أحد المرشحين لرئاسة الاحتياطي الفيدرالي في المستقبل، عضو اللجنة الفيدرالية المسؤولة عن تنظيم البنوك ميشيل باومان (Michelle Bowman) قالت يوم الثلاثاء للصحافة إنها تركز حاليًا على مسؤولياتها التنظيمية، بما في ذلك دفع تعديل قواعد رأس المال للبنوك الكبرى ومحاربة ما يسمى بظاهرة "إزالة البنوك" (debanking).
فيما يتعلق بالاهتمام الخارجي حول ما إذا كانت لديها نية لتولي منصب رئيس الاحتياطي الفيدرالي، تجنبت باومان الأمر، قائلة "تركز على العمل الحالي".
لقد أكدت دعمها لموقف خفض أسعار الفائدة، ودعت بشكل واضح القطاع المصرفي والهيئات التنظيمية إلى قبول التكنولوجيا الناشئة مثل الذكاء الاصطناعي، والبلوك تشين، والعملات المشفرة، وإلا فإن النظام المصرفي قد يُهمش في الاقتصاد المستقبلي.
التركيز على المسؤوليات الرقابية
قالت باومان إنها تركز حاليا على المسؤوليات التنظيمية التي بين يديها، بما في ذلك دفع تعديل قواعد رأس المال للبنوك الكبرى، ومكافحة ما يسمى بظاهرة "التحلل من البنوك".
قال باومان:
"لدي خطة عمل ضخمة، ونحن نتقدم بسرعة، من الواضح أننا بحاجة إلى إكمال اقتراح إصلاح قواعد رأس المال المصرفي في المستقبل القريب."
عندما سُئلت عما إذا كانت مهتمة بتولي منصب رئيس الاحتياطي الفيدرالي (بدلاً من نائب الرئيس الحالي للرقابة) ، لم ترد باومان بشكل مباشر. ووفقًا لوسائل الإعلام ، فإنها تُعتبر واحدة من المرشحات المحتملات لرئاسة الاحتياطي الفيدرالي من قبل الرئيس الأمريكي ترامب.
"أنا الآن حقًا أركز فقط على هذا العمل الذي أفعله."
قالت إن الاحتياطي الفيدرالي يراجع مجموعة من قواعد رأس المال ويخطط لإعادة تقديم بعض التدابير الأساسية، لكن هذه الاقتراحات لن تتغير بسبب ما إذا كان سيتم تغيير رئيس المجلس.
بدأ بومان العمل على وضع قواعد جديدة لرأس المال، والتي ستكون قائمة على المخاطر، وبالمقارنة مع النسخة التي كانت في عهد إدارة بايدن، فإن العبء على البنوك الكبرى في الولايات المتحدة سيكون أقل. ووفقًا للتقارير الإعلامية، فإن الجهات التنظيمية تتخلى بشكل أساسي عن النسخة التي تم تقديمها قبل عامين والتي تتكون من 1087 صفحة، ومن المخطط أن تُعلن عن الاقتراح الجديد في أقرب وقت بحلول الربع الأول من عام 2026.
وفقًا للتقارير، فإن الخطة الأخيرة مستوحاة بشكل رئيسي من الاجتماع الشامل لمراجعة قواعد رأس المال المصرفي الذي عقده باومان في يوليو. تهدف هذه المراجعة إلى ضمان توافق متطلبات رأس المال الإجمالية مع الاقتراحات الأخرى التي ينظر فيها المسؤولون، مثل تخفيف قواعد الرافعة المالية الرئيسية.
قالت إن الجهات التنظيمية تنتظر ردود الفعل العامة على اقتراحها. قد يخفض هذا الاقتراح متطلبات رأس المال لشركات البنوك الكبرى التابعة بنسبة تصل إلى 27%. ستنتهي فترة التشاور في 26 أغسطس.
السعي لتقليل التدقيق التنظيمي المتعلق بـ "مخاطر السمعة"
في وقت سابق، تحت ضغط من مجموعة البنوك وأعضاء الحزب الجمهوري الذين دعوا إلى وقف الممارسات غير العادلة، وعد الاحتياطي الفيدرالي بأن مفتشيه لن يأخذوا في الاعتبار "مخاطر السمعة" في مراجعات البنوك.
قالت باومان في خطاب آخر في ذلك اليوم إنها ستسعى لتقليص المراجعات التنظيمية المتعلقة بـ"مخاطر السمعة"، وأشارت إلى أنها قد تضع قواعد جديدة ذات صلة.
في وقت سابق، استجابةً لدعوات من بعض الجماعات المصرفية وأعضاء الحزب الجمهوري، تعهد الاحتياطي الفيدرالي والجهات التنظيمية المصرفية الأخرى بأن مراجعيهم لن يأخذوا في الاعتبار "مخاطر السمعة" كعامل أثناء إجراء مراجعات للبنوك. ويعتبر النقاد أن هذه الممارسة غير عادلة.
انتقد ترامب دائمًا ممارسة "إزالة البنوك"، أي الحرمان من الخدمات المصرفية لبعض الأفراد والشركات لأسباب أيديولوجية. بينما يعتقد بعض المدافعين عن حقوق المستهلكين أن هذه القضية مبالغ فيها، ويتساءلون عما إذا كان هناك حقًا دليل على أن الهيئات التنظيمية المصرفية قد أجبرت البنوك على التوقف عن تقديم الخدمات لعملاء معينين فقط بسبب عوامل أيديولوجية.
في وقت سابق من هذا الشهر، وقع ترامب أمراً تنفيذياً يطلب من الهيئات التنظيمية المصرفية إزالة محتوى "مخاطر السمعة" من الإرشادات ومواد التدريب، وتحديد البنوك التي ترفض بشكل غير قانوني تقديم الخدمات المالية للعملاء. تم إصدار هذا الأمر بعد أن ادعى أنه تم رفض الخدمات من قبل البنوك في الماضي بسبب التمييز.
إعادة التأكيد على موقف دعم خفض أسعار الفائدة
أكدت باومان يوم الثلاثاء مرة أخرى على موقفها الداعم لخفض أسعار الفائدة، مشيرة إلى أنه حتى عندما كانت تختلف مع أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي الآخرين في يوليو، لم يتغير رأيها.
"لقد علم العالم بالفعل بموقفي، فهو كذلك. لم أغير رأيي."
في اجتماع يوليو، صوتت لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية (FOMC) على قرار إبقاء معدل الفائدة ثابتًا في نطاق 4.25% إلى 4.5%. أصبحت باومان وكريستوفر والير (Christopher Waller) أول زوج من أعضاء الاحتياطي الفيدرالي يعارضان الرأي السائد ويقدمان اعتراضًا خلال 30 عامًا.
حدث هذا الاعتراض بعد أن مارست الإدارة الأميركية ضغطًا كبيرًا على الاحتياطي الفيدرالي خلال الأشهر القليلة الماضية، حيث طالبت بتخفيض أسعار الفائدة. وذكرت وسائل الإعلام أن عضوة مجلس إدارة الاحتياطي الفيدرالي أدريانا كوغلار (Adriana Kugler) استقالت في وقت سابق من هذا الشهر، ويعتبر ذلك جزءًا من هذه الحملة الضاغطة.
عين الرئيس ترامب فيما بعد رئيس مجلس المستشارين الاقتصاديين في البيت الأبيض ستيفن ميران (Stephen Miran) ليحل محلها، ويعتقد العديد من المحللين أن ميران سيكون أكثر استعدادًا للاستجابة لآراء ترامب بشأن السياسة النقدية، خاصة فيما يتعلق بخفض أسعار الفائدة.
تتوقع السوق المستقبلية حاليًا خفضًا بمقدار 25 نقطة أساس في سبتمبر، لكن عدم اليقين في السوق أكبر من المعتاد. تظهر خوارزمية "مراقبة الاحتياطي الفيدرالي" التابعة لبورصة شيكاغو (CME) أن احتمال خفض الفائدة في الشهر المقبل هو 83%. وعادةً ما تختلف توقعات هذه الخوارزمية عن نتائج الإجماع ببضعة نقاط مئوية فقط.
قالت باومان يوم الثلاثاء خلال مؤتمر بلوكتشين في وايومنغ إنه يجب على البنوك والهيئات التنظيمية قبول الفوائد التي تجلبها التقنيات الجديدة مثل الذكاء الاصطناعي والعملات المشفرة، وإلا فإن دورهم في الاقتصاد قد يتضاءل.
وقالت إنه في المثالية، يجب على الهيئات التنظيمية السماح لهذه الاستخدامات الجديدة "بالتمدد بطريقة تفيد النظام المصرفي."
"التغيير قادم. إذا لم نتبنى هذا الموقف، فقد يصبح النظام المصرفي غير مهم للمستهلكين والشركات وحتى للاقتصاد بأسره."
دعت البنوك إلى مساعدة الجهات التنظيمية على فهم أفضل لتكنولوجيا البلوك تشين والأصول الرقمية، فضلاً عن إمكانيات التكنولوجيا الجديدة في مواجهة قضايا مثل الاحتيال.
"أريد أيضًا تشجيع الصناعة والهيئات التنظيمية على التفاعل بشكل أكبر، لمساعدتنا في فهم تقنية البلوك تشين وإمكاناتها في معالجة القضايا الأخرى. أعدكم بأنني سأغير موقفنا وثقافتنا تجاه قبول ودمج التكنولوجيا والمنتجات والخدمات الجديدة."
دعوة للسماح لموظفي الاحتياطي الفيدرالي بامتلاك كمية صغيرة من منتجات العملات المشفرة
قال باومان أيضًا إنه ينبغي السماح لموظفي الاحتياطي الفيدرالي بامتلاك كميات صغيرة من منتجات العملات المشفرة، حيث إن التجربة العملية تساعد الموظفين على فهم وتنظيم أنشطة هذه الأسواق المالية بشكل أفضل، كما أن تخفيف قيود الاستثمار على الموظفين يساعد أيضًا في جذب والاحتفاظ بمراجعي البنوك ذوي المهارات المهنية.
أشارت إلى أن السماح للموظفين بامتلاك "مبالغ صغيرة جدًا" (de minimis) من العملات المشفرة والأصول الرقمية الأخرى سيساعدهم في بناء فهم عملي لهذه المنتجات.
"لا يوجد ما يمكن أن يحل محل التعامل الشخصي وفهم عملية حيازة هذه الأصول ونقلها. بالطبع لن أثق بشخص لم يرتدِ لوحات التزلج من قبل ليعلمني التزلج - بغض النظر عن عدد الكتب التي قرأها، أو حتى عدد المقالات التي كتبها."
لم توضح باومان بشكل محدد الحد أو نوع الأصول التي تشير إليها، لكن التحليلات تعتقد أن تصريحاتها مرة أخرى تظهر أن الوكالات التنظيمية في إدارة ترامب تتبنى موقفًا أكثر ودية تجاه صناعة التشفير. في السابق، وبعد فترة طويلة من المطالبة بأن تقوم البنوك بتجاوز العديد من عقبات الفحص قبل دخول هذا المجال، اتخذت الاحتياطي الفيدرالي وغيره من الوكالات التنظيمية المصرفية عدة تدابير لتخفيف القيود المفروضة على البنوك التي تعمل في مجال التشفير.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
مرشحة رئاسة الاحتياطي الفيدرالي (FED) باومان تدعو إلى تغيير التفكير في تنظيم الذكاء الاصطناعي والتشفير
المؤلف: تشاو يوهى، وول ستريت جورنال
أحد المرشحين لرئاسة الاحتياطي الفيدرالي في المستقبل، عضو اللجنة الفيدرالية المسؤولة عن تنظيم البنوك ميشيل باومان (Michelle Bowman) قالت يوم الثلاثاء للصحافة إنها تركز حاليًا على مسؤولياتها التنظيمية، بما في ذلك دفع تعديل قواعد رأس المال للبنوك الكبرى ومحاربة ما يسمى بظاهرة "إزالة البنوك" (debanking).
فيما يتعلق بالاهتمام الخارجي حول ما إذا كانت لديها نية لتولي منصب رئيس الاحتياطي الفيدرالي، تجنبت باومان الأمر، قائلة "تركز على العمل الحالي".
لقد أكدت دعمها لموقف خفض أسعار الفائدة، ودعت بشكل واضح القطاع المصرفي والهيئات التنظيمية إلى قبول التكنولوجيا الناشئة مثل الذكاء الاصطناعي، والبلوك تشين، والعملات المشفرة، وإلا فإن النظام المصرفي قد يُهمش في الاقتصاد المستقبلي.
التركيز على المسؤوليات الرقابية
قالت باومان إنها تركز حاليا على المسؤوليات التنظيمية التي بين يديها، بما في ذلك دفع تعديل قواعد رأس المال للبنوك الكبرى، ومكافحة ما يسمى بظاهرة "التحلل من البنوك".
قال باومان:
عندما سُئلت عما إذا كانت مهتمة بتولي منصب رئيس الاحتياطي الفيدرالي (بدلاً من نائب الرئيس الحالي للرقابة) ، لم ترد باومان بشكل مباشر. ووفقًا لوسائل الإعلام ، فإنها تُعتبر واحدة من المرشحات المحتملات لرئاسة الاحتياطي الفيدرالي من قبل الرئيس الأمريكي ترامب.
قالت إن الاحتياطي الفيدرالي يراجع مجموعة من قواعد رأس المال ويخطط لإعادة تقديم بعض التدابير الأساسية، لكن هذه الاقتراحات لن تتغير بسبب ما إذا كان سيتم تغيير رئيس المجلس.
بدأ بومان العمل على وضع قواعد جديدة لرأس المال، والتي ستكون قائمة على المخاطر، وبالمقارنة مع النسخة التي كانت في عهد إدارة بايدن، فإن العبء على البنوك الكبرى في الولايات المتحدة سيكون أقل. ووفقًا للتقارير الإعلامية، فإن الجهات التنظيمية تتخلى بشكل أساسي عن النسخة التي تم تقديمها قبل عامين والتي تتكون من 1087 صفحة، ومن المخطط أن تُعلن عن الاقتراح الجديد في أقرب وقت بحلول الربع الأول من عام 2026.
وفقًا للتقارير، فإن الخطة الأخيرة مستوحاة بشكل رئيسي من الاجتماع الشامل لمراجعة قواعد رأس المال المصرفي الذي عقده باومان في يوليو. تهدف هذه المراجعة إلى ضمان توافق متطلبات رأس المال الإجمالية مع الاقتراحات الأخرى التي ينظر فيها المسؤولون، مثل تخفيف قواعد الرافعة المالية الرئيسية.
قالت إن الجهات التنظيمية تنتظر ردود الفعل العامة على اقتراحها. قد يخفض هذا الاقتراح متطلبات رأس المال لشركات البنوك الكبرى التابعة بنسبة تصل إلى 27%. ستنتهي فترة التشاور في 26 أغسطس.
السعي لتقليل التدقيق التنظيمي المتعلق بـ "مخاطر السمعة"
في وقت سابق، تحت ضغط من مجموعة البنوك وأعضاء الحزب الجمهوري الذين دعوا إلى وقف الممارسات غير العادلة، وعد الاحتياطي الفيدرالي بأن مفتشيه لن يأخذوا في الاعتبار "مخاطر السمعة" في مراجعات البنوك.
قالت باومان في خطاب آخر في ذلك اليوم إنها ستسعى لتقليص المراجعات التنظيمية المتعلقة بـ"مخاطر السمعة"، وأشارت إلى أنها قد تضع قواعد جديدة ذات صلة.
في وقت سابق، استجابةً لدعوات من بعض الجماعات المصرفية وأعضاء الحزب الجمهوري، تعهد الاحتياطي الفيدرالي والجهات التنظيمية المصرفية الأخرى بأن مراجعيهم لن يأخذوا في الاعتبار "مخاطر السمعة" كعامل أثناء إجراء مراجعات للبنوك. ويعتبر النقاد أن هذه الممارسة غير عادلة.
انتقد ترامب دائمًا ممارسة "إزالة البنوك"، أي الحرمان من الخدمات المصرفية لبعض الأفراد والشركات لأسباب أيديولوجية. بينما يعتقد بعض المدافعين عن حقوق المستهلكين أن هذه القضية مبالغ فيها، ويتساءلون عما إذا كان هناك حقًا دليل على أن الهيئات التنظيمية المصرفية قد أجبرت البنوك على التوقف عن تقديم الخدمات لعملاء معينين فقط بسبب عوامل أيديولوجية.
في وقت سابق من هذا الشهر، وقع ترامب أمراً تنفيذياً يطلب من الهيئات التنظيمية المصرفية إزالة محتوى "مخاطر السمعة" من الإرشادات ومواد التدريب، وتحديد البنوك التي ترفض بشكل غير قانوني تقديم الخدمات المالية للعملاء. تم إصدار هذا الأمر بعد أن ادعى أنه تم رفض الخدمات من قبل البنوك في الماضي بسبب التمييز.
إعادة التأكيد على موقف دعم خفض أسعار الفائدة
أكدت باومان يوم الثلاثاء مرة أخرى على موقفها الداعم لخفض أسعار الفائدة، مشيرة إلى أنه حتى عندما كانت تختلف مع أعضاء مجلس الاحتياطي الفيدرالي الآخرين في يوليو، لم يتغير رأيها.
في اجتماع يوليو، صوتت لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية (FOMC) على قرار إبقاء معدل الفائدة ثابتًا في نطاق 4.25% إلى 4.5%. أصبحت باومان وكريستوفر والير (Christopher Waller) أول زوج من أعضاء الاحتياطي الفيدرالي يعارضان الرأي السائد ويقدمان اعتراضًا خلال 30 عامًا.
حدث هذا الاعتراض بعد أن مارست الإدارة الأميركية ضغطًا كبيرًا على الاحتياطي الفيدرالي خلال الأشهر القليلة الماضية، حيث طالبت بتخفيض أسعار الفائدة. وذكرت وسائل الإعلام أن عضوة مجلس إدارة الاحتياطي الفيدرالي أدريانا كوغلار (Adriana Kugler) استقالت في وقت سابق من هذا الشهر، ويعتبر ذلك جزءًا من هذه الحملة الضاغطة.
عين الرئيس ترامب فيما بعد رئيس مجلس المستشارين الاقتصاديين في البيت الأبيض ستيفن ميران (Stephen Miran) ليحل محلها، ويعتقد العديد من المحللين أن ميران سيكون أكثر استعدادًا للاستجابة لآراء ترامب بشأن السياسة النقدية، خاصة فيما يتعلق بخفض أسعار الفائدة.
تتوقع السوق المستقبلية حاليًا خفضًا بمقدار 25 نقطة أساس في سبتمبر، لكن عدم اليقين في السوق أكبر من المعتاد. تظهر خوارزمية "مراقبة الاحتياطي الفيدرالي" التابعة لبورصة شيكاغو (CME) أن احتمال خفض الفائدة في الشهر المقبل هو 83%. وعادةً ما تختلف توقعات هذه الخوارزمية عن نتائج الإجماع ببضعة نقاط مئوية فقط.
دعوة للبنوك والهيئات التنظيمية لتغيير موقفها من العملات المشفرة والذكاء الاصطناعي
قالت باومان يوم الثلاثاء خلال مؤتمر بلوكتشين في وايومنغ إنه يجب على البنوك والهيئات التنظيمية قبول الفوائد التي تجلبها التقنيات الجديدة مثل الذكاء الاصطناعي والعملات المشفرة، وإلا فإن دورهم في الاقتصاد قد يتضاءل.
وقالت إنه في المثالية، يجب على الهيئات التنظيمية السماح لهذه الاستخدامات الجديدة "بالتمدد بطريقة تفيد النظام المصرفي."
دعت البنوك إلى مساعدة الجهات التنظيمية على فهم أفضل لتكنولوجيا البلوك تشين والأصول الرقمية، فضلاً عن إمكانيات التكنولوجيا الجديدة في مواجهة قضايا مثل الاحتيال.
دعوة للسماح لموظفي الاحتياطي الفيدرالي بامتلاك كمية صغيرة من منتجات العملات المشفرة
قال باومان أيضًا إنه ينبغي السماح لموظفي الاحتياطي الفيدرالي بامتلاك كميات صغيرة من منتجات العملات المشفرة، حيث إن التجربة العملية تساعد الموظفين على فهم وتنظيم أنشطة هذه الأسواق المالية بشكل أفضل، كما أن تخفيف قيود الاستثمار على الموظفين يساعد أيضًا في جذب والاحتفاظ بمراجعي البنوك ذوي المهارات المهنية.
أشارت إلى أن السماح للموظفين بامتلاك "مبالغ صغيرة جدًا" (de minimis) من العملات المشفرة والأصول الرقمية الأخرى سيساعدهم في بناء فهم عملي لهذه المنتجات.
لم توضح باومان بشكل محدد الحد أو نوع الأصول التي تشير إليها، لكن التحليلات تعتقد أن تصريحاتها مرة أخرى تظهر أن الوكالات التنظيمية في إدارة ترامب تتبنى موقفًا أكثر ودية تجاه صناعة التشفير. في السابق، وبعد فترة طويلة من المطالبة بأن تقوم البنوك بتجاوز العديد من عقبات الفحص قبل دخول هذا المجال، اتخذت الاحتياطي الفيدرالي وغيره من الوكالات التنظيمية المصرفية عدة تدابير لتخفيف القيود المفروضة على البنوك التي تعمل في مجال التشفير.