Tendances du marché : l'apaisement des tensions géopolitiques et les attentes en matière de politique monétaire poussent les actifs à risque à la hausse

Situation macroéconomique

Israël et l'Iran ont conclu un accord de cessez-le-feu, ce qui a considérablement atténué les tensions géopolitiques et a favorisé un regain d'appétit pour le risque sur le marché. Le prix du pétrole brut est tombé à des niveaux d'avant le conflit, tandis que l'or est brièvement tombé en dessous du seuil de 3300 dollars.

Le président de la Réserve fédérale a déclaré lors d'une audition au Congrès que, bien qu'il n'ait pas clairement exclu la possibilité d'une baisse des taux en juillet, davantage de données sont nécessaires pour évaluer l'impact des tarifs sur l'inflation, suggérant qu'il est plus probable d'attendre la réunion de septembre pour décider d'un changement de politique. Il a souligné que si la pression inflationniste est maîtrisée, il "baissera les taux plus tôt et non plus tard", mais que l'économie actuelle est suffisamment forte pour ne pas agir précipitamment, tout en indiquant que l'incertitude liée aux tarifs est la principale raison de retarder une baisse des taux.

Le marché interprète cela comme une position plutôt dovish, renforcée par le risque géopolitique qui s'atténue, ce qui pousse l'ensemble des actions américaines à la hausse. Le Nasdaq 100 atteint un nouveau sommet historique, le Dow Jones s'envole de 500 points en une seule journée, tandis que les rendements des obligations américaines et le dollar baissent simultanément.

Il est important de noter que les producteurs de pétrole de schiste américains sont passés de "l'augmentation de la production pour amortir les prix du pétrole" à "l'accent sur le retour sur investissement", ce qui pourrait affaiblir le mécanisme traditionnel de régulation des fluctuations des prix de l'énergie.

Marché des cryptomonnaies

Une plateforme de trading cherche à obtenir l'approbation des autorités réglementaires américaines pour lancer un service de trading d'actions tokenisées. Les actions tokenisées permettent un règlement T+0, des barrières à l'entrée plus faibles, des coûts réduits et un trading 24/7. Si le plan est approuvé, il entrera dans le domaine du trading d'actions grâce à la technologie blockchain, brouillant encore plus les frontières entre les courtiers traditionnels et les plateformes de cryptomonnaie.

Après l'entrée en fonction de la nouvelle direction des régulateurs américains, l'attitude de régulation envers l'industrie de la cryptographie a quelque peu changé, non seulement en annulant plusieurs poursuites contre des entreprises de cryptographie, mais aussi en formant un groupe de travail sur la cryptographie pour établir des réglementations sur les actifs numériques. À l'avenir, il pourrait progressivement accepter les services d'actions tokenisées, ouvrant ainsi la voie à l'application de la technologie blockchain dans le trading d'actions traditionnelles.

Le Bitcoin a franchi les 106 000 dollars grâce à des facteurs macroéconomiques favorables, mais son comportement reste relativement modéré. L'augmentation de 13 % depuis le début de l'année contraste avec un afflux de plus de 63 milliards de dollars, reflétant la prudence du marché face aux changements structurels. Actuellement, la concentration des jetons dans la fourchette de 5 % du prix au comptant du Bitcoin a atteint 14,5 %, et si elle dépasse 15 %, le marché pourrait connaître de fortes fluctuations.

Sur le plan de l'analyse technique, plusieurs analystes estiment que le bitcoin pourrait se consolider à son niveau actuel. S'il dépasse 107 000 $, il pourrait viser 110 000 $, sinon il pourrait retomber en dessous de 102 000 $.

Concernant Ethereum, une plateforme de trading a connu un retrait massif de fonds le 23 juin, avec plus de 4000 BTC et 61000 ETH sortis de la plateforme, indiquant que le sentiment des traders pourrait passer d'une spéculation à court terme à une stratégie de détention à long terme. Avec un changement de flux de capitaux passant de Bitcoin à Ethereum, l'ETH pourrait connaître une hausse significative, son ratio d'offre bénéficiaire étant bien inférieur à celui du Bitcoin, montrant un potentiel de rattrapage.

Cependant, certains analystes ont une opinion différente, estimant que le prix de l'ETH n'a pas réussi à dépasser 3000 dollars pendant plus de 20 semaines consécutives, ce qui a affecté la confiance du marché, et qu'il fait face à une concurrence intense de la part d'autres chaînes publiques, rendant difficile un retour au-dessus de 3000 dollars à court terme.

Performance du marché

Bitcoin : 106 202 $ (depuis le début de l'année +13,61 %), volume des transactions au comptant quotidien de 27,86 milliards de $

Ethereum : 2 429,84 $ (depuis le début de l'année -27,09 %), volume des transactions au comptant quotidien de 15,253 milliards de $

Indice de peur et de cupidité : 48 (neutre)

Moyenne GAS : BTC : 1,05 sat/vB ETH : 3,12 Gwei

Part de marché : BTC 64,6 %, ETH 9,0 %

Ratio long/court BTC sur 24 heures : 1,0751

Fluctuation des secteurs : l'IA baisse de 3,45 % ; le secteur NFT baisse de 2,83 %

Données de liquidation sur 24 heures : au total, 79 735 personnes ont été liquidées dans le monde, le montant total des liquidations s'élève à 187 millions de dollars, dont 34,366 millions de dollars en BTC et 68,176 millions de dollars en ETH.

Canal de tendance à moyen et long terme BTC : ligne supérieure du canal (105782,52 $), ligne inférieure du canal (103687,82 $)

Canal de tendance moyen-long terme pour l'ETH : ligne supérieure du canal (2485.15 dollars), ligne inférieure du canal (2435.94 dollars)

Flux de fonds ETF

ETF Bitcoin : +5,89 millions de dollars (entrée nette pendant 11 jours)

ETF Ethereum : +7123,79 millions de dollars

Prévisions des événements importants

• Une plateforme d'échange : Les contrats H et le trading Alpha devraient respectivement ouvrir le 25 juin à 17h30 et 17h00.
• Le réseau Kroma L2 sera fermé le 26 juin, $KRO devra être transféré vers Ethereum
• Une plateforme d'échange lancera Sahara AI le 26 juin (SAHARA)
• Le président de la Réserve fédérale témoignera devant le comité sénatorial des banques, du logement et des affaires urbaines sur le rapport semestriel de politique monétaire (25 juin 22:00)

Informations sur le déblocage des jetons

• Venom (VENOM) : le 25 juin à 16h, environ 59,26 millions de jetons seront débloqués, représentant 2,84 % de l'offre en circulation, d'une valeur d'environ 10 millions de dollars.
• AltLayer (ALT) : le 25 juin à 18h, environ 240 millions de jetons seront débloqués, représentant 6,83 % de l'offre en circulation, d'une valeur d'environ 6,7 millions de dollars.
• IOTA (IOTA) : Déverrouillage d'environ 15,16 millions de jetons le 25 juin à 8h00, représentant 0,39 % de l'offre en circulation, d'une valeur d'environ 2,3 millions de dollars.
• Velo（VELO）：le 26 juin à 8h du matin, environ 182 millions de jetons seront débloqués, représentant 2,47 % de l'offre en circulation, d'une valeur d'environ 2,1 millions de dollars.
• Blast (BLAST) : Déblocage d'environ 10,5 milliards de jetons le 26 juin à 22h, représentant 34,98 % de l'offre en circulation, d'une valeur d'environ 22,5 millions de dollars.
• Undeads Games (UDS) : déblocage d'environ 2,15 millions de jetons le 26 juin à 8h, soit 2,13 % de l'offre en circulation, d'une valeur d'environ 2,3 millions de dollars.

Plus forte hausse des 500 plus grandes capitalisations

NEM (XEM) hausse de 59,74 %, Banana For Scale (BANANAS31) hausse de 42,31 %, Pundi AI (PUNDIAI) hausse de 21,51 %, Maple Finance (SYRUP) hausse de 18,45 %, Apu Apustaja (APU) hausse de 15,91 %.

Dynamique de l'industrie

• Un gros investisseur a de nouveau renforcé sa position short sur l'ETH tôt le matin, la valeur actuelle de sa position étant de 122 millions de dollars.
• SharpLink Gaming a augmenté sa participation de 12 207 ETH avec 30,67 millions de dollars, portant sa position totale à 188 478 jetons.
• Nano Labs annonce un financement privé de 500 millions de dollars en billets convertibles, destiné à la réserve stratégique de BNB, avec une hausse de plus de 150 % du prix des actions.
• ProCap a investi 387 millions de dollars pour acquérir 3724 jetons Bitcoin
• Le gouvernement de l'État du Texas aux États-Unis allouera 10 millions de dollars pour acheter des bitcoins.
• Trump appelle à une baisse des taux d'au moins 2 à 3 points de pourcentage
• La fiducie Grayscale Space and Time (SXT) est enregistrée dans l'État du Delaware
• Le co-fondateur de Celestia a déclaré disposer d'une réserve de fonds de plus de 100 millions de dollars, suffisante pour soutenir plus de 6 ans d'opération.
• Une adresse apparemment liée à ConsenSys a de nouveau acheté 3704 ETH, d'une valeur de 8,91 millions de dollars.