Últimas novedades del mercado DeFi: innovación en monedas estables y expansión del ecosistema

Nueva ola en el campo de las monedas estables

Recientemente, está surgiendo una nueva ola de moneda estable en el mercado de Finanzas descentralizadas. Un protocolo emergente ha lanzado un nuevo tipo de moneda estable respaldada por una conocida empresa de gestión de activos. Este protocolo ha colaborado con otro proyecto de moneda estable, donde ambas partes se apoyan mutuamente proporcionando TVL e incentivos para lograr un desarrollo conjunto. Además, una plataforma de préstamos también se ha unido a la colaboración, integrando la nueva moneda estable en su mercado.

A diferencia de las ediciones anteriores, el desarrollo de las monedas estables en esta ronda presenta una clara tendencia de colaboración, donde las partes actúan con mayor cautela y madurez. Uno de los proyectos ha introducido un mecanismo de minería de monedas estables basado en múltiples juegos, que tiene similitudes con el modelo de minería de la primera ola de Finanzas descentralizadas, pero ha innovado y mejorado en conceptos de activos reales, la precisión del modelo de juego y los canales de salida de liquidez.

Este modelo de cooperación es beneficioso para la expansión de la moneda estable. El rápido crecimiento inicial de TVL dependía principalmente del aumento en el precio de los tokens, formando un ciclo positivo: el aumento de precios impulsa el aumento de TVL, lo que a su vez mejora los rendimientos de staking de los tokens. Sin embargo, el límite de este modelo radica en que puede haber un punto de inflexión cuando la tasa de crecimiento de TVL se desacelera, y finalmente el precio de los tokens y TVL tenderán a equilibrarse, formando un nivel de rendimiento razonable. En el futuro, factores externos favorables (, como las políticas únicas de activos reales en este ciclo, ) podrían nuevamente estimular el precio de la moneda, impulsando una nueva ronda de crecimiento de TVL.

El auge de los modelos de moneda estable innovadores

Otro proyecto de moneda estable que merece atención ha crecido casi un 400% en TVL en las últimas dos semanas. Este proyecto utiliza una estrategia Delta neutral similar, pero introduce el mecanismo de proveedores de liquidez de riesgo (RLP) como un punto innovador. RLP actúa como una capa de seguro entre la moneda estable y los activos subyacentes, absorbiendo el riesgo de volatilidad del mercado.

Si el fondo de garantía sufre pérdidas, las pérdidas serán asumidas primero por RLP, protegiendo así los intereses de los poseedores de moneda estable. Para incentivar a los usuarios a participar en RLP, este mecanismo ofrece una mayor participación en las ganancias como compensación por el riesgo. Este diseño equivale a clasificar el riesgo para satisfacer las necesidades de usuarios con diferentes preferencias de riesgo. El proyecto planea lanzarse en una nueva red Layer2 emergente en el futuro.

Camino de remodelación de las monedas estables tradicionales

Un conocido proyecto de moneda estable descentralizada está llevando a cabo una actualización importante:

1. Colaborar con proyectos de cadena cruzada
2. Lanzamiento de un mecanismo de estaca de monedas con una estructura de múltiples beneficios
3. Considerar incluir los productos ETF de una gran compañía de gestión de activos en la piscina de colateral.

Expansión del ecosistema Layer2

1. Una conocida exchange ha lanzado oficialmente su red Layer2 y se ha unido al ecosistema de cadenas superpuestas.
2. Se ha lanzado el primer proyecto de token de participación líquida en esta red.
3. Un DEX planea integrarse en esta red en 2025.

Con el inicio de los intercambios regulados en la planificación de sus propias redes Layer2, esto podría convertirse en una tendencia en los próximos años. Dada la exitosa implementación del proyecto Layer2 de un conocido intercambio, el mercado tiene grandes expectativas sobre esta nueva red. Como centro de liquidez del ecosistema de cadenas superpuestas, un DEX podría adoptar una estrategia de expansión horizontal para ocupar más redes de miembros de cadenas superpuestas.

Intentos de innovación en los proyectos tradicionales de Finanzas descentralizadas

1. Dos proyectos DeFi consolidados colaboran para lanzar un protocolo de estabilidad descentralizada, utilizando una moneda estable generada por el mercado de préstamos como colateral, y soportan una función de ciclo de apalancamiento incorporada.

2. Un proyecto centrado en la cobertura de la pérdida impermanente está a punto de completar el desarrollo del Token de Rendimiento y enviarlo para revisión. Este proyecto logra una curva de rendimiento similar a la de opciones a través del préstamo y la reestructuración de tokens LP. Actualmente, es muy apreciado por los antiguos usuarios de DeFi, y se prestará especial atención al crecimiento del TVL después del lanzamiento del Token de Rendimiento.

3. Un proyecto de moneda estable está considerando integrar una plataforma de negociación de opciones en cadena y contratos perpetuos, y si se aprueba, esta plataforma se convertirá en un lugar de negociación y cobertura parcial de sus 60 mil millones de dólares de TVL.

Otros avances importantes

• Un proyecto de cadena pública cambia de CEO, el nuevo CEO prestará más atención al desarrollo de Finanzas descentralizadas.
• Un proyecto de mapeo de Bitcoin incentiva la liquidez en múltiples cadenas y DEX.
• DEX eficiente se expande a la red Arbitrum
• Una fundación de cadena pública ha lanzado un plan de infraestructura relacionado con la IA
• El protocolo de préstamos considera desplegar el contrato central en múltiples cadenas
• Se ha lanzado la mainnet de la nueva red Layer2, que integra múltiples funciones de Finanzas descentralizadas.