkan keyakinan pasar yang tetap kokoh terhadap infrastruktur.

Menjelang liburan Natal, likuiditas pasar diperkirakan akan menurun, disarankan untuk mengambil strategi alokasi defensif, dengan fokus pada BTC dan ETH, sambil memperhatikan keuntungan stabil DeFi dan proyek infrastruktur AI, tetapi harus waspada terhadap risiko peningkatan volatilitas yang mungkin terjadi selama liburan.

analisis indeks emosi pasar

• Indeks emosi pasar turun dari 53% minggu lalu menjadi 7%, berada di zona ketakutan ekstrem.
• Altcoin minggu ini berkinerja lebih buruk dibandingkan indeks acuan, menunjukkan penurunan yang signifikan. Dipengaruhi oleh posisi leverage, pasar mengalami pemaksaan likuidasi posisi senilai lebih dari 1 miliar dolar, dengan posisi long secara signifikan melakukan deleveraging. Diperkirakan Altcoin dalam jangka pendek akan tetap sejalan dengan indeks acuan, dengan kemungkinan untuk memiliki pergerakan independen yang rendah.
• Altcoin sering kali mengalami pembalikan ke atas ketika berada di zona ketakutan yang ekstrem.

Ringkasan Tren Pasar Umum

• Pasar kripto minggu ini berada dalam tren penurunan, indeks sentimen berada dalam keadaan ketakutan yang ekstrem.

• Proyek terkait Keuangan Desentralisasi menunjukkan kinerja yang menonjol, menunjukkan bahwa pasar terus memperhatikan peningkatan penghasilan dasar.

• Proyek jalur AI Agent minggu ini memiliki perhatian publik yang tinggi, menunjukkan bahwa investor aktif mencari titik ledak pasar berikutnya.

• Minggu ini, proyek di jalur Meme umumnya mengalami penurunan, dana mulai ditarik, mencerminkan bahwa semangat pasar semakin surut.

Jalur Panas

Agen AI

Minggu ini, pasar berada dalam tren penurunan, semua sektor mengalami penurunan. Meskipun harga token di sektor AI Agent juga turun, tetapi tingkat diskusi di pasar adalah yang tertinggi. Fokus perhatian beralih dari token Meme AI Agent ke pembangunan infrastruktur.

Lintasan AI Agent sangat mungkin memimpin perkembangan pasar selanjutnya, karena tidak hanya mencakup AI Meme, tetapi juga AI DePIN, AI Platform, AI Rollup, AI infra, dan berbagai lintasan lainnya. Pada dasarnya, proyek blockchain adalah bentuk ekspresi dari kontrak pintar, dan kelahiran AI Agent adalah untuk memperbaiki dan meningkatkan kontrak pintar. AI Agent dan Crypto adalah kombinasi yang sangat baik.

Lima proyek AI Agent teratas berdasarkan kapitalisasi pasar:

1. Worldcoin (WLD)
2. Fetch.ai (FET)
3. SingularityNET (AGIX)
4. Ocean Protocol (OCEAN)
5. Jaringan Akash (AKT)

Keuangan Desentralisasi赛道

Peringkat Pertumbuhan TVL

Lima besar proyek TVL yang meningkat di pasar minggu lalu ( tidak termasuk proyek TVL yang lebih kecil, dengan standar di atas 30 juta USD ):

1. VaultCraft: 5344,32%
2. Hyperliquid: 183,98%
3. Resolv: 77,31%
4. Babylon: 64.43%
5. Daftar DAO: 48,52%

VaultCraft (VCX):

• Deskripsi Proyek: Proyek blockchain publik berbasis Algorand, bertujuan untuk mengurangi biaya penyimpanan dan peluncuran jaringan.
• Perkembangan terbaru: Meluncurkan stETH 4X Leverage Looper yang berbasis pada Lido Finance, mendukung penyebaran multi-rantai, menawarkan imbal hasil APY 7%+. Bekerja sama dengan Matrixport untuk mendapatkan 1000 BTC untuk bisnis kustodian, TVL meningkat dengan cepat. Mencapai kerjasama strategis dengan Safe dan CoWSwap.

Hyperliquid (HYPE):

• Deskripsi Proyek: Platform keuangan terdesentralisasi berkinerja tinggi, fokus pada kontrak berkelanjutan dan perdagangan spot.
• Perkembangan terbaru: Fluktuasi pasar menciptakan lingkungan perdagangan yang baik, dengan kontrak terbuka melebihi 4,3 miliar dolar AS. Fitur perdagangan leverage untuk beberapa jenis koin populer baru ditambahkan, menarik partisipasi pengguna.

Resolv ( belum menerbitkan koin ):

• Deskripsi Proyek: Proyek stablecoin Delta netral, berfokus pada tokenisasi portofolio investasi netral pasar.
• Perkembangan terbaru: menyelesaikan integrasi Base, meluncurkan layanan pinjaman melalui Euler Finance, meluncurkan pool likuiditas di Aerodrome. Memulai program Grants dan mengonfirmasi penerima pertama.

Babylon ( belum mengeluarkan koin ):

• Deskripsi Proyek: Proyek yang memanfaatkan keamanan Bitcoin untuk meningkatkan keamanan rantai PoS lainnya.
• Perkembangan terbaru: Bekerja sama dengan Layeredge untuk memperdalam penerapan teknologi ZK skalabilitas, menjalin kemitraan strategis dengan Sui untuk memajukan pembangunan ekosistem modular.

Lista DAO (LISTA):

• Deskripsi Proyek: Proyek staking likuiditas dan stablecoin terdesentralisasi berbasis BSC.
• Perkembangan terbaru: Peluncuran fitur Gauge Voting dan Bribe Market, serta menjalin kerjasama dengan 48Club_Official. Menarik pengguna melalui hadiah veLISTA sekitar $230.000 setiap minggu dan insentif APR yang tinggi.

Kinerja keseluruhan jalur

• Kapitalisasi pasar stablecoin tumbuh secara bertahap: USDT tumbuh 0,55%, USDC tumbuh 1,44%, menunjukkan bahwa dana terus masuk.

• Likuiditas secara bertahap meningkat: suku bunga arbitrase tanpa risiko di pasar tradisional turun, suku bunga arbitrase proyek DeFi di blockchain meningkat, kembali ke DeFi akan menjadi pilihan yang baik.

• Situasi dana: TVL proyek Keuangan Desentralisasi turun dari 54,1 miliar dolar menjadi 52,9 miliar dolar, pertumbuhan negatif 2,21%, terutama disebabkan oleh penurunan pasar yang mengakibatkan likuidasi. Dalam dua minggu ke depan, perhatian harus difokuskan pada perubahan keseluruhan TVL, mengamati apakah tren penurunan ini berlanjut.

Analisis Mendalam

Pendorong Kenaikan:

• Lingkungan pasar: Siklus bull market membawa peningkatan permintaan likuiditas secara keseluruhan
• Sisi suku bunga: suku bunga pinjaman dasar meningkat, mencerminkan ekspektasi pasar terhadap penetapan harga dana
• Sisi pendapatan: tingkat pengembalian strategi arbitrase siklik diperluas, pendapatan endogen dalam protokol meningkat secara signifikan

Potensi risiko: Pasar yang terus naik menyebabkan investor mengabaikan risiko penurunan. Pekan ini, penyesuaian ekspektasi pemotongan suku bunga oleh Federal Reserve memicu penurunan cepat, dengan lebih dari 1 miliar dolar kontrak dan aset pinjaman mengalami likuidasi. Risiko likuidasi dapat menyebabkan likuidasi berantai, yang lebih lanjut menurunkan harga.

Kinerja jalur lainnya

blockchain publik

Lima besar peningkatan TVL blockchain publik di pasar minggu lalu:

1. Hyperliquid: 183,98%
2. Bitcoin: 44,94%
3. BSC: 2,71%
4. AILayer: 2,02%
5. Mantle: 0,75%

Hyperliquid: Pasar mengalami volatilitas yang tinggi, menciptakan lingkungan perdagangan yang baik, dengan kontrak terbuka melebihi 4,3 miliar dolar AS. Fitur perdagangan margin untuk berbagai koin populer telah ditambahkan.

Bitcoin: Dalam penurunan pasar, BTC mengalami penurunan yang lebih kecil, pengguna membeli untuk menghindari risiko. Pengguna lebih optimis terhadap perkembangan BTC ke depan, menyimpan dalam proyek BTCFi untuk mendapatkan keuntungan tambahan.

BSC: Memperkenalkan proyek baru, mendorong integrasi AI dan Web3 di bidang game, mendukung pengembangan proyek Meme, dan meluncurkan kompetisi Inovasi Meme.

AILayer: Fokus pada operasi komunitas dan kerjasama ekosistem, mengadakan berbagai acara interaktif untuk meningkatkan keterlibatan pengguna.

Mantle: Mengintegrasikan Compound III untuk mencapai terobosan penting, meluncurkan berbagai kegiatan insentif, menarik banyak pengguna untuk berpartisipasi.

Ikhtisar Daftar Kenaikan

Lima token teratas dengan persentase kenaikan pasar dalam minggu lalu:

1. UXLINK: 107,18%
2. BIASA: 74,72%
3. MOCA: 72,37%
4. HYPE: 52,43%
5. VELO: 47.49%

Minggu ini, daftar kenaikan menunjukkan karakteristik konsentrasi sektor, sebagian besar token yang naik berasal dari jalur blockchain publik.

UXLINK: Mencapai kerjasama strategis dengan DuckChain, mendapatkan dukungan investasi. Jumlah pengguna platform LINE melebihi 2 juta, meluncurkan kegiatan airdrop berskala besar.

USUAL: Meluncurkan strategi insentif inovatif, menyediakan hasil APY tinggi. TVL tumbuh pesat, token USUAL mengalami efek deflasi.

MOCA: Meluncurkan versi Moca 3.0, memperkenalkan konsep "akun terintegrasi". Bekerja sama dengan SK Planet, terintegrasi ke dalam aplikasi OK Cashbag.

HYPE: Pasar bergejolak dengan kuat, menciptakan lingkungan perdagangan yang baik, kontrak terbuka melebihi 4,3 miliar dolar AS. Fitur perdagangan leverage untuk beberapa jenis koin populer baru ditambahkan.

VELO: Bekerja sama dengan Sony Block Solutions Labs, memperluas ke solusi Layer 2 baru. Telah mencapai kemajuan penting dalam pembangunan likuiditas.

Daftar Kenaikan Token Meme

1. Fartcoin (FARTCOIN): 96,66%
2. aixbt oleh Virtuals (AIXBT): 18,83%
3. Cheems Token (CHEEMS): 8,58%

Meme proyek minggu ini sangat terpengaruh oleh penurunan pasar, sedikit sekali koin Meme yang mengalami kenaikan. Saat ini, perhatian dan dana pasar tidak berada di jalur koin Meme.

Hot Media Sosial

Tema yang paling sering muncul adalah L1s, token yang masuk daftar termasuk HBAR, SUI, XRP, ETH, TRX, dan lain-lain.

Minggu ini, proyek L1s menjadi yang paling banyak diperhatikan di media sosial. Saat pasar turun, kinerja berbagai blockchain lebih baik dibandingkan dengan jalur lainnya. Selain membeli BTC dan ETH sebagai langkah pengamanan, sebagian besar investor mengalihkan investasi mereka ke berbagai blockchain. Setelah penurunan berakhir, berbagai blockchain umumnya mengalami kenaikan lebih awal dibandingkan proyek lainnya.

Gambaran Umum Tema Pasar

Berdasarkan statistik tingkat pengembalian mingguan, sektor Cefi menunjukkan kinerja terbaik, sementara sektor Gamefi menunjukkan kinerja terburuk.

• Jalur Cefi: BNB dan BGB memiliki pangsa besar, total 91,52%. Binance terus meluncurkan koin baru untuk menarik lalu lintas, BNB berkinerja lebih baik dari pasar secara keseluruhan. Bitgit menunjukkan performa yang mencolok, BGB naik 37,93% meski dalam kondisi sebaliknya.

• Jalur Gamefi: Selalu kurang mendapat perhatian pasar, kekurangan efek penciptaan kekayaan. Koin utama dalam jalur ini berkinerja lebih buruk dibandingkan pasar secara keseluruhan, menyebabkan kinerja keseluruhan menjadi yang terburuk.

Prediksi Acara Besar Crypto Minggu Depan

• 26 Desember ( Kamis ): Jumlah klaim pengangguran awal di AS untuk minggu ini diumumkan

Prospek Minggu Depan

Analisis Faktor Makro

• Memasuki liburan Natal di Amerika Serikat, data makro yang diumumkan relatif sedikit
• Pada tahun-tahun sebelumnya, selama liburan Natal dan Tahun Baru, pasar yang didominasi oleh pembeli dari Amerika Serikat akan mengalami penurunan daya beli dan peningkatan volatilitas pasar.

tren rotasi sektor

• Keuangan Desentralisasi: Investor memperkirakan bahwa pasar akan meningkat secara keseluruhan pada kuartal pertama tahun depan, dan tidak ingin menjual token. Untuk meningkatkan pendapatan, mereka berpartisipasi dalam proyek kolam mesin.

• Sektor AI: Jalur AI Agent terus mendapat perhatian, ukuran pasar mencapai 99 miliar dolar. Ekosistem Web2 dan Web3 mempercepat integrasi, proses integrasi AI Agent dengan produk kripto yang ada semakin cepat.

saran strategi investasi

• Mempertahankan konfigurasi defensif, meningkatkan alokasi BTC dan ETH, memperkuat atribut perlindungan aset
• Ikut serta dalam proyek DeFi kolam mesin tembak dengan imbal hasil tinggi untuk mengurangi risiko
• Tetap waspada, kendalikan posisi dengan ketat, lakukan manajemen risiko yang baik