سوق العملات الرقمية周报

هذا الأسبوع، شهد سوق العملات الرقمية تقلبات كبيرة، وانخفض مؤشر معنويات السوق إلى 10%، مما يشير إلى دخول منطقة الخوف الشديد. تستمر القيمة السوقية للعملات المستقرة في الزيادة، مما يدل على أن الأموال المؤسسية لا تزال تدخل السوق. كانت معنويات السوق ضعيفة بشكل رئيسي بسبب تأثير سياسات ترامب، على الرغم من أنه تم إصدار قانون العملات الرقمية يوم الخميس، إلا أنه لم يتمكن من تعزيز السوق بشكل ملحوظ. انخفضت معظم الرموز المميزة بنسبة أكبر من السوق العامة، وكانت العملات البديلة بشكل عام أضعف من المؤشر القياسي.

برز قطاع DeFi، حيث ارتفع TVL بنسبة 0.56% ليصل إلى 53.8 مليار دولار. أدت زيادة أسعار الأصول الأساسية وتحفيز المشاريع إلى تحسين APY على الشبكة، وزاد TVL في مشاريع مثل Sumer.money وMeteora بشكل ملحوظ.

بلغت القيمة السوقية الإجمالية لقطاع الذكاء الاصطناعي 41.9 مليار دولار، لكنها تراجعت بعد ذلك. تواصل مشاريع مثل Virtuals Protocol و Swarms دفع الابتكار التكنولوجي، مع التركيز على تطوير وكلاء التداول المستقلين وإطار العمل للتعاون بين الوكلاء. تحظى تطبيقات تقنية TEE ونظام الاقتصاد الوكالي بتركيز متزايد.

تركزت الأنظار في سوق العملات الرقمية على عملات Meme التي أصدرتها عائلة ترامب، TRUMP وMELANIA، مما أدى إلى انخفاض كبير في أسعار عملات Meme الأخرى.

في نظام الشبكات العامة، تبرز سولانا وترون. وصل عرض العملات المستقرة على سلسلة سولانا إلى مستوى قياسي بلغ 101.38 مليار دولار. تستمر الشبكات العامة الناشئة مثل سونيك وكور وبي سكويرد في الابتكار في مجالي التمويل اللامركزي والذكاء الاصطناعي.

مع اقتراب الأسبوع المقبل، ستراقب السوق اجتماع لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية، ومؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي، وأرباح الأسهم التكنولوجية وغيرها من الأحداث الهامة. من المتوقع أن تظل السوق في حالة تذبذب، ولكن المستثمرين متفائلون بالفرص التي ستأتي بعد فبراير مع وضوح السياسات. من المتوقع أن تستمر مجالات DeFi وAI في الاستفادة، وستتزايد المنافسة في بيئة السلاسل العامة.

نظرة عامة على السوق

نظرة عامة على السوق

هذا الأسبوع، شهد سوق العملات الرقمية تقلبات واسعة، حيث انخفض مؤشر المشاعر إلى 10%، مما يشير إلى دخول المنطقة الشديدة الخوف. تستمر القيمة السوقية للعملات المستقرة في الارتفاع، حيث بلغ USDT 138.9 مليار و USDC 51.9 مليار، مما يدل على أن الأموال المؤسسية لا تزال تدخل السوق. كانت المشاعر في السوق ضعيفة بشكل رئيسي بسبب تأثير السياسات المرتبطة بترامب، على الرغم من أنه تم إصدار قانون العملات الرقمية يوم الخميس وإلغاء SAB-121، إلا أنه لم يتمكن من تعزيز السوق بشكل ملحوظ. انخفضت معظم الرموز بأكثر من السوق، وكانت العملات البديلة بشكل عام أضعف من مؤشر الأساس.

تطوير نظام DeFi

قطاع DeFi يظهر أداءً بارزًا، حيث ارتفع TVL بنسبة 0.56% ليصل إلى 53.8 مليار دولار، محققًا نموًا إيجابيًا للأسبوع الثاني على التوالي. ويعود ذلك بشكل رئيسي إلى ارتفاع أسعار الأصول الأساسية وإجراءات تحفيز المشاريع، حيث زادت APY على السلسلة بشكل عام. تظهر مشاريع مثل Sumer.money وMeteora أداءً مشرقًا في TVL، مما يدل على إعادة تركيز المستثمرين على العوائد الأساسية لـ DeFi.

تطوير مسار الذكاء الاصطناعي

وصلت القيمة السوقية لقطاع الذكاء الاصطناعي إلى 41.9 مليار دولار، لكنها تراجعت بعد ذلك. تواصل مشروعات مثل Virtuals Protocol و Swarms دفع الابتكار التكنولوجي، مع التركيز على تخطيط وكيل التداول الذاتي، وإطار التعاون متعدد الوكلاء والبنية التحتية. تتلقى تطبيقات تقنية TEE والنظام الاقتصادي للوكيل وغيرها من السرديات الناشئة اهتمامًا.

اتجاهات عملة الميم

هذا الأسبوع، تركزت الأضواء على عملات Meme في سولانا، حيث أطلق ترامب وميشيل عملات TRUMP وMELANIA، مما أدى إلى تركيز كبير للتمويل والاهتمام، في حين انخفضت العملات الأخرى بشكل كبير، مما يظهر طابع السوق شديد المضاربة ومظاهر التوجه الجماعي.

تحليل أداء السلسلة العامة

سولانا وترون يبرزان بشكل ملحوظ، خاصة أن سولانا استفادت من إصدار رموز TRUMP، حيث وصل حجم عرض العملات المستقرة على السلسلة إلى أعلى مستوى له على الإطلاق وهو 101.38 مليار دولار. تستمر سلاسل الكتل الناشئة مثل سونيك وكور وبي سكويرد في الابتكار في مجالات التمويل اللامركزي والذكاء الاصطناعي، مما يظهر إمكانيات تطوير بيئية جيدة.

آفاق السوق المستقبلية

مع اقتراب الأسبوع المقبل، ستقوم السوق بمراقبة اجتماع لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية، ومؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي، وتقارير أرباح الأسهم التقنية، وغيرها من الأحداث المهمة. من المتوقع أن تبقى السوق متقلبة، لكن المستثمرين يتطلعون إلى الفرص التي ستظهر بعد شهر فبراير مع وضوح السياسات. من المتوقع أن تستفيد مجالات DeFi وAI، وستتزايد المنافسة في بيئة سلاسل الكتل العامة.

تحليل مؤشر مشاعر السوق

انخفض مؤشر مشاعر السوق من 35% الأسبوع الماضي إلى 10%، ودخل منطقة الذعر الشديد.

كان أداء Altcoin هذا الأسبوع بشكل عام أضعف من المؤشر المرجعي، حيث انخفضت معظم الرموز بشكل أكبر من السوق. ويرجع ذلك بشكل رئيسي إلى انتظار المستثمرين لطرح قانون وسياسات التشفير في السياسة الجديدة لترامب، على الرغم من إصدار قانون العملات الرقمية يوم الخميس وإلغاء SAB-121، إلا أنه لم ينجح في تحسين معنويات السوق بشكل ملحوظ، مما أدى إلى حذر المستثمرين وسوء المعنويات العامة في السوق. من المتوقع أن تظل Altcoin متزامنة مع المؤشر المرجعي على المدى القصير.

لمحة عامة عن الاتجاه العام للسوق

• سوق العملات الرقمية هذا الأسبوع يشهد تقلبات، ومؤشر المشاعر يدخل منطقة الخوف الشديد.

• مشاريع DeFi تبرز بشكل ملحوظ مقارنة بالمسارات الأخرى، مما يدل على استمرار اهتمام السوق بزيادة العائدات الأساسية.

• المشاريع المتعلقة بالذكاء الاصطناعي تحظى بقدر عالٍ من الاهتمام، مما يدل على أن المستثمرين يبحثون بنشاط عن نقطة الانفجار التالية في السوق.

المسارات الساخنة

صعود الذكاء الاصطناعي: من 500 مليار دولار في البنية التحتية تحت حكم ترامب إلى 90% من المعاملات على السلسلة الذكية، Web3 يرحب بعام ثورة الذكاء الاصطناعي

هذا الأسبوع، بعد أن أعلن ترامب عن خطة استثمار بقيمة 500 مليار دولار في بنية الذكاء الاصطناعي على مدى السنوات الأربع المقبلة، ارتفعت أسهم قطاع الذكاء الاصطناعي بشكل عام، ولكنها تراجعت بعد ذلك بسبب انخفاض معنويات السوق.

تتقدم المشاريع بشكل مطرد: تحديث آلية تراكم القيمة لبروتوكول Virtuals، إنشاء Swarms لصندوق بيئي بقيمة 10 ملايين توكن وتخطيط لإطلاق ميزات جديدة، توسيع AI16Z لبيئة Near وAvalanche، إطلاق Holoworld لـ Launchpool، تستمر AIXBT في السيطرة على قائمة انتباه Kaito. يتركز السوق بشكل أساسي حول التداول الذاتي Agent، وإطار التعاون متعدد Agents، وبناء البنية التحتية، مع اهتمام متزايد بالتحقق من تطبيقات تكنولوجيا TEE، وتشكيل نظام اقتصاد Agent، وتكامل بيئة Agent عبر السلاسل.

وفقًا لتوقعات Messari، من المتوقع أن يتم إكمال 90% من معاملات البلوكشين بواسطة وكلاء الذكاء الاصطناعي بحلول نهاية عام 2025. يمكن لهؤلاء الوكلاء الذكيين إجراء مدفوعات صغيرة بناءً على بيانات الوقت الفعلي، وتحسين خزانات السيولة بشكل مستمر، وتوزيع المكافآت بطريقة معقولة، مما يؤدي إلى عمليات أكثر كفاءة وذكاء. من المتوقع أن يدخل سوق العملات الرقمية قريبًا عصر الذكاء الاصطناعي.

مسار DeFi

ترتيب نمو TVL

خلال الأسبوع الماضي، كانت أعلى 5 مشاريع في السوق من حيث نمو TVL، ( لم يتم احتساب المشاريع الصغيرة في TVL، والمعيار هو 30 مليون دولار أمريكي أو أكثر، مصدر البيانات: Defilama

![من بنية ترامب التحتية بقيمة 500 مليار إلى 90% من معاملات السلسلة الذكية، Web3 تستعد لثورة الذكاء الاصطناعي في عامها الأول｜Frontier Lab سوق العملات الرقمية الأسبوعي])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-ba11a4866050ed37330b012dd0389660.webp(

Sumer.money)未发币(:)مؤشر التوصية:⭐️⭐️⭐️(

) بالتعاون مع العديد من المشاريع لإطلاق نشاط سك NFT

• مقدمة المشروع: Sumer.money هو بروتوكول أصول مركبة عبر السلاسل، يحتوي على سوق الإقراض، ويعمل على الشبكات المدعومة. يدعم إنشاء أصول مركبة مثل SuToken###USD وETH وBTC، مما يوفر للمستخدمين تجربة مشابهة لبطاقة الائتمان.

• التطورات الأخيرة: هذا الأسبوع، تجاوز TVL علامة 100M، وتم إطلاق حدث سك NFT بالتعاون مع BeraSkool وBera Horses وKingdomly، وانضمام استراتيجي لبرنامج Core Ignition التابع لـ Core DAO. كشف الفريق عن استراتيجيات تحسين Sumer Money Multipliers (suBTC)، ويجري التحضير بنشاط لتصميم حوض تمويل جديد. الحفاظ على نشاط المجتمع من خلال مسابقات تفاعلية عبر تويتر.

Meteora(未发币):(مؤشر التوصية:⭐️⭐️⭐️)

( تم إطلاق ميزة "شريط نسبة السيولة" لتعزيز تجربة المستخدم

• مقدمة المشروع: Meteora هو مشروع DeFi قائم على Solana، يهدف إلى تحسين كفاءة الأموال وتجربة التداول من خلال تحسين السيولة. يوفر أدوات إدارة السيولة اللامركزية، بما في ذلك التداول الآلي، وتحليل رسوم المعاملات، وحماية روبوتات مكافحة الاستهداف لإصدار الرموز.

• التطورات الأخيرة: تم إطلاق ميزة "شريط نسبة السيولة" المبتكرة هذا الأسبوع، مما يبسط عملية تعديل توزيع السيولة للأصول للمستخدمين. تقدم LP Army تنوعًا في التنمية، مما يجذب المستخدمين من لغات ومناطق مختلفة للمشاركة في تقديم السيولة، بالتعاون مع فريق Starseed. تعزيز التفاعل بين المستخدمين من خلال أنشطة مثل مكالمات المجتمع LP Army وساعات المكتب.

سيلو فايننس)سيلو###:(مؤشر التوصية:⭐️⭐️)

( أطلقت S-ETH و S-USDC لزيادة عوائد المستخدمين

• مقدمة المشروع: Silo Finance هو بروتوكول إقراض لامركزي وغير مرخص، يوفر سوقًا نقديًا آمنًا وفعالًا من خلال الاستفادة من العناصر المعزولة. صُممت لتلبية النقاط الأساسية المؤلمة في بروتوكولات الإقراض الحالية من خلال عزل كل حوض إقراض لحل عيوب الأمان في الأحواض المشتركة.

• التطورات الأخيرة: تم إطلاق سوقين هامين S-ETH و S-USDC هذا الأسبوع، حيث يقدم سوق S-USDC عائد سنوي يصل إلى 5,425%، بينما يوفر silo stS/S عائد ثابت بنسبة 7.9%. تم إقامة شراكة استراتيجية مع بروتوكول سولف، ليصبح ثاني أكبر بروتوكول في Sonic Labs، حيث يتحكم في 20% من إمدادات Sonic USDC و10% من إمدادات stS. جذب المستخدمين من خلال آلية نقاط Sonic المبتكرة واستراتيجيات العائد المتنوعة.

Aura)AURA###:(مؤشر التوصية:⭐️⭐️)

( أطلقت StableSurge، آلية تثبيت مبتكرة تظهر فعاليتها، وكفاءة الأموال ترتفع إلى 1:1.58

• مقدمة المشروع: شبكة Aura هي مشروع سلسلة كتل مفتوح يركز على NFT، يهدف إلى تسريع اعتماد الإنترنت القائم على التشفير على مستوى العالم لـ NFT. يوفر نظامًا مفتوحًا، ويزيد من قابلية التشغيل البيني، بالإضافة إلى تكامل NFT في طبقة البنية التحتية للميتافيرس.

• التطورات الأخيرة: تم إطلاق تقنية StableSurge Hook بالتعاون مع Balancer هذا الأسبوع، والتي تمنع فعّالياً مخاطر فك الارتباط من خلال آلية ضريبة الزيادة، مما يعزز عوائد حاملي LP خلال تقلبات السوق. سيتم إطلاق برك Balancer v3 Boosted قريباً، مما يوفر مصادر متنوعة للإيرادات. تم التعاون مع GnosisChain وتقديم حوافز استرداد نقدي تصل إلى 5% من GNO. من حيث الحوكمة، فإن كفاءة الأموال ملحوظة، حيث أن كل دولار يتم استثماره كحافز يؤدي إلى عائد قدره 1.58 دولار، وقد تم توزيع أكثر من 300,000 دولار كحوافز لمصوتي vlAURA مؤخراً.

شبكة بيل)PELL###:(مؤشر التوصية:⭐️⭐️⭐️)

( شبكة بيل تخطط لإعادة رهن BTC عبر سلسلة كاملة

• مقدمة المشروع: تهدف شبكة Pell إلى إنشاء منصة تأجير أمان الاقتصاد الرمزي اللامركزي لنظام بيتكوين البيئي. بناء خدمات إعادة تخزين BTC الأصلية وLSD، مما يسمح لحاملي الحقوق باختيار التحقق من وحدات البرمجيات الجديدة المبنية على نظام Pell البيئي.

• التطورات الأخيرة: هذا الأسبوع، التركيز على تحسين وظائف رمز PELL ودمج بروتوكول إعادة الرهن EGLD، بالتعاون مع SovereignChains لإطلاق شبكة إعادة رهن بيتكوين مبتكرة عبر السلاسل. تم التوصل إلى تعاون حصري مع Hatom Protocol لتقديم حلول الإقراض الخوارزمية لبيئة MultiversX. إقامة شراكة استراتيجية مع Atlas_Nodes و P2Pvalidator لتعزيز تطوير إعادة رهن بيتكوين. الاستعداد بنشاط لإطلاق IDO على xLaunchpad.

بناءً على ما سبق، تركز المشاريع التي شهدت نموًا سريعًا في TVL هذا الأسبوع بشكل رئيسي على مشاريع بركة المدافع.

أداء المسار الكلي

• تزايد السيولة تدريجياً: شهدت مشاريع DeFi على السلسلة زيادة كبيرة في APY بسبب ارتفاع أسعار الأصول الأساسية وتوزيع النقاط، مما يجعل العودة إلى DeFi خيارًا جيدًا للمستثمرين الذين يتطلعون إلى مستقبل واعد لسوق العملات الرقمية.

• حالة التمويل: ارتفعت القيمة الإجمالية المقفلة لمشاريع DeFi من 53.5 مليار دولار الأسبوع الماضي إلى 53.8 مليار دولار، بزيادة 0.56%، حيث شهدت نموًا إيجابيًا على مدى أسبوعين متتاليين. ويرجع ذلك أساسًا إلى تفاؤل السوق بشكل عام بعد تولي ترامب، مما أدى إلى دخول الأموال إلى صناعة DeFi، مما جذب المشاركين في التمويل على السلسلة مع ارتفاع APY لمختلف المشاريع، مما ساهم في زيادة القيمة الإجمالية المقفلة لسوق DeFi.

![من 500 مليار دولار للبنية التحتية لترمب إلى 90% من المعاملات على السلسلة الذكية، Web3 تستقبل عام ثورة الذكاء الاصطناعي｜تقرير سوق العملات الرقمية Frontier Lab])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-e9f5c4468eec5137a130175ae455837b.webp###

أداء المسارات الأخرى

سلسلة الكتل العامة

في الأسبوع الماضي، كانت أعلى 5 لشبكات البلوكشين العامة من حيث نسبة الزيادة في TVL ( ولم يتم احتساب الشبكات العامة ذات TVL الصغيرة )، مصدر البيانات: Defilama

( Sonic: انطلاق البورصتين يثير حماس النظام البيئي، دمج Chainlink