51% de part de marché, 18 milliards de dollars de prêts réels, comment l'"effet Aave" a-t-il envahi chaque recoin de la Finance décentralisée ?

Auteur : Kolten

Traduit par : Tim, PANews

Dans le domaine de la DeFi, l'effet de réseau détermine le succès ou l'échec, et personne ne le fait mieux qu'Aave. Avec cinq ans d'accumulation sur le marché, des millions d'utilisateurs et la liquidité la plus profonde dans le domaine de la DeFi, les projets construits sur Aave bénéficieront d'effets de taille et d'effets de réseau incomparables, qui constituent l'avantage clé que d'autres plateformes ne peuvent pas reproduire.

Les partenaires peuvent immédiatement bénéficier des infrastructures, des groupes d'utilisateurs et de la liquidité, qui nécessitent souvent des années de construction indépendante. C'est ce que nous appelons "l'effet AAVE".

quelques données

Source : DeFiLlama

Aave est actuellement le plus grand protocole dans le domaine de la DeFi, plus précisément le plus grand protocole de tous les temps. Son TVL représente 21 % de l'ensemble du marché DeFi, avec une part de 51 % sur le marché des prêts. Le montant net des dépôts a dépassé 49 milliards de dollars. Bien que ces chiffres soient déjà impressionnants, le véritable cœur réside dans la capacité d'Aave à pénétrer le marché. Par exemple :

• Le sUSDe d'Ethena a considérablement augmenté, passant de 2 millions de dollars à 1,1 milliard de dollars en seulement deux mois après l'expansion de ses activités sur Aave.
• Quelques semaines après l'ajout de Pendle à Aave, les utilisateurs avaient déjà déposé des tokens PT d'une valeur de 1 milliard de dollars. Ce chiffre a maintenant doublé pour atteindre 2 milliards de dollars, faisant d'Aave le plus grand marché d'approvisionnement en tokens Pendle.
• Le TVL de KelpDAO a bondi de 65000 ETH à 255000 ETH en seulement quatre mois après l'intégration de rsETH dans le protocole Aave, réalisant une croissance de 4 fois.

Les exemples sont innombrables. Aave détient près de 50 % de la part de marché des stablecoins actifs, et est le principal point de circulation du Bitcoin dans le DeFi. Il est particulièrement remarquable qu'Aave ait réalisé près d'un milliard de dollars de TVL sur quatre réseaux blockchain indépendants, une telle profondeur de déploiement est vraiment rare.

Comment l'effet Aave se forme-t-il ?

Tout le monde peut inciter les dépôts par le biais de programmes de récompense de jetons et de minage de rendement, et élargir l'échelle de l'offre. C'est pourquoi, à première vue, la TVL n'est pas toujours un indicateur significatif. En fait, attirer les fonds disponibles est désormais considéré comme un problème résoluble, mais créer une demande d'utilisation des actifs est beaucoup plus difficile, à moins que vous ne soyez une plateforme comme Aave.

Source :

Le volume actif des prêts sur la plateforme Aave a dépassé 18 milliards de dollars, surpassant de loin le total de tous ses concurrents. Ce protocole n'est pas un simple contrat de staking avancé ; lorsque les utilisateurs déposent des actifs dans Aave, ces actifs peuvent être prêtés ou utilisés comme garantie pour emprunter d'autres actifs. En d'autres termes, les fonds ne restent jamais inactifs.

Cela crée un cycle positif de renforcement de la demande continue. Lorsqu'un actif est lancé sur le marché Aave, ou qu'une équipe de développement construit sur sa base, ils peuvent tous bénéficier de cette demande. Tout le monde finira par profiter des comportements économiques réels générés par une vaste communauté d'utilisateurs actifs.

Pour les équipes développant sur Aave, cela est crucial. Ce protocole a traversé cinq années d'épreuves, surmontant plusieurs cycles de marché, et a toujours gagné la confiance des développeurs et des utilisateurs. En tant que principale plateforme de milliards de dollars de fonds, elle dépasse de loin de nombreux nouveaux protocoles émergents aujourd'hui.

Source : Block Analitica

De plus, les développeurs sur la plateforme Aave ne seront pas soumis à des limites de "volume". Par rapport à d'autres protocoles, le montant des dépôts et des emprunts supportés par Aave peut dépasser de plusieurs millions de dollars. Cela permet aux applications fintech de toutes tailles (niveau utilisateur de détail, niveau institutionnel ou les deux) de se développer de manière robuste sur cette plateforme.

Perspectives

Lorsque Aave V4 sera lancé, le moteur central qui propulse l'effet Aave continuera de se développer. Sa nouvelle architecture offrira aux bâtisseurs et aux utilisateurs des voies d'accès aux actifs sans précédent, ainsi que des stratégies de prêt uniques. (Lecture complémentaire : « Détails sur Aave V4 : comment le leader du prêt construit-il à nouveau son fossé ? »)

Tous les facteurs qui rendent Aave précieux pour la DeFi aujourd'hui deviendront encore plus significatifs à l'avenir.